W środę Scotiabank skorygował swoje prognozy dla Sage Therapeutics (NASDAQ: SAGE), obniżając cenę docelową do 17 USD z poprzednich 19 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację Sector Outperform dla akcji.
Decyzja ta wynika z niedawnego spadku wartości akcji spółki z powodu nieudanego wyniku badania KINETIC-2, w którym testowano SAGE-324 w leczeniu drżenia samoistnego.
Analityk Scotiabank radzi inwestorom, aby rozważyli zwiększenie swoich udziałów w Sage Therapeutics, powołując się na podejście akcji do tak zwanego "terytorium głębokiej wartości".
Pomimo niepowodzenia w badaniu KINETIC-2, analityk zwraca uwagę, że akcje spółki są obecnie notowane w pobliżu szacowanego salda gotówkowego na drugi kwartał 2024 r., Które wynosi około 10,37 USD za akcję.
Wycena ta nie uwzględnia w pełni prawa Sage Therapeutics do 50% zysków ze sprzedaży Zurzuvae, doustnego leku zatwierdzonego niedawno do leczenia depresji poporodowej.
Opinie rynkowe sugerują wysoki poziom entuzjazmu dla Zurzuvae, choć istnieją znaczne wyzwania związane z akceptacją płatników. Nawet przy konserwatywnych prognozach sprzedaży dla Zurzuvae, analityk uważa, że akcje spółki mają potencjał, aby zostać wycenione na prawie 29 USD w przypadku sprzedaży spółki. Jeśli szacunki sprzedaży Zurzuvae okażą się zbyt optymistyczne nawet o 75%, akcje nadal mogą być warte około 13 USD, zgodnie z oceną analityka.
Sage Therapeutics ma również inne perspektywy w swoim rurociągu, z trwającym potencjałem dalzanemdoru, leku badanego w leczeniu chorób Huntingtona i Alzheimera. Biorąc pod uwagę obecną sytuację i pozostały potencjał portfolio firmy, analityk ustalił nową cenę docelową dla Sage Therapeutics na 17 USD.
W innych niedawnych wiadomościach Sage Therapeutics doczekała się kilku korekt ze strony analityków po różnych wynikach badań i przeglądach wyników sprzedaży. Mizuho Securities obniżyło cenę docelową dla Sage Therapeutics do 13 USD z wcześniejszych 16 USD, po rozczarowujących wynikach badania fazy 2b KINETIC-2 dla SAGE-324. Badanie nie spełniło swojego głównego punktu końcowego, co doprowadziło do wstrzymania rozwoju SAGE-324 w leczeniu drżenia samoistnego.
JPMorgan obniżył również ocenę akcji Sage Therapeutics z "przeważaj" do "neutralnie", korygując cenę docelową w dół do 12,00 USD. Decyzja ta odzwierciedla ostrożne spojrzenie na krótkoterminowy potencjał produktu Sage, Zurzuvae, mającego na celu leczenie depresji poporodowej.
Z kolei Scotiabank potwierdził swoją ocenę Sector Outperform ze stałą ceną docelową na poziomie 19,00 USD, powołując się na dużą rozpoznawalność i satysfakcję z Zurzuvae. W międzyczasie H.C. Wainwright utrzymał swoją neutralną ocenę z niezmienną ceną docelową 25,00 USD, pomimo niedawnego niepowodzenia w badaniu choroby Parkinsona.
InvestingPro Insights
Ponieważ Scotiabank zmienia swoje stanowisko w sprawie Sage Therapeutics po wynikach badania KINETIC-2, dane i wskazówki InvestingPro oferują dodatkowe perspektywy dotyczące kondycji finansowej spółki i wyników jej akcji. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 624,69 mln USD i niedawnym zamknięciu ceny na poziomie 10,38 USD, Sage Therapeutics jest notowany w pobliżu 52-tygodniowego minimum, co jest zgodne z poglądem analityka, że akcje wkraczają na "terytorium głębokiej wartości". Znaczący wzrost przychodów w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, wynoszący aż 868,96%, sugeruje, że pomimo ostatnich wyzwań spółka odnotowała znaczny wzrost sprzedaży, co może być pozytywnym sygnałem dla inwestorów rozważających potencjał Zurzuvae.
InvestingPro Tip podkreśla, że Sage posiada w swoim bilansie więcej gotówki niż długu, co zapewnia amortyzację przed szybkim spalaniem gotówki przez spółkę i jest zgodne z odniesieniem analityka Scotiabank do salda gotówkowego spółki. Dodatkowo, ponieważ w ciągu ostatnich sześciu miesięcy akcje spółki znacznie straciły na wartości, spadając o 60,49%, inwestorzy mogą uznać obecną wycenę za odpowiedni punkt wejścia. Aktywa płynne Sage również przewyższają zobowiązania krótkoterminowe, co jest uspokajającym sygnałem krótkoterminowej stabilności finansowej.
Inwestorom poszukującym głębszej analizy finansów i wyników akcji Sage Therapeutics, InvestingPro oferuje wiele dodatkowych wskazówek. Obecnie dostępnych jest 11 dodatkowych wskazówek, do których można uzyskać dostęp za pośrednictwem platformy. Zainteresowani czytelnicy mogą skorzystać z kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+, zapewniając kompleksowy zestaw narzędzi do podejmowania świadomych decyzji inwestycyjnych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.