Spółki o małej kapitalizacji rządzą na parkietach w czerwcu

Rynki, które dominowały w tym roku, pozostają silne i zajmują wiodącą pozycję, a są to technologiczny Nasdaq, japoński Nikkei oraz turecka giełda papierów wartościowych.

Jeśli jednak skupimy się na amerykańskim rynku akcji, a dokładniej na jednym konkretnym typie akcji, zobaczymy, że generalnie osiąga on lepsze wyniki, niż cały rynek.

Mam tu na myśli rynek akcji spółek o małej kapitalizacji.

Small cap to spółki o niewielkiej kapitalizacji rynkowej. W Stanach Zjednoczonych mówimy o spółkach o kapitalizacji rynkowej między 300 mln, a 2 mld USD. Z kolei w Europie górny przedział dla spółek o małej kapitalizacji wynosiłby 3 mld euro. Powyżej tego przedziału znajdują się spółki o średniej i dużej kapitalizacji.

W Stanach Zjednoczonych ponad 60% stanowią małe spółki, podczas gdy w Europie odsetek ten wynosi nieco, ponad 50%, więc jest to sektor, o którym zawsze należy pamiętać.

Istnieją dedykowane indeksy dla małych spółek. Na przykład w Hiszpanii mamy Ibex Small Caps, w Europie Stoxx Europe 200 Small Caps, a w Stanach Zjednoczonych S&P 600 i Russell 2000.

Najprostszym sposobem inwestowania w akcje spółek o małej kapitalizacji są wyspecjalizowane instrumenty inwestycyjne, takie jak fundusze inwestycyjne i fundusze ETF, takie jak:

• SPDR MSCI USA Small Cap Value Weighted UCITS ETF.
• Invesco S&P SmallCap 600 UCITS ETF A
• SPDR MSCI Emerging Markets Small Cap UCITS ETF
• L&G Russell 2000 US Small Cap UCITS ETF
• SPDR MSCI Europe Small Cap Value Weighted UCITS ETF
• Threadneedle Global Smaller Companies
• Kempen Global Small-Cap Fund
• Goldman Sachs (NYSE:GS) Global Small Cap

Dobrym dowodem na siłę małych spółek jest S&P 600 Small Cap ETF, który w czerwcu radzi sobie znacznie lepiej niż S&P 500; w rzeczywistości zdecydowana większość akcji spółek o małej kapitalizacji wzrosła w czerwcu. Dla porównania, indeks IFA U.S. Small Company rósł o 11,1% rocznie od 1928 r., przewyższając S&P 500, który w tym samym okresie wzrósł o 9,9% w ujęciu rocznym.

Zamierzamy przyjrzeć się serii bardzo interesujących akcji spółek o małej kapitalizacji, które silnie rosną w czerwcu. W tym celu wykorzystamy profesjonalne narzędzie InvestingPro oraz dane i informacje, których nam dostarcza.

1) Caleres

Jest to amerykańska firma obuwnicza, będąca właścicielem i przedstawicielem kilku marek obuwia. Jej siedziba znajduje się w Clayton w stanie Missouri. Założona w 1878 r. jako Bryan, Brown & Company w St. Louis, przeszła kilka zmian nazwy na przestrzeni czasu.

Źródło: InvestingPro

Spółka wypłaca roczną dywidendę w wysokości 0,28 USD na akcję (0,07 USD kwartalnie). Rentowność wynosi +1,16%.

Źródło: InvestingPro

W dniu 5 września spółka zaprezentuje swoje wyniki. Poprzednie wyniki z 1 czerwca były lepsze, niż oczekiwano.

Źródło: InvestingPro

Modele InvestingPro dają jej potencjał na poziomie 33,45 USD.

Źródło: InvestingPro

Akcje spółki wzrosły w czerwcu o 34,77%.

2. Quanex Building Products Corporation

Jest to globalna firma produkcyjna obsługująca producentów na rynku szafek, energii słonecznej, chłodnictwa i produktów zewnętrznych.

Źródło: InvestingPro

Wypłaca dywidendę w wysokości 0,32 USD rocznie (0,08 USD kwartalnie) z rentownością +1,24%. Następną dywidendę wypłaci 30 czerwca.

Źródło: InvestingPro

Swoje wyniki spółka zaprezentuje 7 września. Ostatnie z 1 czerwca były bardzo dobre i przebiły prognozy.

Tutaj można zobaczyć prognozy przychodów i zysków na pozostałą część 2023 i 2024 roku.

Źródło: InvestingPro

Akcje spółki wzrosły w czerwcu o 21,41%.

Źródło: InvestingPro

Źródło: InvestingPro

Modele InvestingPro dają jej potencjał na poziomie 32,58 USD.

3. Circor International

Spółka jest jednym z wiodących na świecie dostawców produktów i usług na rynki przemysłowe, lotnicze i obronne. Posiada portfolio wiodących markowych produktów, które sprzedaje za pośrednictwem różnych partnerów do ponad 14 000 klientów w 100 krajach. Jest obecna na całym świecie, a jej siedziba znajduje się w Burlington w stanie Massachusetts.

Spółka opublikuje wyniki 10 sierpnia. Rynek podniósł oczekiwania dotyczące przychodów w tym kwartale. Uważa się, że zyski wzrosną w tym roku o ponad 13%, do 2,07 USD na akcję. Ponadto, prognoza wzrostu dochodu netto ma wynieść średnio +37% w ciągu najbliższych 5 lat podatkowych.

Źródło: InvestingPro

Poprzednia publikacja wyników miała miejsce 11 maja i znacznie przekroczyła prognozy rynkowe.

Źródło: InvestingPro

Największym posiadaczem akcji spółki jest BlackRock (NYSE:BLK), a na trzecim miejscu jest Vanguard.

Źródło: InvestingPro

Tylko w czerwcu akcje spółki zyskały 77%, a w ciągu ostatnich 12 miesięcy 239,87%.

4. Designer Brands

Designer Brands jest projektantem, producentem i sprzedawcą marek obuwia i akcesoriów z ponad 1000 punktami dystrybucji. Oferuje markowe i designerskie obuwie oraz akcesoria do ubioru (codziennego i sportowego). Pierwszy sklep został otwarty w 1991 roku w Dublinie w stanie Ohio. Obecnie posiada ponad 500 sklepów w 44 stanach.

Źródło: InvestingPro

Wypłaca roczną dywidendę w wysokości 0,20 USD na akcję (0,05 USD, co kwartał) z rentownością na poziomie +2,02%.

Źródło: InvestingPro

Zarząd agresywnie odkupuje akcje. Stopa zwrotu z odkupu za ostatnie 12 miesięcy wynosi +19,6%.

Spółka opublikuje wyniki 29 sierpnia.

Źródło: InvestingPro

Akcje spółki wzrosły w czerwcu o 52,64%.

Zamów bezpłatny 7-dniowy okres próbny InvestingPro tutaj.