Nvidia musi zadziwić wynikami, aby utrzymać rajd przy życiu i podobno jest na to szansa

Gigant technologiczny Nvidia (NASDAQ:NVDA) przygotowuje się do wejścia na rzęsiście oświetloną scenę po zamknięciu rynku.

Producent chipów raportuje wyniki później niż większość dużych firm technologicznych, ale za to oczekiwania pozostają wyższe niż kiedykolwiek.

Analitycy są zdania, że wyniki Nvidii mogą mieć wpływ na cały rynek. Dobre wyniki finansowe potęgi AI mogą napędzić dalszy wzrost akcji spółek technologicznych.

Dominacja Nvidii w obszarze sztucznej inteligencji jest niezaprzeczalna. Jej potężne chipy odgrywają kluczową rolę w napędzaniu najnowocześniejszych technologii, takich jak model językowy Gemini firmy Google i chatbot ChatGPT firmy OpenAI.

Znakomity raport zysków może jeszcze bardziej umocnić pozycję Nvidii i wysłać pozytywny sygnał do szerszego sektora technologicznego.

Nvidia nie ma miejsca na błędy w obliczu wyższych niż kiedykolwiek oczekiwań

Jeśli chodzi o konsensus prognoz dla dzisiejszych wyników, analitycy spodziewają się średniego EPS w wysokości 5,58 USD według danych InvestingPro, czyli prawie 5 razy więcej (+411% ) niż w tym samym kwartale ubiegłego roku.

Źródło: InvestingPro

• Sprzedaż prognozowana jest na 24,59 mld USD, co oznacza wzrost o +242% rok do roku.
• Analitycy podnieśli również swoje szacunki EPS o 308,43% w ciągu ostatnich 90 dni.

Pojawiają się jednak szepty, że dane będą jeszcze lepsze niż przewiduje oficjalny konsensus. W notatce opublikowanej w ostatnią niedzielę analitycy Evercore ISI nazwali to "najgorzej strzeżoną tajemnicą Wall Street". Podobno Nvidia przekroczy oczekiwania zarówno w zakresie zysków, jak i sprzedaży.

Prawdą jest, że od jakiegoś czasu Nvidia przyzwyczaiła inwestorów do przekraczania oczekiwań, czasami z dużym marginesem. Firma przekroczyła oczekiwania dotyczące EPS i sprzedaży w ciągu ostatnich 5 kolejnych kwartałów.

Źródło: InvestingPro

Innymi słowy, dane zgodne z konsensusem (lub przekroczenie EPS i rozczarowanie sprzedażą lub odwrotnie) mogą zostać odebrane, jako zła wiadomość i mogą spowodować spadek akcji.

Innym ryzykiem, które należy wziąć pod uwagę, są prognozy spółki na nadchodzące kwartały. Ostrożne wytyczne mogą zniwelować pozytywny wpływ przekroczenia oczekiwań.

Potencjał wzrostu pozostaje ograniczony po wzroście o 92% w tym roku

Jest to tym bardziej prawdziwe, że akcje Nvidii znajdują się obecnie blisko swoich rekordów wszechczasów, rosnąc o 92% od początku roku i 206% rok do roku, więc nie potrzeba wiele, aby wywołać falę realizacji zysków.

Co więcej, większość modeli wyceny uznaje akcje za przewartościowane. Wartość godziwa InvestingPro, która wykorzystuje kilka uznanych modeli finansowych, wycenia Nvidię na 788 USD, czyli 17,4% poniżej obecnej ceny akcji.

Źródło: InvestingPro

Analitycy, choć bardziej optymistyczni, przypisują akcjom potencjał wzrostu o zaledwie 8,9%, ze średnią wartością docelową 1038,98 USD. Poza dzisiejszymi wynikami pojawia się pytanie o dalszy wzrost Nvidii w dłuższej perspektywie, ponieważ konkurencja nabiera tempa i nadrabia zaległości.

Oprócz bezpośrednich konkurentów w postaci AMD (NASDAQ:AMD) i Intela (NASDAQ:INTC), Nvidia wkrótce będzie musiała stawić czoła konkurencji ze strony swoich klientów, ponieważ większość jej największych rynków zbytu, takich jak Amazon (NASDAQ:AMZN), Meta (NASDAQ:META) i Microsoft (NASDAQ:MSFT), pracuje obecnie nad własnymi chipami AI.

Czy powinniśmy kupować lub unikać akcji przed wynikami?

Chociaż nie jest wykluczone, że akcje Nvidii osiągną nowe szczyty, jeśli dzisiejsze wyniki przekroczą oczekiwania, istnieją prawdopodobnie lepsze możliwości dla inwestorów zainteresowanych akcjami technologicznymi, którzy przyjmują średnio- i długoterminowy horyzont inwestycyjny.

Trudno jednak zagwarantować wzrost NVDA, nawet, jeśli przekroczy oczekiwania, biorąc pod uwagę, że oczekiwania mogą być nawet wyższe niż sugeruje konsensus.

Nawet najmniejsze rozczarowanie może wywołać gwałtowną reakcję spadkową, nie tylko ze strony Nvidii, ale całego rynku.

Czy chcesz zainwestować w akcje spółek technologicznych, które mogą wzrosnąć?

Dostępnych jest kilka opcji, które pomogą inwestorom zidentyfikować akcje technologiczne, które najprawdopodobniej "przejmą" od Nvidii i będą rosły wraz z nimi. Jedną z takich opcji jest portfel ProPicks „Tytani technologiczni” InvestingPro.

Osiągając wyniki na poziomie prawie 1600% w ciągu 10-letniego testu historycznego, strategia ta, która jest poddawana ponownej ocenie, co miesiąc, zwróciła już ponad 68% od czasu jej oficjalnej premiery w październiku 2023 roku.

Należy pamiętać, że strategia Tytani technologiczni jest oferowana wraz z 5 innymi portfelami, które również znacznie przewyższają rynek, jak widać poniżej z ich wynikami od października 2023 r. (stan na 20 maja):

• Akcje lepsze niż S&P 500: +31,96
• Pobij wyniki Dow Jones: +19,66
• Akcje o najwyższej wartości: +35,51
• Spółki o średniej kapitalizacji: +23,61%

Jeśli chcesz skorzystać ze strategii ProPicks Tytani technologiczni i naszych 5 innych portfeli zarządzanych przez sztuczną inteligencję, a także wielu innych narzędzi, teraz jest idealny czas na subskrypcję InvestingPro.

Przez ograniczony czas oferujemy 10% zniżki na 1- i 2-letnie subskrypcje!

• Kliknij tutaj, aby skorzystać ze specjalnej zniżki na roczną subskrypcję Pro (która kosztuje 8,1 euro miesięcznie).
• Lub kliknij tutaj, aby zapisać się na dwuletnią subskrypcję w jeszcze bardziej atrakcyjnej cenie 7,6 euro miesięcznie (mniej niż 2 euro tygodniowo!).

Zastrzeżenie: Niniejszy artykuł został napisany wyłącznie w celach informacyjnych; nie stanowi on zachęty, oferty, porady, porady ani rekomendacji do inwestowania, jako takiego, nie ma na celu zachęcania do zakupu aktywów w jakikolwiek sposób. Chciałbym przypomnieć, że każdy rodzaj aktywów jest oceniany z wielu perspektyw i jest wysoce ryzykowny, a zatem każda decyzja inwestycyjna i związane z nią ryzyko pozostaje w gestii inwestora.