Wyniki finansowe: Sachem Capital odnotował spadek przychodów do 14,8 miliona dolarów

Opublikowano 14.11.2024, 21:58
SACH
-

Sachem Capital Corp. (NYSE American: SACH) omówił swoje wyniki finansowe za trzeci kwartał podczas konferencji wynikowej 7 listopada 2024 roku. Spółka odnotowała spadek przychodów do 14,8 miliona dolarów, w porównaniu do 17,8 miliona dolarów w analogicznym okresie ubiegłego roku. Ten spadek przypisuje się zmniejszonej liczbie udzielanych pożyczek w trudnym otoczeniu makroekonomicznym, charakteryzującym się rosnącymi kosztami budowy i wysokimi stopami procentowymi.

Pomimo niedawnych obniżek stóp procentowych przez Rezerwę Federalną, Sachem odnotował stratę netto w wysokości 6,1 miliona dolarów. Spółka jest w trakcie negocjacji sprzedaży kredytów hipotecznych, aby odzyskać około 70% niespłaconego salda głównego, dążąc do złagodzenia wpływu kredytów niepracujących i przejęć. Sachem ogłosił również kwartalną dywidendę w wysokości 0,05 dolara na akcję.

Kluczowe wnioski

  • Przychody Sachem Capital spadły do 14,8 miliona dolarów w III kwartale, przy stracie netto 6,1 miliona dolarów.

  • Spółka negocjuje sprzedaż kredytów hipotecznych o wartości 78,8 miliona dolarów.

  • Inwestycje obejmują 20% udziałów w Shem Creek Capital za 2,5 miliona dolarów.

  • Koszty operacyjne wzrosły do 19,6 miliona dolarów z powodu wyższych rezerw i kosztów administracyjnych.

  • Ogłoszono kwartalną dywidendę w wysokości 0,05 dolara na akcję dla akcjonariuszy.

  • Sachem dąży do nawigacji na rynkach kapitałowych, aby wznowić wzrost i przywrócić dywidendy.

Perspektywy spółki

  • Sachem Capital koncentruje się na nawigacji na obecnych rynkach kapitałowych, aby wznowić wzrost.

  • Spółka pracuje nad przywróceniem dywidend, zachowując jednocześnie elastyczność finansową.

  • Strategiczne przesunięcie w kierunku rozwoju nieruchomości jest sygnalizowane poprzez jednostki TRS i Urbane.

Negatywne aspekty

  • Spółka doświadczyła zmniejszonej liczby udzielanych pożyczek z powodu trudnego otoczenia makroekonomicznego.

  • Odnotowano zwiększone koszty operacyjne, głównie z powodu wyższych rezerw i kosztów administracyjnych.

  • W trzecim kwartale odnotowano stratę netto, wyższą niż strata w poprzednim roku.

Pozytywne aspekty

  • Niedawne obniżki stóp procentowych przez Rezerwę Federalną są postrzegane pozytywnie dla pożyczkobiorców.

  • Sachem aktywnie zarządza swoim portfelem pożyczek, aby ograniczyć ryzyko i zwiększyć płynność.

  • Spółka bada nowe źródła dochodów, takie jak inwestycja w Shem Creek Capital.

Rozczarowania

  • Przychody i zysk netto spadły w porównaniu rok do roku.

  • Spółka zgłosiła znaczną kwotę kredytów niepracujących, wynoszącą łącznie 147 milionów dolarów.

Najważniejsze punkty z sesji Q&A

  • CEO John Villano podkreślił znaczenie sprzedaży pożyczek w przywracaniu dywidend.

  • Sachem przewiduje odzyskanie około 70% niespłaconego salda głównego z pożyczek przeterminowanych o ponad 90 dni.

  • Spółka zmniejszyła liczbę zmodyfikowanych pożyczek z 500 do około 225 dzięki ulepszonym procesom underwritingu.

  • CFO Nick Marcello wyjaśnił, że łączne rezerwy wynoszą 20,2 miliona dolarów, z czego 14 milionów dolarów przeciwko aktywom niepracującym.

  • Oczekuje się, że sprzedaż pożyczek zostanie sfinalizowana do 30 grudnia 2024 roku i spowoduje zarówno odzyskanie rezerw, jak i zrealizowane straty.

  • Sachem dysponuje gotówką na spłatę zapadającej w grudniu obligacji i ma dostęp do dodatkowych środków w razie potrzeby.

Sachem Capital Corp. pracuje nad odzyskaniem równowagi po trudnym kwartale poprzez sprzedaż problematycznych pożyczek i dywersyfikację inwestycji. Strategiczne posunięcia spółki, w tym przesunięcie w kierunku rozwoju nieruchomości i sprzedaż kredytów niepracujących, mają na celu stabilizację jej pozycji finansowej i zapewnienie wartości akcjonariuszom w trudnym klimacie makroekonomicznym.

Spostrzeżenia InvestingPro

Ostatnie wyniki finansowe i strategiczne posunięcia Sachem Capital Corp. można dodatkowo skontekstualizować, korzystając z informacji z InvestingPro. Akcje spółki są obecnie notowane przy niskim mnożniku ceny do wartości księgowej wynoszącym 0,37, co może wskazywać na potencjalne niedowartościowanie, szczególnie biorąc pod uwagę trudny kwartał, o którym informowano. Ta metryka jest zgodna z wysiłkami spółki zmierzającymi do odzyskania wartości z portfela pożyczek i dywersyfikacji inwestycji.

Wskazówki InvestingPro podkreślają, że Sachem wypłaca znaczącą dywidendę akcjonariuszom, z obecną stopą dywidendy na poziomie 10,26%. Ta wysoka stopa, pomimo niedawnej redukcji dywidendy do 0,05 dolara na akcję, podkreśla zaangażowanie spółki w zapewnianie wartości akcjonariuszom nawet w trudnych czasach. Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że stopa wzrostu dywidendy spadła o 61,54% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, odzwierciedlając wyzwania finansowe spółki.

Ostatnie wyniki akcji były zauważalnie słabe, z 6-miesięcznym całkowitym zwrotem z ceny wynoszącym -37,03% i zwrotem od początku roku wynoszącym -44,6%. Jest to zgodne z raportowaną przez spółkę stratą netto i zmniejszonymi przychodami. Jednakże wskazówka InvestingPro sugeruje, że akcje mogą być wyprzedane, potencjalnie stwarzając okazję dla inwestorów, którzy wierzą w strategię odzyskiwania równowagi spółki.

Warto zauważyć, że Sachem Capital Corp. pozostaje rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, a analitycy przewidują utrzymanie rentowności w tym roku. Ta pozytywna perspektywa, w połączeniu z wysiłkami spółki zmierzającymi do nawigacji w obecnych warunkach rynkowych, może zapewnić pewne uspokojenie inwestorom.

Dla osób zainteresowanych głębszą analizą, InvestingPro oferuje 12 dodatkowych wskazówek dla Sachem Capital Corp., zapewniając bardziej kompleksowy obraz kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.

Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.

Najnowsze komentarze

Zainstaluj nasze aplikacje
Zastrzeżenie w związku z ryzykiem: Obrót instrumentami finansowymi i/lub kryptowalutami wiąże się z wysokim ryzykiem, w tym ryzykiem częściowej lub całkowitej utraty zainwestowanej kwoty i może nie być odpowiedni dla wszystkich inwestorów. Ceny kryptowalut są niezwykle zmienne i mogą pozostawać pod wpływem czynników zewnętrznych, takich jak zdarzenia finansowe, polityczne lub związane z obowiązującymi przepisami. Obrót marżą zwiększa ryzyko finansowe.
Przed podjęciem decyzji o rozpoczęciu handlu instrumentami finansowym lub kryptowalutami należy dogłębnie zapoznać się z ryzykiem i kosztami związanymi z inwestowaniem na rynkach finansowych, dokładnie rozważyć swoje cele inwestycyjne, poziom doświadczenia oraz akceptowalny poziom ryzyka, a także w razie potrzeby zasięgnąć porady profesjonalisty.
Fusion Media pragnie przypomnieć, że dane zawarte na tej stronie internetowej niekoniecznie są przekazywane w czasie rzeczywistym i mogą być nieprecyzyjne. Dane i ceny tu przedstawiane mogą pochodzić od animatorów rynku, a nie z rynku lub giełdy. Ceny te zatem mogą być nieprecyzyjne i mogą różnić się od rzeczywistej ceny rynkowej na danym rynku, a co za tym idzie mają charakter orientacyjny i nie nadają się do celów inwestycyjnych. Fusion Media i żaden dostawca danych zawartych na tej stronie internetowej nie biorą na siebie odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody poniesione w wyniku inwestowania lub korzystania z informacji zawartych na niniejszej stronie internetowej.
Zabrania się wykorzystywania, przechowywania, reprodukowania, wyświetlania, modyfikowania, przesyłania lub rozpowszechniania danych zawartych na tej stronie internetowej bez wyraźnej uprzedniej pisemnej zgody Fusion Media lub dostawcy danych. Wszelkie prawa własności intelektualnej są zastrzeżone przez dostawców lub giełdę dostarczającą dane zawarte na tej stronie internetowej.
Fusion Media może otrzymywać od reklamodawców, którzy pojawiają się na stronie internetowej, wynagrodzenie uzależnione od reakcji użytkowników na reklamy lub reklamodawców.
Angielska wersja tego zastrzeżenia jest wersją główną i obowiązuje zawsze, gdy istnieje rozbieżność między angielską wersją porozumienia i wersją polską.
© 2007-2025 - Fusion Media Limited. Wszelkie prawa zastrzeżone.