LegalZoom (LZ), internetowa firma zajmująca się technologiami prawnymi, poinformowała o swoich wynikach za drugi kwartał 2024 r., podkreślając strategiczne przesunięcie w kierunku usług subskrypcyjnych i spersonalizowanych rozwiązań dla różnych cykli życia biznesowego.
Dyrektor generalny Jeff Stibel ogłosił, że koncentruje się na planowaniu nieruchomości i subskrypcjach, aby napędzać przyszły wzrost, pomimo trudnego otoczenia makroekonomicznego. Firma odnotowała 5% wzrost całkowitych przychodów do 177 mln USD, przy czym przychody z subskrypcji wzrosły o 6% do 109 mln USD. W kwartale odnotowano również 4% wzrost liczby subskrypcji do ponad 1,6 miliona.
LegalZoom wdraża strategię wejścia na rynek, która wykorzystuje dane do segmentacji klientów i aktywnie integruje sztuczną inteligencję z usługami subskrypcyjnymi. Niedawna restrukturyzacja doprowadziła do redukcji zatrudnienia o 15%, co ma przynieść oszczędności rzędu 25 mln USD rocznie.
Kluczowe wnioski
- LegalZoom kładzie nacisk na subskrypcje i spersonalizowane usługi, starając się zrównoważyć słabości małych firm.
- Całkowite przychody za kwartał wyniosły 177 mln USD, co oznacza wzrost o 5% rok do roku.
- Liczba subskrypcji wzrosła do ponad 1,6 miliona, co stanowi wzrost o 4% w porównaniu z rokiem poprzednim.
- Firma przenosi wysiłki marketingowe i rozszerza partnerstwa w zakresie dostosowanych rozwiązań.
- LegalZoom testuje integrację sztucznej inteligencji w usługach subskrypcyjnych, aby zwiększyć zaangażowanie klientów.
- Oczekuje się, że redukcja zatrudnienia o 15% przyniesie 25 mln USD oszczędności w ujęciu rocznym.
- Firma podtrzymała swoje całoroczne prognozy przychodów w wysokości od 675 mln USD do 685 mln USD.
Perspektywy spółki
- LegalZoom dąży do przesunięcia przychodów w kierunku usług opartych na subskrypcji w perspektywie długoterminowej.
- Całoroczna prognoza przychodów pozostaje na poziomie od 675 mln USD do 685 mln USD, a skorygowana EBITDA ma wynieść od 135 mln USD do 145 mln USD.
- Wolne przepływy pieniężne w całym roku mają wynieść od 75 do 85 mln USD.
Najważniejsze informacje
- LegalZoom odnotował spadek liczby wniosków o nadanie numeru EIN o 12% rok do roku w ciągu ostatnich czterech tygodni.
- Skorygowana EBITDA spadła o 2% do 29 mln USD w porównaniu z rokiem poprzednim.
- Firma spodziewa się średnich i wysokich jednocyfrowych spadków ze względu na trudne otoczenie makroekonomiczne.
Najważniejsze informacje
- Przychody z subskrypcji wzrosły o 6% dzięki wzrostowi liczby jednostek subskrypcji i ARPU.
- Marża brutto wzrosła do 68% z 65% w 2Q'23.
- LegalZoom zwiększył swoje upoważnienie do odkupu akcji do 175 mln USD i odkupił 13,9 mln akcji za 125 mln USD.
Braki
- Pomimo wzrostu przychodów, spółka odnotowała spadek skorygowanej EBITDA o 2%.
- Firma boryka się z trudnościami wynikającymi z łagodniejszego otoczenia makroekonomicznego, co prowadzi do obniżenia prognoz przychodów.
Najważniejsze pytania i odpowiedzi
- Dyrektor generalny Jeff Stibel omówił wyższy odpływ klientów na wczesnym etapie działalności ze względu na nowe formacje biznesowe, ale spodziewa się, że odpływ klientów na późnym etapie będzie zgodny z innymi ekosystemami SMB.
- Dyrektor finansowy Noel Watson potwierdził, że redukcja zatrudnienia została uwzględniona w prognozie rentowności.
Wyniki LegalZoom za drugi kwartał ujawniły, że firma przechodzi transformację, koncentrując się na długoterminowej stabilności dzięki usługom subskrypcyjnym i spersonalizowanym rozwiązaniom dla klientów. Stojąc w obliczu wyzwań makroekonomicznych, LegalZoom pozostaje zaangażowany w wykorzystanie solidnej integracji danych i sztucznej inteligencji w celu poprawy utrzymania i zaangażowania klientów. Strategiczne dostosowanie firmy i środki oszczędnościowe mają na celu poruszanie się w obecnym krajobrazie gospodarczym i pozycjonowanie się na przyszły wzrost.
InvestingPro Insights
Ostatni raport o zyskach LegalZoom odzwierciedla strategiczne przesunięcie w kierunku modeli opartych na subskrypcji oraz zaangażowanie w zwiększanie wartości dla akcjonariuszy poprzez wykup akcji i poprawę marż brutto. Koncentracja firmy na wykorzystaniu sztucznej inteligencji i danych do segmentacji klientów również wskazuje na przyszłościowe podejście do rozwoju biznesu.
InvestingPro Data pokazuje kapitalizację rynkową na poziomie około 1,1 mld USD, przy wskaźniku P/E na poziomie 53,78, co sugeruje, że inwestorzy płacą wyższą cenę za zyski spółki. Pomimo trudnego otoczenia makroekonomicznego, spółka utrzymała marżę zysku brutto na poziomie 63,4% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy od drugiego kwartału 2024 r., co jest zgodne z odnotowaną poprawą marży brutto do 68% w drugim kwartale.
InvestingPro Tips podkreśla, że LegalZoom posiada w swoim bilansie więcej gotówki niż długu i oczekuje się, że w tym roku odnotuje wzrost dochodu netto. Ponadto zarząd spółki aktywnie skupuje akcje, co często odzwierciedla wiarę w długoterminową wartość spółki. Warto jednak zauważyć, że akcje doświadczyły znacznych spadków w różnych okresach, z 1-miesięcznym całkowitym zwrotem z ceny na poziomie -25,6% i rocznym całkowitym zwrotem z ceny na poziomie -61,37%.
Czytelnicy zainteresowani głębszą analizą mogą zapoznać się z dodatkowymi poradami InvestingPro dostępnymi na stronie LegalZoom pod adresem https://www.investing.com/pro/LZ. Wskazówki te mogą zaoferować dalszy wgląd w wskaźniki wyceny spółki, kondycję finansową i nastroje rynkowe, które mają kluczowe znaczenie dla podejmowania świadomych decyzji inwestycyjnych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.