W poniedziałek firma Stephens, świadcząca usługi finansowe, utrzymała ocenę Equal Weight i cenę docelową 36,00 USD dla akcji TowneBank (NASDAQ: TOWN). Analityk firmy skomentował ostatnie wyniki banku, zauważając, że zysk operacyjny na akcję (EPS) w wysokości 0,58 USD przekroczył zarówno konsensus rynkowy wynoszący 0,57 USD, jak i własną prognozę Stephens wynoszącą 0,52 USD.
Jednakże podstawowy zysk przed rezerwami (PPNR) w wysokości 49,2 mln USD nie spełnił oczekiwań, nie osiągając konsensusu rynkowego wynoszącego 56,6 mln USD o 0,08 USD oraz prognozy Stephens o 0,07 USD.
Analityk zwrócił również uwagę, że wynik odsetkowy netto (NII) w wysokości 113,4 mln USD był o 0,02 USD poniżej konsensusu, ponieważ wzrost marży odsetkowej netto (NIM) o 4 punkty bazowe do 2,93% był niższy niż oczekiwane 2,98%. Dodatkowo, saldo kredytów na koniec okresu (EOP) odnotowało spadek o 1,4% w porównaniu z poprzednim kwartałem, przy oczekiwanym wzroście o 4,0%, a powiązane salda były około 1% poniżej oczekiwań rynkowych.
Raport szczegółowo opisał, że podstawowe opłaty i koszty nie spełniły prognoz odpowiednio o 0,04 USD i 0,02 USD. Te czynniki, w połączeniu z niższym wzrostem NIM i zmniejszeniem bilansu w czwartym kwartale, a także negatywnymi trendami w krótkoterminowych opłatach i kosztach, mają wpłynąć na PPNR w czwartym kwartale o 13%. Wpływa to również na oczekiwania analityka dotyczące zysków w latach 2025 i 2026, obniżając je odpowiednio o 7% i 5%.
Pomimo tych wyzwań, Stephens docenił pozytywne aspekty modelu biznesowego TowneBank, który obejmuje zróżnicowany biznes opłat stanowiący około 33% przychodów. Firma podkreśliła również potencjalny katalizator w postaci umowy VBFC i zauważyła korzystną pozycję kapitałową TowneBank, jakość aktywów i płynność w porównaniu z konkurencją. Potwierdzenie oceny Equal Weight odzwierciedla zrównoważone spojrzenie firmy na akcje.
W innych ostatnich wiadomościach, TowneBank był przedmiotem wielu wydarzeń. Instytucja finansowa niedawno otrzymała podwyższenie oceny od Keefe, Bruyette & Woods, która podniosła rating akcji banku z Market Perform do Outperform. Ta korekta jest zgodna z optymistycznym spojrzeniem na przyszłe zyski TowneBank, przy czym prognozy zysku na akcję (EPS) na rok 2025 wzrosły do 2,65 USD, co stanowi 10% wzrost w stosunku do wcześniejszej prognozy 2,40 USD.
Ponadto, niedawne przejęcie Village Bank przez bank jest postrzegane jako znaczący czynnik wpływający na jego wyniki. Fuzja, wyceniana na około 120 mln USD, ma wzmocnić obecność TowneBank w rejonie Richmond w stanie Virginia i dodać około 750 mln USD aktywów do jego portfela.
Keefe, Bruyette & Woods wprowadziło również prognozę EPS na rok 2026 dla TowneBank w wysokości 3,22 USD, sugerując silną pozycję dla ponadprzeciętnego wzrostu wyniku odsetkowego netto i EPS w nadchodzących latach. Firma utrzymuje również pozytywne spojrzenie na wycenę banku, podkreślając szacowany wzrost EPS o 27% w 2025 roku i 22% w 2026 roku.
Spostrzeżenia InvestingPro
Uzupełniając analizę TowneBank (NASDAQ: TOWN) przeprowadzoną przez Stephens, najnowsze dane z InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu dla inwestorów. Pomimo wyzwań zauważonych w raporcie analityka, TowneBank utrzymuje solidną historię dywidend. Wskazówka InvestingPro podkreśla, że bank podnosił dywidendę przez 12 kolejnych lat, demonstrując zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy nawet w obliczu operacyjnych przeciwności.
Obecna stopa dywidendy wynosi 3,07%, co może być atrakcyjne dla inwestorów skupiających się na dochodach. Ponadto, wskaźnik P/E TowneBank wynoszący 16,49 sugeruje rozsądną wycenę w stosunku do zysków, co jest zgodne z oceną Equal Weight nadaną przez Stephens.
Jednakże inwestorzy powinni zwrócić uwagę, że 3 analityków obniżyło swoje prognozy zysków na nadchodzący okres, zgodnie z kolejną wskazówką InvestingPro. Jest to zgodne z obniżonymi oczekiwaniami Stephens dotyczącymi zysków na lata 2025 i 2026.
Aby uzyskać bardziej kompleksową analizę, InvestingPro oferuje 6 dodatkowych wskazówek na temat TowneBank, dostarczając głębszych informacji o kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.