W środę Mizuho Securities utrzymało ocenę Outperform dla akcji CrowdStrike Holdings (NASDAQ:CRWD) z niezmienioną ceną docelową 375,00 USD. Analiza firmy doceniła zdolność CrowdStrike do skutecznego radzenia sobie w trudnym okresie. Spółka odnotowała całkowity roczny przychód cykliczny (ARR) w wysokości 4,02 mld USD, co oznacza wzrost o 27% rok do roku, nieznacznie przekraczając prognozę rynkową wynoszącą około 4,01 mld USD.
Prognoza przychodów i zysku na akcję (EPS) na czwarty kwartał była zgodna z oczekiwaniami, chociaż projekcja ARR została zasugerowana jako nieco poniżej konsensusu. Mizuho odnotowało to jako niewielkie rozczarowanie, ale zinterpretowało stanowisko firmy jako przejaw ostrożności.
Pomimo obecnych niepewności, Mizuho pozostaje pewne mocnych stron CrowdStrike. Firma podkreśliła wyjątkowość platformy bezpieczeństwa chmurowego CrowdStrike, jej niezrównaną strategię wejścia na rynek oraz udaną ekspansję poza tradycyjne rynki zabezpieczeń punktów końcowych.
Mizuho zwróciło również uwagę na kondycję finansową firmy, przewidując, że znormalizowane marże wolnych przepływów pieniężnych (FCF) powinny utrzymać się na poziomie około 30%. Potwierdzona ocena Outperform i cena docelowa odzwierciedlają utrzymujące się pozytywne perspektywy Mizuho dotyczące wyników i pozycji rynkowej firmy.
W innych niedawnych wiadomościach, CrowdStrike Holdings zaprezentowało solidne wyniki za trzeci kwartał, przekraczając oczekiwania zarówno pod względem zysków, jak i przychodów. Firma zajmująca się cyberbezpieczeństwem osiągnęła kamień milowy, przekraczając 1 mld USD przychodów, co stanowi wzrost o 29% w porównaniu z rokiem poprzednim. Jej roczny przychód cykliczny (ARR) również znacznie wzrósł, osiągając 4,02 mld USD, co oznacza wzrost o 27% w porównaniu z rokiem poprzednim.
Po tych silnych wynikach, Oppenheimer, Piper Sandler i Truist Securities wyraziły zaufanie do perspektyw CrowdStrike. Oppenheimer podniósł cenę docelową dla CrowdStrike do 410 USD, Piper Sandler do 375 USD, a Truist Securities potwierdziło cel 375 USD, utrzymując pozytywne oceny akcji.
Pomimo wyzwań, w tym znaczącej awarii, CrowdStrike zdołał utrzymać silną retencję brutto i adopcję modułów. Sektory Flex i usług finansowych firmy były kluczowe w napędzaniu zwiększonej adopcji modułów, większych rozmiarów transakcji i dłuższych okresów umów.
CrowdStrike zaktualizował swoje prognozy finansowe na pełny rok fiskalny 2025, podnosząc cele dotyczące przychodów i marży. Firma przewiduje przyspieszenie wzrostu nowego ARR netto w drugiej połowie roku fiskalnego 2026 i dąży do osiągnięcia 10 mld USD ARR do roku fiskalnego 2031. Te ostatnie wydarzenia podkreślają zaangażowanie CrowdStrike w rozwój na rynku cyberbezpieczeństwa.
Spostrzeżenia InvestingPro
Ostatnie wyniki CrowdStrike są zgodne z kilkoma kluczowymi wskaźnikami i spostrzeżeniami z InvestingPro. Wzrost przychodów firmy o 33,07% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy do Q2 2025 potwierdza pozytywne perspektywy Mizuho dotyczące pozycji rynkowej i strategii ekspansji CrowdStrike. Ten wzrost znajduje odzwierciedlenie w silnych wynikach akcji firmy, z całkowitym zwrotem 73,42% w ciągu ostatniego roku.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że CrowdStrike ma być rentowny w tym roku, co jest zgodne z zaufaniem Mizuho do kondycji finansowej firmy. Wskazówka mówiąca, że aktywa płynne przewyższają zobowiązania krótkoterminowe, również wzmacnia pozytywne stanowisko firmy dotyczące stabilności finansowej CrowdStrike.
Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że CrowdStrike jest wyceniany przy wysokich mnożnikach w różnych kategoriach, w tym zysków, EBIT, EBITDA i przychodów. To może wyjaśniać ostrożną interpretację Mizuho dotyczącą prognoz ARR firmy.
Dla czytelników zainteresowanych głębszą analizą, InvestingPro oferuje 15 dodatkowych wskazówek dla CrowdStrike, zapewniając bardziej kompleksowy obraz sytuacji finansowej i wyników rynkowych firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.