W tym tygodniu będzie się wiele działo. Przed nami publikacje kluczowych danych i wyników. To, co powie Powell, Broadcom, EBC i wyniki spółek (NASDAQ:AVGO) mogą potencjalnie wpłynąć na rynki.
W piątek Nasdaq 100 był w stanie wzrosnąć, przesunąć się powyżej oporu na wstędze Bollingera i wydaje się zmierzać w kierunku górnej linii trendu rosnącego rozszerzającego się klina, który znajduje się około 18 450.
-----------------------------------
Szukasz akcji z szansą na wysokie wzrosty? Gotowych strategii inwestowania na giełdzie, modeli wspartych AI, wartości godziwej spółek polskiego parkietu?
Subskrypcja miesięczna na aplikację to jedyne '8,54EUR' z KODEM PROM23 na subskrypcję roczną i dwuletnią.
Akcje niedowartościowane, pełen portfel największych ekspertów inwestowania, portfele rebalansowane co miesiąc - nie możesz tego przegapić!
-----------------------------------
Musimy przekonać się, co się stanie, gdy tam dotrzemy. Będzie to trzeci punkt styku formacji z linią trendu wzrostowego, co oznacza, że albo formacja zostanie przełamana i wzrost będzie kontynuowany, albo będzie to punkt zwrotny, w którym indeks powróci do poziomu 17 450.
Indeks XLK ma podobną formację i w piątek zderzył się z oporem.
Tak, więc, ETF musi wzrosnąć w poniedziałek, a opór musi zostać wyeliminowany. W przeciwnym razie wydaje się oczywiste, że w pewnym momencie chcielibyśmy odwrócić i rozpocząć proces wypełniania luki na poziomie 199 USD.
Broadcom rośnie przed publikacją wyników
Kiedyś zależało nam na Broadcom, ponieważ był to sygnał dla Apple (NASDAQ:AAPL) i innych dostawców Apple. Teraz kapitalizacja rynkowa Broadcom wzrosła do 650 miliardów dolarów i przewyższyła Teslę (NASDAQ:TSLA). Tak, tak.
Ciekawe, co oświadczy Broadcom, kiedy opublikuje raport w czwartek po zamknięciu. Oczekuje się, że w pierwszym kwartale 2024 r. zyski fiskalne wzrosną o 85 punktów bazowych, czyli o 0,85%, tak jak w poprzednim kwartale.
W drugim kwartale oczekuje się wzrostu zysków o 8,8% do 11,22 USD na akcję, przy wzroście przychodów o 37,1% do 11,9 mld USD. Wzrost ten nie jest napędzany przez działalność związaną z chipami (AI), ponieważ rozwiązania półprzewodnikowe rosną o 8,3% do 7,7 mld USD w tym kwartale i o 12,7% w przyszłym kwartale do 7,7 mld USD.
Wzrost pochodzi z działalności związanej z oprogramowaniem, która wzrosła o 124,6% do 4 mld USD i 140,1% w przyszłym kwartale do 4,6 mld USD. Należy pamiętać, że jest to firma, która wiele lat temu kupiła starą Computer Associates i dokonała innych wątpliwych przejęć, próbując zdywersyfikować swoją działalność w zakresie chipów i zwiększyć marże. Ponadto niedawno sfinalizowała zakup VMware (NYSE:VMW), który napędza znaczną część wzrostu przychodów rok do roku.
Gdyby byli sprytni, wykorzystaliby niedawny wzrost cen akcji i przeprowadziliby ofertę wtórną, aby spłacić 58 miliardów dolarów długu i podziękować za szum związany ze sztuczną inteligencją, który rynek słusznie lub niesłusznie przyznał akcjom.
Hock Tan to bystry facet, ale myślę, że byłby jeszcze bystrzejszy, gdyby przeprowadził ofertę wtórną i za mniej niż 10% wartości firmy wymazał całe jej zadłużenie. Posiadaczom opcji może się to nie spodobać, ale to nie jego problem.
Spready nadal się zmniejszają
W międzyczasie, spready kredytowe nadal się zmniejszają, co również pomaga utrzymać te rynki akcji na podwyższonym poziomie. Dziwne jest to, że biorąc pod uwagę, gdzie znajduje się dolar, spready kredytowe wydają się historycznie niższe od 2021 roku.
Dane pokazują korelację na poziomie 0,70 z R^2 wynoszącym 0,50 między indeksem USD/CAD a indeksem CDX HY, obie solidne liczby, a jednak w tym momencie jesteśmy na wyspie, ale zarówno indeks CDX high yield porusza się niżej, jak i indeks CDX high yield USD/CAD porusza się wyżej, co sugeruje siłę dolara. Na tej podstawie sądziłbym, że spready kredytowe wyniosą około 400-450. Tak się jednak nie dzieje i nie wiem dlaczego.
Wreszcie, swapy CPI wyceniają inflację na poziomie 3% r/r do czerwca. Tam właśnie znajdowała się inflacja w czerwcu 2023 r., to tyle, jeśli chodzi o postęp.
W każdym razie, miłego dnia, reszta tygodnia będzie stopniowo coraz bardziej pracowita.
------------------------
Tu znajdziesz: notowania indeksów giełdowych na GPW i indeksów giełd na całym świecie.
Najpopularniejsze akcje w Polsce i w Stanach Zjednoczonych
Najpopularniejsze akcje w Polsce i w Stanach Zjednoczonych