- Czy powinieneś kupować, jeśli akcje skorygują się o 10% w stosunku do obecnych poziomów? Postaramy się odpowiedzieć na to pytanie na podstawie danych.
- Tymczasem, fundusze inwestycyjne nadal nie są w stanie pokonać rynku. Stało się to nie tylko w 2023 r., ale już od 14 lat większość z nich nie jest w stanie tego zrobić. Porozmawiamy o lepszych alternatywach.
- Cathie Wood rozważa problem, przed którym może stanąć Nvidia (NASDAQ:NVDA) w przyszłości. Zobaczymy, co powie po przegapieniu rajdu akcji.
- Inwestujesz na giełdzie? Skorzystaj z naszych rabatów InvestingPro. Więcej informacji na końcu artykułu.
- Oczekiwania, że Rezerwa Federalna obniży stopy procentowe w tym roku, z dwoma lub trzema potencjalnymi ruchami, które mogą rozpocząć się już w czerwcu.
- Zyski przedsiębiorstw przewyższają oczekiwania.
- Gospodarka USA oddala się od ryzyka recesji.
- Jest to rok przedwyborczy, a historycznie rzecz biorąc, takie wydarzenia zwykle przynoszą dobre wyniki.
- Zgodnie z historycznym wzorcem, wzrost indeksu S&P 500 od listopada do lutego często prowadzi do pozytywnej reszty roku.
- Illumina (NASDAQ:ILMN): +652%.
- Uber Technologies (NYSE:UBER): +300%.
- Southwest Airlines (NYSE:LUV) +200%.
- American Airlines (NASDAQ:AAL) +150%.
- Corteva (NYSE:CTVA) +140%.
- Ford Motor (NYSE:F) +130% Ford Motor (NYSE: ) +130%
- Insulet (NASDAQ:PODD) +118% Clorox (NYSE: Clorox) +118% Clorox
- Clorox (NYSE:CLX) +100%
- Citigroup (NYSE:C) -1162%
- Truist Financial (NYSE:TFC) -620%
- Airbnb (NASDAQ:ABNB) -195%
- Humana (NYSE:HUM) -190%
- Comerica (NYSE:CMA) -40%.
- Japońska Nikkei +16,60%
- Włoska FTSE MIB +9,06%
- Euro Stoxx 50 +8,72%
- Nasdaq +8,06%
- S&P 500 +7,42%
- Francuski Cac +6,43%
- Niemiecki Dax +6,34%
- Dow Jones +3,15%
- Hiszpański Ibex 35 +2,02%
- Brytyjski FTSE 100 -0,95%
- ProPicks: zarządzane przez sztuczną inteligencję portfele akcji o sprawdzonych wynikach.
- ProTips: przystępne informacje upraszczające wiele złożonych danych finansowych do kilku słów.
- Zaawansowana wyszukiwarka akcji: Wyszukiwanie najlepszych akcji w oparciu o Twoje oczekiwania, biorąc pod uwagę setki wskaźników finansowych.
- Historyczne dane finansowe dla tysięcy akcji: Aby specjaliści od analizy fundamentalnej mogli sami zagłębić się we wszystkie szczegóły.
- I wiele innych usług, nie wspominając o tych, które planujemy wkrótce dodać.
Ubiegły tydzień był wyjątkowy, naznaczony rekordowymi wzrostami na giełdach w USA, Niemczech i Francji. Wraz z tymi indeksami wzrosły również złoto i bitcoin, osiągając przy tym nowe szczyty.
W tym artykule skupimy się na S&P 500 w tym roku i perspektywach na przyszłość. Powody stojące za siłą byków są dobrze znane:
Obecnie, wszystkie sektory S&P 500 znajdują się powyżej swoich 50-dniowych średnich kroczących, a w 2024 r. indeks ustanowił już 17 rekordów wszech czasów, osiągając 1200 w całej swojej historii.
Idealnym rozwiązaniem dla S&P 500 byłoby cofnięcie, które pozwoliłoby odetchnąć i przygotować się na kolejny wzrost jeszcze w tym roku.
Należy zauważyć, że S&P 500 wzrósł o około 75% od marca 2020 roku. Indeks osiągnął w tym czasie nowe rekordy wszech czasów i jest obecnie wyceniany na 21-krotność oczekiwanych zysków za następny rok, co wskazuje, że nie jest uznawany za tani.
Krótkoterminowa korekta, nawet na poziomie -10%, byłaby uznawana za zdrową. Jest to normalne zjawisko podczas hossy, biorąc pod uwagę, że indeks doświadczył, co najmniej -10% spadku w ciągu ostatnich 95 lat. Taki spadek może stanowić dobrą okazję do ponownych zakupów.
Marzec historycznie charakteryzował się dobrym początkiem, a następnie stawał się wyzwaniem przez ostatnie 21 lat. Niezależnie od tego, czy w marcu wystąpi znaczący spadek, czy też nie, chodzi o to, aby traktować spadek, jako okazję do zakupu, nawet, jeśli wynosi on 10% lub więcej.
Wyniki spółek z indeksu S&P 500 były generalnie doskonałe, przy czym 75% z nich przekroczyło oczekiwania, a zyski w czwartym kwartale wzrosły o +4%.
Na uwagę zasługują sektory usług komunikacyjnych (NYSE:XLC), dóbr konsumenckich (NYSE:XLY), usług użyteczności publicznej (NYSE:XLU) i technologii (NYSE:XLK), podczas gdy energetyka (NYSE:XLE), materiały (NYSE:XLB), opieka zdrowotna (NYSE:XLV) i finanse (NYSE:XLF) radziły sobie stosunkowo słabiej.
Było kilka spółek, które osiągnęły znacznie większy zysk niż oczekiwała Wall Street:
Z drugiej strony, inni nie mieli tyle szczęścia i ich wyniki były gorsze niż oczekiwał rynek, np:
Fundusze inwestycyjne wciąż nie mogą pokonać rynku
Większość aktywnych funduszy inwestycyjnych dąży do osiągnięcia lepszych wyników niż rynek, mając nadzieję na wygenerowanie zysków dla inwestorów, którzy w zamian płacą znaczne prowizje.
Jednak najnowsze dane pokazują, że większość tych funduszy, szczególnie tych inwestujących w akcje amerykańskie, nie zdołała pokonać indeksu S&P 500 w 2023 r. - dokładnie ponad 60%, zgodnie z raportem S&P Dow Jones Index.
Tendencja ta nie jest wyjątkowa w 2023 r.; rozciąga się na ostatnie 14 lat podatkowych. Z biegiem czasu coraz mniejsza liczba aktywnych funduszy zdołała przekroczyć indeks S&P 500.
W związku z tym, wybór aktywnie zarządzanych funduszy może nie być rozsądnym wyborem, zwłaszcza, że na popularności zyskują fundusze zarządzane pasywnie, takie jak ETF’y.
Fundusze ETF, zaprojektowane w celu replikowania indeksów giełdowych, oferują dwojaką przewagę. Po pierwsze, ich celem nie jest osiąganie lepszych wyników niż rynek, ale raczej naśladowanie jego wyników.
Historycznie rzecz biorąc, strategia ta okazała się skuteczna, ponieważ rynek akcji jest zwykle opłacalną inwestycją długoterminową.
Po drugie, fundusze ETF zazwyczaj pobierają niższe opłaty w porównaniu do tradycyjnych funduszy inwestycyjnych. Dlatego też inwestorzy coraz częściej wybierają te pasywne fundusze, uznając opłacalność i historyczny sukces związany z replikacją indeksów rynkowych.
Cathie Wood wypowiada się na temat Nvidii
Cathie Wood przegapiła rajd Nvidii, sprzedając pakiet do 772 884 akcji flagowego funduszu ETF Ark Innovation na dwa miesiące do stycznia 2023 roku.
Zawsze ciekawie jest usłyszeć, co Cathie Wood mówi o Nvidii. W przeciwieństwie do Cisco (NASDAQ:CSCO) w erze dotcomów, Nvidia stoi w obliczu ostrej konkurencji.
Nie tylko dlatego, że Advanced Micro Devices (NASDAQ:AMD) odnosi sukcesy, ale także dlatego, że klienci Nvidii projektują własne chipy sztucznej inteligencji.
Cóż, niezależnie od tego, czy ma rację, czy nie, pewne jest to, że w 2024 r. Nvidia wzrośnie o 84%, a jej ETF spadnie o 3%.
Ranking rynków akcji w 2024 r.
Ranking głównych giełd od początku roku przedstawia się następująco:
Nastroje inwestorów
Bycze nastroje, tj. oczekiwania, że ceny akcji wzrosną w ciągu najbliższych sześciu miesięcy, wzrosły o 5,2 punktu procentowego do 51,7% i pozostają powyżej historycznej średniej wynoszącej 37,5%.
Niedźwiedzie nastroje, tj. oczekiwania, że ceny akcji spadną w ciągu najbliższych sześciu miesięcy, wynoszą 21,8% i pozostają poniżej historycznej średniej wynoszącej 31%.
***
Inwestujesz na rynku akcji? Skonfiguruj swój najbardziej dochodowy portfel TUTAJ z InvestingPro!
Skorzystaj TUTAJ I TERAZ! Użyj kodu INVESTINGPRO1 i uzyskaj 40% zniżki na 2-letnią subskrypcję. Wraz z nim otrzymasz:
Działaj szybko i dołącz do rewolucji inwestycyjnej - odbierz swoją OFERTĘ TUTAJ!
Zastrzeżenie: Autor nie jest właścicielem żadnej z tych akcji. Niniejsza treść, przygotowana w celach czysto edukacyjnych, nie może być traktowana jako porada inwestycyjna.