W czwartek analityk HSBC podniósł cenę docelową akcji NVIDIA (NASDAQ:NVDA) do 200 USD z poprzednich 145 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację "kupuj" dla tych akcji.
Korekta ta następuje w momencie, gdy kapitalizacja rynkowa NVIDIA zbliża się do oszałamiającej kwoty 3,6 biliona USD, co stanowi najwyższą wartość na świecie. Komentarze HSBC podkreśliły ciągły wzrost NVIDIA, zwracając szczególną uwagę na potencjał w sektorze centrów danych, który według analityka nie jest jeszcze w pełni odzwierciedlony w cenie rynkowej.
Według analityka, NVIDIA pokonała wcześniejszą przeszkodę w sierpniu i dokonała korekt w swoim planie rozwoju GPU AI na rok 2025. Ponadto zmniejszyły się obawy dotyczące łańcucha dostaw Blackwell.
Zrewidowane prognozy sprzedaży NVIDIA w segmencie centrów danych oraz zysku na akcję (EPS) na rok fiskalny 2026 są odpowiednio o 48% i 49% wyższe od konsensusu. Prognozy te są wspierane przez rosnącą dynamikę wydatków kapitałowych hyperscalerów na rok 2025.
W oczekiwaniu na wyniki NVIDIA za trzeci kwartał roku fiskalnego 2025, które zostaną ogłoszone 21 listopada, HSBC spodziewa się, że sprzedaż osiągnie 35,3 mld USD. Liczba ta przewyższa zarówno prognozy zarządu, jak i szacunki konsensusu, które wynoszą odpowiednio 32,5 mld USD i 33,1 mld USD.
Patrząc w przyszłość, na czwarty kwartał roku fiskalnego 2025 i pierwszy kwartał roku fiskalnego 2026, prognozy sprzedaży HSBC wynoszą odpowiednio 38,0 mld USD i 42,7 mld USD, w porównaniu do szacunków konsensusu wynoszących 36,6 mld USD i 39,9 mld USD.
Analityk sugeruje, że choć sprzedaż w trzecim kwartale ma przewyższyć oczekiwania, skala tego przekroczenia może nie zaskoczyć rynku tak bardzo ze względu na niektóre już optymistyczne prognozy sprzedaży. Te optymistyczne prognozy na trzeci i czwarty kwartał roku fiskalnego 2025 wynoszą odpowiednio 34,5 mld USD i 44,0 mld USD.
W innych niedawnych wiadomościach, Susquehanna podniosła cenę docelową NVIDIA do 180 USD, opierając się na przewidywanych silnych wynikach w nadchodzącym raporcie finansowym. Firma wskazuje na potencjalny wpływ produktów NVIDIA H100/H200 i Blackwell oraz utrzymujący się popyt w sektorach centrów danych i sztucznej inteligencji.
W znaczącym postępie technologicznym, NVIDIA i SoftBank Corp uruchomiły pierwszą na świecie połączoną sieć telekomunikacyjną sztucznej inteligencji i 5G, znaną jako sieć dostępu radiowego sztucznej inteligencji (AI-RAN). Sieć ta ma potencjalne zastosowania w różnych sektorach, w tym w pojazdach autonomicznych i kontroli robotów.
W powiązanym rozwoju wydarzeń, Amazon Web Services oferuje 110 mln USD w darmowej mocy obliczeniowej dla badaczy, aby promować wykorzystanie swojego niestandardowego chipa AI, Trainium, konkurenta dla oferty NVIDIA.
W sektorze półprzewodników analitycy Citi przewidują odbicie i nadali ocenę "kupuj" kilku firmom, w tym NVIDIA. Wreszcie, Redburn-Atlantic rozpoczęło pokrycie akcji NVIDIA z oceną "kupuj", odzwierciedlając pozytywne perspektywy dla firmy w dziedzinie przyspieszonego przetwarzania.
Te wydarzenia pokazują ostatnią aktywność i nastroje analityków wokół NVIDIA.
Spostrzeżenia InvestingPro
Imponujące wyniki rynkowe NVIDIA są zgodne z kilkoma kluczowymi wskaźnikami i spostrzeżeniami z InvestingPro. Kapitalizacja rynkowa firmy rzeczywiście osiągnęła oszałamiającą wartość 3,59 biliona USD, potwierdzając jej pozycję lidera rynku. Ta wycena jest wspierana przez solidne wyniki finansowe NVIDIA, ze wzrostem przychodów o 194,69% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy i jeszcze bardziej imponującym wzrostem EBITDA o 394,26% w tym samym okresie.
Wskazówki InvestingPro podkreślają silną pozycję rynkową NVIDIA, zauważając, że jest to "Czołowy gracz w branży półprzewodników i sprzętu półprzewodnikowego". Jest to zgodne z optymistyczną prognozą analityka dotyczącą potencjału firmy w sektorze centrów danych. Dodatkowo, wskazówka mówiąca, że "Analitycy przewidują wzrost sprzedaży w bieżącym roku" potwierdza optymistyczne prognozy sprzedaży HSBC na nadchodzące kwartały.
Kondycja finansowa firmy jest dodatkowo podkreślona przez jej "Imponujące marże zysku brutto", które wynoszą 75,98% za ostatnie dwanaście miesięcy. Ta solidna rentowność wspiera zdolność NVIDIA do inwestowania w innowacje i utrzymania przewagi konkurencyjnej na rynku GPU AI.
Warto zauważyć, że NVIDIA jest notowana blisko swojego 52-tygodniowego maksimum, z obecną ceną na poziomie 97,66% szczytu. To, w połączeniu ze wskazówką InvestingPro sugerującą "Silny zwrot w ciągu ostatnich trzech miesięcy", odzwierciedla zaufanie rynku do trajektorii wzrostu NVIDIA.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 22 dodatkowe wskazówki na temat NVIDIA, zapewniając głębsze zrozumienie pozycji finansowej firmy i perspektyw rynkowych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.