W piątek B.Riley utrzymało rekomendację "Kupuj" dla akcji Centrus Energy Corp. (NYSE:LEU) i podniosło cenę docelową do 88,00 USD z 70,00 USD. Rewizja nastąpiła po ogłoszeniu, że spółka zależna Centrus Energy, American Centrifuge Operating (ACO), została wybrana jako jeden z czterech beneficjentów przez Departament Energii (DOE) do rozszerzenia krajowej komercyjnej produkcji wysoko wzbogaconego uranu o niskiej zawartości (HALEU).
ACO ma szansę skorzystać z kontraktu DOE mającego na celu zwiększenie produkcji HALEU, o wartości od minimum 2 mln USD do maksymalnie 2,7 mld USD w ciągu dekady. To wydarzenie jest znaczące dla Centrus Energy, ponieważ jest to jedyna firma posiadająca licencję Komisji Regulacji Jądrowej (NRC) na produkcję HALEU, którą już rozpoczęła na małą skalę.
Ponadto, status Centrus jako firmy będącej własnością amerykańską i mającej siedzibę w USA może dać jej przewagę w zabezpieczeniu znacznej części finansowania w wysokości 2,7 mld USD.
Decyzja DOE o przyznaniu tego kontraktu następuje krótko po poprzednim kontrakcie na dekonwersję HALEU z 8 października 2024 r., który również został przyznany ACO wśród pięciu innych odbiorców. Podwyższony cel cenowy B.Riley opiera się na metodologii wyceny, która pozostaje niezmieniona, ale teraz uwzględnia szacunki firmy na rok 2025 dla podstawowej działalności Centrus.
Firma finansowa stosuje mnożnik 12x do prognozowanej EBITDA na rok 2025, szacując wartość podstawowej działalności na 63 USD za akcję, przypisując dodatkowe 25 USD za akcję dla biznesu HALEU. B.Riley przewiduje potencjalne długoterminowe zyski w cenie akcji, gdy Centrus Energy wykorzysta swoje krajowe możliwości wzbogacania dla HALEU, a także nisko wzbogaconego uranu (LEU) i inicjatyw bezpieczeństwa narodowego.
W innych ostatnich wiadomościach, Centrus Energy była przedmiotem kilku istotnych wydarzeń. Wyniki finansowe spółki za pierwszy kwartał 2024 roku wykazały całkowity przychód w wysokości 43,7 mln USD, zysk brutto 4,3 mln USD i stratę netto 6,1 mln USD.
Roth/MKM niedawno obniżyło rekomendację dla akcji Centrus Energy z "Kupuj" do "Neutralnie", mimo podniesienia ceny docelowej dla akcji do 62,00 USD z 55,00 USD. Na tę decyzję wpłynęły ostatnie wyniki cenowe akcji i prognozy opóźnionych kontraktów Departamentu Energii.
Centrus Energy zabezpieczyło warunkowe zobowiązanie dostawy z Korea Hydro & Nuclear Power, ruch mający na celu zabezpieczenie 1,8 mld USD w zobowiązaniach sprzedażowych na rozszerzenie swoich operacji.
Ponadto, spółka zależna firmy, American Centrifuge Operating, została wybrana przez Departament Energii USA do wsparcia dekonwersji wysoko wzbogaconego uranu o niskiej zawartości, z kontraktem o minimalnej wartości 2 mln USD.
W wiadomościach regulacyjnych, administracja Bidena bada nagły wzrost importu wzbogaconego uranu z Chin, kwestię uważnie obserwowaną przez Centrus i szerszą branżę uranową.
Firma otrzymała również częściowe zwolnienie od Departamentu Energii USA, pozwalające na import nisko wzbogaconego uranu z Rosji na dostawy już zobowiązane dla jej amerykańskich klientów na lata 2024 i 2025. Są to ostatnie wydarzenia, które podkreślają zmieniający się krajobraz w przemyśle paliw jądrowych.
Spostrzeżenia InvestingPro
Najnowsze dane InvestingPro podkreślają silne wyniki finansowe Centrus Energy Corp. (NYSE:LEU), zgodne z optymistyczną prognozą B.Riley. Wzrost przychodów firmy o 19,37% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, w połączeniu z imponującym kwartalnym wzrostem przychodów o 92,07%, odzwierciedla jej rosnącą obecność na rynku. Ta trajektoria wzrostu jest szczególnie godna uwagi, biorąc pod uwagę niedawny kontrakt DOE na produkcję HALEU.
Rentowność Centrus Energy jest również imponująca, z marżą zysku brutto na poziomie 26,29% i marżą zysku operacyjnego 21,67% za ostatnie dwanaście miesięcy. Te liczby sugerują efektywne działanie i zarządzanie kosztami, co będzie kluczowe, gdy firma będzie zwiększać swoje możliwości produkcji HALEU.
Wskazówki InvestingPro podkreślają silne ostatnie wyniki Centrus Energy, ze znaczącymi zwrotami w ciągu ostatniego tygodnia (36,31%), miesiąca (103,54%) i trzech miesięcy (84,16%). Te wskaźniki są zgodne z pozytywną reakcją rynku na ogłoszenie kontraktu DOE i podwyższoną ceną docelową B.Riley.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 13 dodatkowych wskazówek dla Centrus Energy, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej firmy i jej pozycji rynkowej.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.