Dole plc (DOLE) odnotował solidny drugi kwartał 2024 r., z niewielkim wzrostem przychodów porównywalnych i znacznym wzrostem skorygowanej EBITDA. Dźwignia finansowa spółki uległa poprawie, co doprowadziło do zmniejszenia kosztów odsetek, a spółka podniosła całoroczną prognozę skorygowanej EBITDA.
Nakłady inwestycyjne koncentrowały się na poprawie wydajności i zwiększeniu mocy produkcyjnych, a firma zwróciła również wartość akcjonariuszom poprzez dywidendy. Pomimo przewidywania spadku wyników w zakresie świeżych owoców w drugiej połowie roku, Dole pozostaje zaangażowana w realizację swoich celów strategicznych i bada różne możliwości wykorzystania gotówki, w tym potencjalne przejęcia.
Kluczowe wnioski
- Raportowane przychody Dole utrzymały się na stałym poziomie rok do roku, ze wzrostem o 4,3% w ujęciu porównywalnym.
- Skorygowana EBITDA wzrosła o 2,2%, osiągając 125,4 mln USD i 8,2% w ujęciu porównywalnym.
- Dźwignia finansowa spółki spadła do 1,9x, co przełożyło się na niższe koszty odsetkowe.
- Cel skorygowanej EBITDA na cały rok został zwiększony do minimum 370 mln USD.
- Nakłady inwestycyjne w II kwartale wyniosły 17,5 mln USD, a całoroczne prognozy wynoszą od 110 mln USD do 120 mln USD.
- Dywidenda w wysokości 0,08 USD na akcję zostanie wypłacona 3 października 2024 roku.
- Dole planuje wykorzystać gotówkę na redukcję zadłużenia, odkup akcji, wzrost organiczny i przejęcia.
- Oczekuje się, że konwersja wolnych przepływów pieniężnych wyniesie od 30% do 35%, a prognozowane koszty odsetkowe za rok wyniosą od 75 mln USD do 80 mln USD.
Perspektywy spółki
- Firma koncentruje się na osiągnięciu docelowego skorygowanego zysku EBITDA za cały rok.
- Dole rozważa różne sposoby wykorzystania gotówki, w tym redukcję zadłużenia, odkup akcji, wzrost organiczny i przejęcia.
- Firma spodziewa się konwersji wolnych przepływów pieniężnych na poziomie od 30% do 35%.
Najważniejsze niedźwiedzie
- Dole spodziewa się nieco niższych wyników w dziale świeżych owoców w drugiej połowie roku ze względu na czynniki operacyjne, takie jak dokowanie statków.
Najważniejsze wydarzenia
- Segmenty świeżych owoców i zróżnicowanych świeżych produktów w Ameryce, a także zróżnicowany segment świeżych produktów w regionie EMEA, wykazały dobre wyniki.
- Segment świeżych warzyw zanotował dobry kwartał.
- Działalność Dole w Ameryce odnotowała dobre ceny i marże, zapewniając możliwości sprzedaży do innych regionów.
Braki
- W drugiej połowie roku spodziewane są potencjalne wahania w zdywersyfikowanej działalności w regionie EMEA.
Najważniejsze pytania i odpowiedzi
- Johan Linden podkreślił, że firma koncentruje się na utrzymaniu wzrostu udziału w rynku poprzez jakość, obsługę i silną sieć zaopatrzenia.
- Rory Byrne zauważył, że profil drugiej połowy roku będzie nieco inny, ale nie drastycznie, z oczekiwanym ciągłym wzrostem.
InvestingPro Insights
Dole plc (DOLE) wykazał się odpornością w swoich wynikach finansowych za II kwartał 2024 r., przy wzroście przychodów porównywalnych i wzroście skorygowanej EBITDA. Strategiczna koncentracja spółki na wydajności i wartości dla akcjonariuszy znajduje odzwierciedlenie w jej wskaźnikach finansowych i InvestingPro Tips.
InvestingPro Data wskazuje na kapitalizację rynkową w wysokości 1,38 mld USD i wskaźnik P / E na poziomie 6,53, co sugeruje, że spółka jest notowana przy niskiej wielokrotności zysków, co jest zgodne z jedną z porad InvestingPro. Ponadto przychody za ostatnie dwanaście miesięcy od pierwszego kwartału 2024 r. wyniosły 8,377 mld USD, przy wzroście o 4,15%. Wzrost ten jest podkreślony przez marżę zysku brutto spółki wynoszącą 8,47% w tym samym okresie, choć warto zauważyć, że spółka cierpi z powodu słabych marż zysku brutto, jak podkreślono w innej wskazówce InvestingPro.
Wskazówki InvestingPro ujawniają ponadto, że Dole jest notowany przy niskiej wielokrotności wyceny przychodów i ma wysoką rentowność wolnych przepływów pieniężnych, co może być atrakcyjne dla inwestorów poszukujących wartościowych akcji z potencjalnymi możliwościami generowania gotówki. Co ciekawe, akcje Dole są notowane w pobliżu 52-tygodniowego maksimum, z ceną 97,53% tego szczytu, i odnotowały znaczny wzrost cen w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, ze zwrotem 35,03%. Wyniki te są spójne z silnym zwrotem spółki w ciągu ostatniego miesiąca i trzech miesięcy, co może być oznaką pozytywnych nastrojów rynkowych.
Dla inwestorów poszukujących bardziej szczegółowych informacji, na stronie https://www.investing.com/pro/DOLE dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, zapewniające kompleksową analizę kondycji finansowej i pozycji rynkowej Dole.
Podsumowując, zaangażowanie Dole w realizację celów strategicznych, w tym potencjalnych przejęć, oraz zdolność do zwrotu wartości akcjonariuszom poprzez dywidendy, jest poparte dobrymi wskaźnikami finansowymi i wynikami rynkowymi. Spostrzeżenia dostarczone przez InvestingPro Tips i dane sugerują, że Dole może nadal być interesującą perspektywą dla inwestorów poszukujących spółek, które koncentrują się na wydajności i zyskach dla akcjonariuszy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.