W czwartek Goldman Sachs potwierdził swoje neutralne stanowisko wobec akcji Tesla (NASDAQ:TSLA), utrzymując cenę docelową na poziomie 230,00 USD. Analiza firmy nastąpiła po ogłoszeniu przez Teslę liczby dostaw i produkcji pojazdów w trzecim kwartale.
Producent samochodów elektrycznych poinformował o około 463 000 dostawach, co oznacza wzrost o 4% w porównaniu z poprzednim kwartałem i o 6% rok do roku. Dane dotyczące produkcji również były silne - wyprodukowano około 470 000 pojazdów, co stanowi wzrost o 9% w porównaniu z analogicznym okresem ubiegłego roku.
Liczba dostaw Tesli (NASDAQ:TSLA) w trzecim kwartale była w dużej mierze oczekiwana, ściśle odpowiadając prognozie konsensusu Visible Alpha wynoszącej 461 000 oraz własnej szacunkowej wartości Goldman Sachs wynoszącej 460 000. Dane o dostawach pojawiły się w obliczu wysokich oczekiwań, szczególnie ze względu na silne wyniki w Chinach, na co wskazywały ostatnie dane dotyczące ubezpieczeń. Niemniej jednak, oczekiwany wzrost w Chinach został nieco osłabiony przez słabszy rynek w Europie.
Analityk zauważył, że uwaga inwestorów prawdopodobnie skupi się teraz na kilku nadchodzących wydarzeniach. Obejmują one wydarzenie "We, Robot" zaplanowane na 10 października, przyszłe wolumeny dostaw pojazdów oraz potencjał zwiększonych dostaw w 2025 roku dzięki odświeżonemu Modelowi Y i nowemu, tańszemu modelowi.
Ponadto inwestorzy uważnie obserwują marże brutto non-GAAP segmentu motoryzacyjnego Tesli, aby określić, czy osiągnęły one najniższy poziom, a także wyniki segmentu energetycznego, który odnotował sekwencyjny spadek w zakresie wdrożeń magazynowania energii, ale znaczący wzrost rok do roku.
Ostatnie dane dotyczące produkcji i dostaw Tesli wskazują na stabilną trajektorię wzrostu firmy. W miarę jak rynek oczekuje na nadchodzące wydarzenie "We, Robot" i dalsze aktualizacje dotyczące linii produktów Tesli oraz jej kondycji finansowej, akcje spółki pozostają pod baczną obserwacją inwestorów i analityków. Obecna ocena Goldman Sachs odzwierciedla ostrożne, ale czujne podejście do akcji Tesli, w oczekiwaniu na te przyszłe wydarzenia i ich wpływ na wyniki firmy.
W innych niedawnych wiadomościach, Tesla wycofała z oferty w USA najtańszy wariant Modelu 3, oferując teraz Model 3 Long Range Rear-Wheel Drive jako swój podstawowy pojazd elektryczny w cenie 42 490 USD. Ten rozwój następuje po zwiększeniu taryf na towary chińskie, co wpłynęło na ogniwa akumulatorów litowo-żelazowo-fosforanowych w poprzednio oferowanym modelu. Tymczasem wyniki dostaw Tesli w trzecim kwartale nie spełniły oczekiwań, pomimo różnych zachęt i ofert finansowania ze strony firmy.
W odpowiedzi na wyniki dostaw, kilka firm analitycznych zrewidowało swoje prognozy. Truist Securities podniosło cenę docelową dla Tesli do 236 USD, utrzymując rekomendację "Trzymaj". Bernstein SocGen Group utrzymał ocenę "Niedoważaj" i cenę docelową 120 USD, wyrażając wątpliwości co do perspektyw wzrostu Tesli. TD Cowen również utrzymał rekomendację "Trzymaj" i cenę docelową 180 USD, podczas gdy Stifel utrzymał rekomendację "Kupuj" z ceną docelową 265 USD.
Jeśli chodzi o zyski, Evercore prognozuje, że zysk na akcję Tesli będzie się wahał między 57 a 59 centów. Jeśli chodzi o inne wiadomości firmowe, Tesla niedawno wygrała oddalenie pozwu akcjonariuszy dotyczącego roszczeń związanych z technologią jazdy autonomicznej i odnotowała wzrost udziału w rynku w Szwecji do 8,5% w 2024 roku. To tylko niektóre z ostatnich wydarzeń w historii Tesli.
Spostrzeżenia InvestingPro
Aby uzupełnić analizę Goldman Sachs dotyczącą ostatnich wyników i przyszłych perspektyw Tesli, dane InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu dla inwestorów. Kapitalizacja rynkowa Tesli wynosi imponujące 795,53 mld USD, co odzwierciedla jej dominującą pozycję na rynku pojazdów elektrycznych. Wskaźnik P/E firmy wynoszący 63,97 wskazuje, że inwestorzy wyceniają znaczący przyszły wzrost, co jest zgodne z oczekiwaniami dotyczącymi nadchodzących wydarzeń, takich jak "We, Robot" i potencjalne nowe modele pojazdów.
Wskazówki InvestingPro podkreślają siłę finansową Tesli, zauważając, że firma "posiada więcej gotówki niż długu w swoim bilansie" oraz że "przepływy pieniężne mogą wystarczająco pokryć spłaty odsetek". Czynniki te wspierają zdolność Tesli do inwestowania w przyszłe inicjatywy wzrostowe, takie jak odświeżony Model Y i tańszy model wspomniany w artykule.
Jednakże inwestorzy powinni być świadomi, że Tesla "jest notowana przy wysokim mnożniku zysków" i ma "wysoki wskaźnik P/E w stosunku do krótkoterminowego wzrostu zysków". Ta premia w wycenie podkreśla znaczenie realizacji przez firmę oczekiwań dotyczących wzrostu, szczególnie w świetle przewidywanego wzrostu dostaw na rok 2025.
Dla osób poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 15 dodatkowych wskazówek na temat Tesli, zapewniając głębsze zrozumienie pozycji finansowej firmy i wyników rynkowych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.