BOZEMAN, Mont. - Snowflake Inc. (NYSE: SNOW), firma specjalizująca się w usługach AI Data Cloud, ogłosiła dzisiaj plany prywatnej emisji obligacji zamiennych o wartości 2 miliardów dolarów, podzielonej równo między obligacje z terminem wykupu w 2027 i 2029 roku. Oferta skierowana jest do kwalifikowanych nabywców instytucjonalnych, zgodnie z Regułą 144A Ustawy o Papierach Wartościowych z 1933 roku.
Obligacje, które są niezabezpieczone i będą naliczać odsetki płatne w okresach półrocznych, mogą być zamienione na gotówkę, akcje zwykłe klasy A Snowflake lub ich kombinację, według uznania spółki. Szczegółowe warunki, takie jak stopa procentowa i początkowy kurs zamiany, zostaną ustalone w momencie wyceny oferty.
Snowflake zamierza przeznaczyć wpływy netto z tej emisji na sfinansowanie transakcji capped call, które mają na celu zmniejszenie rozwodnienia akcji przy zamianie obligacji lub zrekompensowanie płatności gotówkowych, które Snowflake musi dokonać powyżej kwoty głównej zamienionych obligacji. Dodatkowo, do 575 milionów dolarów z wpływów zostanie wykorzystane na odkup akcji własnych w prywatnie negocjowanych transakcjach, które będą zaliczone do programu odkupu akcji zatwierdzonego w lutym 2023 roku i rozszerzonego w sierpniu 2024 roku.
Transakcje capped call i odkupy akcji mogą wpłynąć na cenę rynkową akcji zwykłych Snowflake, potencjalnie oddziałując na cenę handlową obligacji i początkowy kurs zamiany. Spółka zaznacza, że oferowane papiery wartościowe nie zostały zarejestrowane zgodnie z Ustawą o Papierach Wartościowych ani żadnymi stanowymi przepisami dotyczącymi papierów wartościowych i nie mogą być sprzedawane w Stanach Zjednoczonych bez rejestracji lub odpowiedniego zwolnienia z wymogów rejestracyjnych.
To ogłoszenie opiera się na komunikacie prasowym Snowflake Inc. i zawiera stwierdzenia dotyczące przyszłości odnośnie proponowanej oferty, wykorzystania wpływów i potencjalnych skutków rynkowych. Stwierdzenia te podlegają ryzykom i niepewnościom, które mogą spowodować, że rzeczywiste wyniki będą się istotnie różnić.
W innych niedawnych wiadomościach, Snowflake Inc. odnotowała 30% wzrost przychodów z produktów rok do roku, osiągając 829 milionów dolarów w drugim kwartale roku fiskalnego 2025. Spółka podniosła swoją prognozę przychodów z produktów na cały rok w odpowiedzi na silne wyniki. Deutsche Bank utrzymał rekomendację "Kupuj" dla Snowflake, ale skorygował cenę docelową do 180 dolarów, z poprzednich 220 dolarów. Ta korekta nastąpiła po wynikach drugiego kwartału spółki, które pomimo solidnych zamówień i stabilizacji w konsumpcji, nie przyniosły wystarczająco dużego wzrostu przychodów, aby znacząco poprawić wyniki akcji. Deutsche Bank pozostaje optymistyczny co do długoterminowych perspektyw Snowflake, szczególnie biorąc pod uwagę mocne strony firmy, takie jak możliwości multi-cloud, łatwość użycia, rozszerzalność i efekty sieciowe. Te ostatnie wydarzenia sugerują, że Snowflake nadal działa na ogromnym rynku z dużymi możliwościami wzrostu. Pomimo obaw inwestorów dotyczących przełożenia nowych funkcji i inwestycji w AI na przychody z konsumpcji, zarząd spółki podniósł prognozę przychodów z produktów na cały rok do 26% wzrostu rok do roku.
Spostrzeżenia InvestingPro
Podczas gdy Snowflake Inc. (NYSE: SNOW) ogłasza swój strategiczny manewr finansowy poprzez prywatną emisję Zamiennych Obligacji Uprzywilejowanych, obecna kondycja finansowa i wyniki rynkowe spółki dostarczają cennego kontekstu dla inwestorów. Snowflake posiada kapitalizację rynkową na poziomie 37,95 miliarda dolarów i utrzymuje solidną pozycję gotówkową, zgodnie z jedną z Wskazówek InvestingPro, która podkreśla siłę spółki w posiadaniu większej ilości gotówki niż długu w bilansie. Ta odporność finansowa jest kluczowa, gdy spółka porusza się po rynkach kapitałowych.
Pomimo braku rentowności w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, z raportowaną marżą zysku operacyjnego na poziomie -38,89%, Snowflake jest wyceniana przy wysokim mnożniku przychodów, co wskazuje, że inwestorzy mogą wyceniać potencjał wzrostu spółki i jej pozycję rynkową w sektorze AI Data Cloud. Agresywna strategia odkupu akcji spółki, jak zauważono w innej Wskazówce InvestingPro, może sygnalizować zaufanie zarządu do propozycji wartości spółki i jej przyszłych perspektyw.
Inwestorzy powinni zauważyć, że akcje Snowflake doświadczyły znacznej zmienności, obecnie notowane są blisko 52-tygodniowego minimum i odnotowały znaczny spadek w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, z całkowitym zwrotem z ceny w ciągu sześciu miesięcy wynoszącym -30,66%. Może to być dogodny moment dla spółki na odkup akcji, potencjalnie zapewniając bufor przed dalszymi spadkami cen i podkreślając uzasadnienie obecnej oferty.
Dla tych, którzy chcą głębiej zanurzyć się w metryki finansowe i strategiczne perspektywy Snowflake, InvestingPro dostarcza dodatkowych spostrzeżeń i wskazówek. Obecnie dostępnych jest 9 dodatkowych Wskazówek InvestingPro dla Snowflake na https://pl.investing.com/pro/SNOW, oferujących kompleksowy obraz krajobrazu finansowego spółki i potencjału przyszłych zysków.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.