Zgarnij zniżkę 40%
Nowość! 💥 Skorzystaj z ProPicks i zobacz strategię, która pokonała S&P 500 o +1,183% Zdobądź 40% ZNIŻKĘ

Skrót wiadomości - poniedziałek, 16 grudnia

Opublikowano 17.12.2019, 06:00
Zaktualizowano 17.12.2019, 06:11
© Reuters.  Skrót wiadomości - poniedziałek, 16 grudnia

© Reuters. Skrót wiadomości - poniedziałek, 16 grudnia

(PAP) Przegląd najważniejszych wiadomości gospodarczych, krajowych i ze świata.

WIADOMOŚCI GOSPODARCZE

----------------------

MAKROEKONOMIA, WSKAŹNIKI

Inflacja bazowa, po wyłączeniu cen żywności i energii, w relacji rdr w listopadzie 2019 roku wyniosła 2,6 proc., wobec 2,4 proc. w październiku - podał w poniedziałek Narodowy Bank Polski.

Nadwyżka w obrotach bieżących w październiku 2019 r. wyniosła 529 mln euro wobec konsensusu 217 mln euro nadwyżki - podał NBP. Eksport wzrósł o 4,0 proc. rdr wobec konsensusu wzrostu o 3,7 proc. rdr, natomiast import spadł o 0,1 proc. rdr, równo z konsensusem.

W październiku 2019 r. wzrosła wartość eksportu akumulatorów i silników samochodowych, odzieży, leków oraz autobusów - poinformował NBP w komentarzu do publikacji bilansu płatniczego.

Nominalne godzinowe koszty pracy w III kwartale w Polsce wzrosły o 6,6 proc. rdr, po wzroście o 7,2 proc. rdr w II kwartale 2019 roku - podał Eurostat.

Indeks PMI composite w strefie euro, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 50,6 pkt. wobec 50,6 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze przemysłowym strefy euro, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 45,9 pkt. wobec 46,9 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze usług strefy euro, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 52,4 pkt. wobec 51,9 pkt. w poprzednim miesiącu - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze przemysłowym Niemiec, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 43,4 pkt. wobec 44,1 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze usług Niemiec, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 52,0 pkt. wobec 51,7 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze przemysłowym Francji, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 50,3 pkt. wobec 51,7 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze usług Francji, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w XII 52,4 pkt. wobec 52,2 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze usług w Wielkiej Brytanii, wyniósł w XII 49,0 pkt. wobec 49,3 pkt. na koniec poprzedniego miesiąca - podano w I wyliczeniach Chartered Institute of Purchasing and Supply i Markit Economics.

Indeks PMI, określający koniunkturę w sektorze przemysłowym Wielkiej Brytanii, przygotowywany przez Chartered Institute of Purchasing and Supply i Markit Economics, wyniósł w XII 47,4 pkt. wobec 48,9 pkt. miesiąc wcześniej - podano w komunikacie w I wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w amerykańskim sektorze przemysłowym, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w grudniu 52,5 pkt. wobec 52,6 pkt. w poprzednim miesiącu - podano we wstępnym wyliczeniu.

Indeks PMI, określający koniunkturę w amerykańskim sektorze usługowym przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w grudniu 52,2 pkt. wobec 51,6 pkt. w poprzednim miesiącu - podano we wstępnym wyliczeniu.

Indeks PMI composite w USA, przygotowywany przez Markit Economics, wyniósł w grudniu 52,2 pkt. wobec 52 pkt. w poprzednim miesiącu - podano we wstępnym wyliczeniu.

Indeks nastrojów wśród amerykańskich firm budowlanych, przygotowany przez National Association of Home Builders (NAHB), wyniósł w grudniu 76 pkt. - poinformowała NAHB w komunikacie. To najwyższy poziom wskaźnika od 20 lat.

Produkcja przemysłowa Chin wzrosła w XI o 6,2 proc. rdr - poinformowało w komunikacie biuro statystyczne.

Sprzedaż detaliczna w Chinach wzrosła w XI o 8,0 proc. rdr - poinformowało w komunikacie biuro statystyczne w Pekinie.

BUDŻET, DŁUG

BGK w listopadzie 2019 r. wypłacił 6,148 mld zł z perspektywy 2014-20, a sumaryczna kwota z tej perspektywy wzrosła do 136,3 mld zł - podał BGK w komunikacie.

Rząd ma przygotowane rozwiązania, by gospodarstwa domowe nie odczuły wzrostu cen energii. Mogą to być rekompensaty dla samych odbiorców - poinformował wicepremier i minister aktywów państwowych Jacek Sasin.

Senacka Komisja Budżetu i Finansów Publicznych opowiedziała się w poniedziałek za ustawą o tzw. Małym ZUS plus bez poprawek. Przewiduje ona obniżenie i uzależnienie wysokości składek najmniejszych firm od ich dochodów. Mały ZUS plus ma wejść w życie 1 lutego 2020 r.

Stan środków walutowych na rachunkach budżetowych na koniec listopada 2019 r. wyniósł łącznie 1.390,7 mln euro wobec 2.706,5 mln euro na koniec października - podało Ministerstwo Finansów w komunikacie.

Deficyt budżetu państwa na koniec roku wyniesie najprawdopodobniej między 10 a 14 mld zł, w zależności od tego, czy uda się zrealizować wydatek 3 mld zł na NFZ i Fundusz Wsparcia Policji - powiedział w poniedziałek w Senacie wiceminister finansów Tomasz Robaczyński.

GIEŁDA

Na poniedziałkowej sesji na GPW zyskały indeksy największych spółek i szerokiego rynku, zaś lekko w dół poszły benchmarki średnich i małych firm.

Zamknięcie: WIG20 2.112,93 pkt. (0,30 proc.), WIG 56.832,07 pkt. (0,18 proc.).

SPÓŁKI

Enea (WA:ENAE) planuje zrealizować część z planowanych inwestycji w nowe moce wytwórcze w formule project finance – poinformował prezes Mirosław Kowalik na konferencji prasowej, prezentującej strategię rozwoju do 2030 r., z perspektywą do 2035 r.

Enea nie zamierza zmieniać polityki dywidendowej - poinformował prezes Mirosław Kowalik na konferencji.

Projekt budowy bloku Ostrołęka C wymaga ustrukturyzowania w warunkach przyjętego w ramach Unii Europejskiej tzw. zielonego ładu i po tym, jak PKN Orlen (WA:PKN) wezwał do sprzedaży akcji Energi (WA:ENGP) - poinformował prezes Enei Mirosław Kowalik.

Grupa Enea może w I kwartale 2020 r. zdecydować o udziale w projekcie budowy morskiej farmy wiatrowej – poinformował prezes Mirosław Kowalik.

Enea chce zastępować bloki węglowe w Elektrowni Kozienice blokami gazowymi – poinformował prezes Mirosław Kowalik.

Grupa Enea rozważa wyjście na rynki sąsiednie w ramach segmentu obrotu. Zagranicznych rynków zbytu szukać ma też Bogdanka (WA:LWBP) – poinformował prezes Mirosław Kowalik.

Mabion (WA:MABP) otrzymał podsumowanie z posiedzenia CHMP dot. procedury rejestracyjnej leku MabionCD20 i wstępnie ocenia, że finalna lista zagadnień postawionych przez Europejską Agencję Leków (EMA) różni się od wstępnej informacji otrzymanej od reporterów bowiem zakres otrzymanych zagadnień jest węższy w stosunku do wcześniej uzyskanej informacji - poinformowała spółka w komunikacie.

Tauron (WA:TPE) Ekoenergia podpisał umowę na zakup projektu farmy fotowoltaicznej o mocy 6 MW, znajdującej się w gminie Choszczno w województwie zachodniopomorskim, od spółki Aval-1 - podał Tauron w komunikacie prasowym.

AccorInvest zamierza ogłosić wezwanie do sprzedaży wszystkich akcji Orbisu po cenie 115 zł za sztukę - podała grupa Accor (PA:ACCP) w komunikacie, informując ponadto, że zawarła wiążącą umowę sprzedaży 85,8 proc. akcji Orbisu na rzecz AccorInvest łącznie za 1,06 mld euro.

PERN rozstrzygnął przetarg i uzyskał wymagane zgody organów korporacyjnych na zawarcie umowy z ILF Consulting Engineers Polska na wykonanie dokumentacji projektowo–kosztorysowej dla budowy strategicznej, drugiej nitki rewersyjnego ropociągu na odcinku Płock-Gdańsk.

Oferta Apatora za 77 mln zł została wybrana jako najkorzystniejsza w przetargu na dostawę liczników ogłoszonym wspólnie przez Tauron Dystrybucja, PGE (WA:PGE) Dystrybucja i Enea Operator - podał Apator (WA:APTP) w komunikacie. Realizacja dostaw nastąpi do końca 2020 r.

Celon Pharma, w związku z zakończeniem fazy badań przedklinicznych agonisty receptora GPR40, złożyła wniosek do Prezesa Urzędu Rejestracji Produktów Leczniczych Wyrobów Medycznych i Produktów Biobójczych o udzielenie zgody na rozpoczęcie fazy klinicznej w terapii chorób metabolicznych - poinformowała spółka w komunikacie.

Akcjonariusze Elementalu Holding nie podjęli uchwały o podwyższeniu kapitału zakładowego w drodze emisji do 34,09 mln akcji serii R z prawem poboru - wynika z uchwał obradującego w poniedziałek walnego zgromadzenia.

Elemental (WA:EMTP) Holding zawarł z notowaną na rynku NewConnect spółką Prime Minerals list intencyjny dotyczący nawiązania wzajemnej współpracy - podała spółka w komunikacie. Elemental rozważa możliwość zaangażowania się kapitałowo w Prime Minerals poprzez zakup znacznych pakietów jej akcji.

Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie EMC (WA:EMCM) Instytutu Medycznego wyraziło zgodę na plan połączenia spółki i Penta Hospitals - wynika z uchwał podjętych przez NWZ. Połączenie ma nastąpić poprzez przeniesienie całego majątku Penta Hospitals Poland na EMC IM za akcje, które giełdowa spółka wyda grupie CareUp - swojemu głównemu akcjonariuszowi i zarazem jedynemu wspólnikowi Penty.

Zarząd GPW wyznaczył pierwszy dzień notowań akcji producenta gier VR, spółki Carbon Studio, na rynku NewConnect na środę, 18 grudnia - podała giełda w uchwałach zarządu.

Przedmiotem transakcji nabycia w ramach wezwania do sprzedaży akcji Orła Białego były 206.184 akcje - poinformowało pośredniczące w wezwaniu BM PKO BP (WA:PKO).

Adrian Markiewicz złożył rezygnację z pełnienia funkcji członka zarządu Bankowego Funduszu Gwarancyjnego - podał BFG w poniedziałek w komunikacie. Rada Funduszu z dniem 10 grudnia 2019 r. przyjęła rezygnację i odwołała go ze stanowiska.

WALUTY

W najbliższych dniach kurs EUR/PLN może wzrosnąć do poziomu 4,28-4,29 - oceniają ekonomiści. Rentowności krajowych obligacji skarbowych mogą w pierwszej połowie tygodnia wzrosnąć o 2-3 pb.

Narodowy Bank Polski ustalił kurs złotego do euro na 4,2659 - poinformował NBP.

Europejski Bank Centralny (EBC) ustalił kurs euro na 1,1146 USD i 121,97 JPY - podał bank na swojej stronie internetowej.

OPINIE, PROGNOZY

W przyszłym roku, po słabym 2019, sytuacja na GPW może wyglądać dużo lepiej, głównie za sprawą niskich wycen oraz popytu na akcje ze strony lokalnych inwestorów - uważają uczestnicy XXIV debaty PAP Biznes.

Europejski Bank Centralny wpadł w pułapkę niskich stóp procentowych i trudno mu będzie dokonać podwyżek, a amerykańska Rezerwa Federalna, przy poprawie danych makro, nie będzie spieszyć się z podwyżkami stóp - uważają uczestnicy XXIV debaty PAP Biznes.

Obligacje rynków wschodzących, szczególnie denominowane w walutach obcych, mogą być ciekawą opcją inwestycyjną w 2020 r. - uważają uczestnicy XXIV debaty PAP Biznes. Zdaniem części z nich, potencjał rynku obligacji w przyszłym roku będzie jednak mniejszy niż w 2019 r.

Perspektywy dla złotego wobec euro są neutralne/lekko negatywne – kurs EUR/PLN może wynieść 4,30-4,35 w 2020 roku, a polskie SPW pozostaną drogie w relacji do niemieckiego bunda i IRS – wynika z prognozy na 2020 rok przygotowanej przez ekonomistów ING Banku Śląskiego (WA:INGP).

Kluczowym wydarzeniem dla rynków w 2020 roku będą wybory prezydenckie w USA. Jeśli zwyciężyłby kandydat uznawany za bardziej radykalnego, mogłoby to zwiększyć niepewność - uważają uczestnicy debaty PAP Biznes. Inne istotne czynniki to zawieszenie broni w konflikcie USA-Chiny i stabilizacja wzrostu gospodarczego.

TOWARY

Ropa w USA tanieje. Na rynkach przygasa optymizm związany z podpisaną częściową umową handlową pomiędzy USA a Chinami - informują maklerzy.

Miedź na giełdzie metali LME w Londynie drożeje po danych makro z Chin. Metal na LME w dostawach 3-miesięcznych zyskuje 0,3 proc. do 6.148,00 USD za tonę - podają maklerzy.

POZOSTAŁE WIADOMOŚCI GOSPODARCZE

Od 1 czerwca do 1 sierpnia 2020 roku uczestnicy OFE będą mieli czas na decyzję o ewentualnym przekazaniu funduszy z OFE do ZUS i złożenie stosownej deklaracji - poinformowało w poniedziałek Ministerstwo Funduszy i Polityki Regionalnej ws. harmonogramu zmian w przekształceniu OFE w IKE.

Trzy czwarte firm z sektora e-commerce jest w złej lub bardzo złej sytuacji finansowej; liczba firm z zaległościami zwiększyła się w ciągu trzech kwartałów tego roku o jedną trzecią, a niespłacone zadłużenie sklepów internetowych w bazach BIG InfoMonitor oraz BIK wzrosło do blisko 231 mln zł.

Spółka Nord Stream 2, odpowiedzialna za budowę drugiego gazociągu po dnie Bałtyku łączącego Rosję z Niemcami, zwróciła się do władz niemieckich o pozwolenie na układanie rurociągu w miesiącach zimowych, czemu przeciwni są ekolodzy - podały w poniedziałek media w Rosji.

WYDARZENIA Z KRAJU

------------------

Oczekujemy tylko równych zasad, oczekujemy, żeby Komisja Europejska unikała stosowania podwójnych standardów - mówił w poniedziałek minister ds. europejskich Konrad Szymański pytany o kwestie praworządności. Dodał, że uporządkowanie dyskusji w tej sprawie byłoby "ze wszech miar dobra".

Polska ma swoją własną ścieżkę transformacji klimatycznej i energetycznej, tyle, że taką, która jest osadzona w uwarunkowaniach krajowych, która jest bezpieczna dla gospodarki i dla obywateli - powiedział w poniedziałek minister ds. europejskich Konrad Szymański.

B. premier Donald Tusk na siłę chce wrócić do polskiej polityki i mówi rzeczy, które są niewyobrażalne - ocenił wiceszef MS Michał Wójcik, pytany o apele Tuska, który nawoływał do protestów ws. praworządności. Jego zdaniem, b. premier próbuje "rozchwiać sytuację" w kraju.

Podczas prac nad zmianami przepisów ruchu drogowego jednym z omawianych rozwiązań będzie radykalne podniesienie wysokości mandatów - mówił w poniedziałek w Polsat News szef KPRM Michał Dworczyk. Jak zapowiedział, konkretne propozycje mogą zostać przestawione w najbliższych dniach.

Jeżeli choć niektóre z poważnych zarzutów, które są podnoszone wobec prezesa Najwyższej Izby Kontroli Mariana Banasia, okażą się prawdą, to nie może on pełnić swojej funkcji - powiedział dziennikarzom w Bastogne w Belgii prezydent Andrzej Duda.

Wiceminister po Karol Okoński odchodzi z resortu cyfryzacji, w którym pracował od 2016 r. - poinformowało w poniedziałek w komunikacie ministerstwo cyfryzacji. Od roku był też pełnomocnikiem rządu ds. cyberbezpieczeństwa.

Będę składał wniosek do prezydenta Andrzeja Dudy o ułaskawienie, zrobię to najprawdopodobniej w tym tygodniu - powiedział w poniedziałek aktywista miejski Jan Śpiewak. Zamierzam się też zwrócić do rzecznika praw obywatelskich i prokuratora generalnego o skargę kasacyjną - dodał.

Mam nadzieję, że działacz miejski Jan Śpiewak zostanie ułaskawiony przez prezydenta Andrzeja Dudę - podkreślił w poniedziałek szef KPRM Michał Dworczyk. Jego zdaniem zarówno piątkowy wyrok sądu ws. Śpiewaka, jak i utajnienie uzasadnienia są niezrozumiałe.

Centralne Biuro Antykorupcyjne zatrzymało w poniedziałek trzy osoby w nowym wątku śledztwa w sprawie nadzoru nad SKOK Wołomin - dowiedziała się PAP.

Jednym z zatrzymanych przez CBA w nowym wątku śledztwa ws. nadzoru nad SKOK Wołomin jest b. mąż Marty Kaczyńskiej Marcin D. - dowiedziała się PAP w źródłach zbliżonych do sprawy.

WYDARZENIA Z ZAGRANICY

----------------------

Komisja Europejska będzie analizować projekt PiS w sprawie dyscyplinowania sędziów pod kątem zgodności z unijnymi zasadami, dotyczącymi niezależności w wymiarze sprawiedliwości – poinformował rzecznik KE Christian Wigand.

Brytyjski rząd w piątek ponowne przedłoży w parlamencie projekt ustawy o porozumieniu w sprawie wystąpienia z Unii Europejskiej - potwierdził w poniedziałek rzecznik premiera Borisa Johnsona.

Brytyjski premier Boris Johnson i prezydent USA Donald Trump podczas poniedziałkowej rozmowy telefonicznej oświadczyli, że oczekują dalszej bliskiej współpracy i negocjacji w sprawie "ambitnej umowy o wolnym handlu" - poinformował rzecznik Downing Street.

Główne partie polityczne w Irlandii Północnej wznowiły w poniedziałek rozmowy o przywróceniu autonomii w tej prowincji, gdzie wskutek trwającego od prawie trzech lat kryzysu politycznego nie ma działającego rządu ani parlamentu.

Ambasadorowie państw UE wypracowali w poniedziałek nowe porozumienie w sprawie propozycji finansowania zrównoważonego wzrostu i przejścia na gospodarkę niskoemisyjną. Polska nie przeforsowała swoich poprawek i była przeciw - poinformowały źródła dyplomatyczne.

Prezydent Rosji Władimir Putin rozmawiał telefonicznie z kanclerz Niemiec Angelą Merkel o kwestii tranzytu gazu rosyjskiego przez Ukrainę w przyszłym roku i o budowie gazociągu Nord Stream 2 - poinformowały w poniedziałek służby prasowe Kremla.

Prezydent Białorusi Alaksandr Łukaszenka podpisał dekret, który zawiera decyzję o wartej 500 mln dol. pożyczce od Banku Rozwoju Chin i akceptację projektu umowy w sprawie tego „pilnego kredytu”.

Szczyt klimatyczny COP25 zakończył się w atmosferze "sprzeczności" i "braku zaufania między krajami" - oświadczyła Krista Mikkonen, minister ochrony środowiska oraz zmian klimatu Finlandii, reprezentująca UE w Madrycie w ramach fińskiej prezydencji.

Eksport rosyjskiego uzbrojenia i sprzętu wojskowego rośnie; Rosja wzmacnia swoją pozycję na światowym rynku zbrojeniowym nawet mimo sankcji - ocenił w poniedziałek prezydent Władimir Putin na posiedzeniu komisji ds. współpracy wojskowo-technicznej z zagranicą.

Turcja mogłaby zamknąć bazę lotniczą Incirlik, w której magazynowane są amerykańskie głowice nuklearne, w odpowiedzi na groźby sankcji i rezolucję Senatu USA uznającą za ludobójstwo rzeź Ormian - powiedział w niedzielę prezydent Turcji Recep Tayyip Erdogan.

Mieszkańcy zaanektowanego przez Rosję Krymu masowo jeżdżą na kontynentalną część Ukrainy w celu wyrobienia zagranicznych biometrycznych paszportów - pisze w niedzielę portal Radio Swoboda.

Jak najszybsza organizacja następnych manifestacji w całych Włoszech - taki cel postawili sobie krajowi koordynatorzy wieców ruchu tzw. sardynek, czyli przeciwników ugrupowań prawicy, zwłaszcza Ligi. W Rzymie odbyło się w niedzielę ich pierwsze spotkanie.

304 osoby zginęły w antyrządowych protestach w Iranie, które rozpoczęły się w połowie listopada - wynika z najnowszego, opublikowanego w poniedziałek raportu Amnesty International (AI), międzynarodowej organizacji pozarządowej broniącej praw człowieka. (PAP Biznes)

Najnowsze komentarze

Zainstaluj nasze aplikacje
Zastrzeżenie w związku z ryzykiem: Obrót instrumentami finansowymi i/lub kryptowalutami wiąże się z wysokim ryzykiem, w tym ryzykiem częściowej lub całkowitej utraty zainwestowanej kwoty i może nie być odpowiedni dla wszystkich inwestorów. Ceny kryptowalut są niezwykle zmienne i mogą pozostawać pod wpływem czynników zewnętrznych, takich jak zdarzenia finansowe, polityczne lub związane z obowiązującymi przepisami. Obrót marżą zwiększa ryzyko finansowe.
Przed podjęciem decyzji o rozpoczęciu handlu instrumentami finansowym lub kryptowalutami należy dogłębnie zapoznać się z ryzykiem i kosztami związanymi z inwestowaniem na rynkach finansowych, dokładnie rozważyć swoje cele inwestycyjne, poziom doświadczenia oraz akceptowalny poziom ryzyka, a także w razie potrzeby zasięgnąć porady profesjonalisty.
Fusion Media pragnie przypomnieć, że dane zawarte na tej stronie internetowej niekoniecznie są przekazywane w czasie rzeczywistym i mogą być nieprecyzyjne. Dane i ceny tu przedstawiane mogą pochodzić od animatorów rynku, a nie z rynku lub giełdy. Ceny te zatem mogą być nieprecyzyjne i mogą różnić się od rzeczywistej ceny rynkowej na danym rynku, a co za tym idzie mają charakter orientacyjny i nie nadają się do celów inwestycyjnych. Fusion Media i żaden dostawca danych zawartych na tej stronie internetowej nie biorą na siebie odpowiedzialności za jakiekolwiek straty lub szkody poniesione w wyniku inwestowania lub korzystania z informacji zawartych na niniejszej stronie internetowej.
Zabrania się wykorzystywania, przechowywania, reprodukowania, wyświetlania, modyfikowania, przesyłania lub rozpowszechniania danych zawartych na tej stronie internetowej bez wyraźnej uprzedniej pisemnej zgody Fusion Media lub dostawcy danych. Wszelkie prawa własności intelektualnej są zastrzeżone przez dostawców lub giełdę dostarczającą dane zawarte na tej stronie internetowej.
Fusion Media może otrzymywać od reklamodawców, którzy pojawiają się na stronie internetowej, wynagrodzenie uzależnione od reakcji użytkowników na reklamy lub reklamodawców.
Angielska wersja tego zastrzeżenia jest wersją główną i obowiązuje zawsze, gdy istnieje rozbieżność między angielską wersją porozumienia i wersją polską.
© 2007-2024 - Fusion Media Limited. Wszelkie prawa zastrzeżone.