Inwestowanie ESG przewyższa główne indeksy od początku roku - 2 ETF-y do rozważenia

• Inwestowanie ESG zyskiwało na popularności;
• Ostatnie załamanie rynku przetestowało zaangażowanie inwestorów;
• Niemniej sektor przewyższył główne benchmarki od początku roku (YTD).

Inwestowanie ESG lub kupowanie akcji spółek, które przestrzegają surowych praktyk środowiskowych, społecznych i zarządczych zyskuje na popularności w ostatnich latach. Oczekuje się, że globalne aktywa ESG wycenione na 35 bilionów dolarów na początku 2021 r., przekroczą 41 bilionów dolarów do 2022 r. i 50 bilionów dolarów do 2025 r.

Tymczasem, początek bessy napędzany przez rosnące stopy procentowe i spowolnienie gospodarcze w tym roku, testuje zaangażowanie inwestorów w zrównoważony rozwój. Fundusze inwestycyjne i fundusze typu ETF (fundusze giełdowe) zorientowane na ESG zarejestrowały odpływ w wysokości 3,5 miliarda dolarów, pierwszy taki spadek od ponad trzech lat.

S&P ESG Global Macro Index spadł 8% w tym roku. Dla porównania S&P Global 100 index stracił od stycznia ponad 17%. Tymczasem, na Wall Street, indeksy benchmarkowe S&P 500 i technologiczny NASDAQ 100 spadły odpowiednio, około 17.5% i 25%.

Niedawne badanie uwidoczniło, że:

„Fundusze ESG znajdują się w pierwszej piątce inwestycji, z których obecnie korzystają respondenci”.

Ponadto, 27% respondentów pracujących z klientami planuje zwiększyć ich wykorzystanie w ciągu roku.

Dziś przedstawiamy dwa ETF-y zorientowane na ESG, które zasługują na uwagę czytelników w III kwartale.

1. Nuveen ESG Large-Cap Value ETF

• Aktualna cena: 33,95 dol.
• Zakres 52-tygodniowy: 32,19 – 40,06 dol.
• Stopa dywidendy: 1,89%
• Współczynnik kosztów: 0,25% rok.

Według Deloitte:

„Przewiduje się, że do 2024 roku aktywa z mandatu ESG będą stanowić połowę wszystkich profesjonalnie zarządzanych aktywów na całym świecie”.

Naszym pierwszym funduszem jest fundusz ETF o dużej kapitalizacji Nuveen ESG Large-Cap Value ETF (NYSE:NULV), który inwestuje w amerykańskie spółki o dużej kapitalizacji oferujące wartość fundamentalną przy jednoczesnym przestrzeganiu z góry określonych kryteriów ESG. Fundusz rozpoczął działalność w grudniu 2016 r.

NULV Weekly Chart

NULV, który podąża za zwrotami indeksu TIAA ESG USA Large-Cap Value Index posiada koszyk 105 akcji. Jeśli chodzi o alokacje sektorowe widzimy tu, między innymi, finanse (17,9%), opiekę zdrowotną (17,3%), technologie informacyjne (13,4%), przemysł (12,2%) i podstawowe produkty konsumenckie (12%).

10 największych akcji odpowiada za niemal 25% aktywów netto o wartości 1,4 miliarda dolarów. Wiodące marki to Procter & Gamble (NYSE:PG), Coca-Cola (NYSE:KO), PepsiCo (NASDAQ:PEP); Merck (NYSE:MRK) oraz Verizon Communications (NYSE:VZ).

NULV osiągnął rekordowo niski poziom 17 czerwca, zaliczając w tym roku spadek o 12,6%. Wskaźniki kroczącej ceny do zysku (P/E) i ceny do księgi (P/B) wynoszą odpowiednio 13,72x i 2,33x. Inwestorzy długoterminowi poszukujący akcji amerykańskich, które oferują wartość i przestrzegają zasad ESG mogą przyjrzeć się bliżej NULV.

2. Vanguard ESG U.S. Stock ETF

• Aktualna cena: 69,48 dol.
• Zakres 52-tygodniowy: 63,48 – 88,85 dol.
• Stopa dywidendy: 1,31%
• Współczynnik kosztów: 0,09% rok.

Czytelnicy prawdopodobnie zauważą, że firmy technologiczne często stanowią znaczną część wielu funduszy ESG. Według badania KMPG, ponad jedna czwarta firm technologicznych uczyniła z zasad ESG część swojej działalności biznesowej. Tymczasem, 45% pracuje nad „powiązaniem swojej strategii rozwoju z szerszym celem społecznym”.

Vanguard ESG US Stock ETF (NYSE:ESGV) zadebiutował we wrześniu 2018 r. W swojej strategii wyklucza, w szczególności, kilka segmentów takich, jak rozrywka dla dorosłych, alkohol, konopie indyjskie, tytoń, hazard, wszelkiego rodzaju broń i amunicja, energia jądrowa i paliwa kopalne.

ESGV Weekly

ESGV podąża za zwrotami indeksu FTSE US All Cap Choice Index i posiada 1514 udziałów. 10 najlepszych akcji odpowiada za blisko jedną trzecią ETF.

Akcje te obejmują: Apple (NASDAQ:AAPL), Microsoft (NASDAQ:MSFT), Alphabet (NASDAQ:GOOGL), Tesla (NASDAQ:TSLA) oraz UnitedHealth (NYSE:UNH).

Ponad 30% portfela stanowią firmy z sektora technologicznego. Dalej mamy marki z sektora opieki zdrowotnej (15,7%), dóbr konsumenckich wyższego rzędu (15,4%), finansowego (11,3%) i przemysłowego (10,6%).

ESGV spadł o ponad 20,8% od stycznia i niemal 16% w ciągu ostatnich 12 miesięcy. W dniu 16 czerwca zanotował 52-tygodniowe minimum. Końcowe wskaźniki P/E i P/B wynoszą odpowiednio 18,4x i 3,6x. Fundusz oferuje potencjalnie tanią opcję dla akcji amerykańskich z kontrolą ESG, zwłaszcza dla wielu osłabionych akcji spółek technologicznych.

Uwaga: W dniu publikacji, dr Tezcan Gecgil, nie posiadała żadnych pozycji w papierach wartościowych wymienionych w tym artykule.