W poniedziałek Oppenheimer skorygował cenę docelową akcji P10 Inc (NYSE: PX), publicznej firmy private equity, podnosząc ją do 13,00 USD z poprzedniej wartości docelowej 12,00 USD. Firma utrzymała rekomendację Outperform dla akcji.
Zmieniony cel opiera się na ocenie firmy dotyczącej zysków do podziału i pozycji zadłużenia netto P10 Inc. Analiza Oppenheimera przewidywała, że zysk do podziału z zarządzania funduszem w 2025 r., w tym Earned Business Credit (EBC), wyniesie 0,89 USD na akcję.
Zyski zostały opodatkowane stawką 21%, a 30% premia została zastosowana do wskaźnika ceny do zysku (PE) 21,5x w ciągu najbliższych dwunastu miesięcy (NTM), co dało wartość wielokrotności po opodatkowaniu w wysokości 14,95 USD na akcję.
Od tej wartości firma odjęła 2,36 USD na akcję, reprezentujące zadłużenie netto P10 Inc, aby uzyskać nową szacunkową wartość godziwą 13 USD na akcję. Metodologia ta odzwierciedla szczegółowe podejście do wyceny, uwzględniające potencjał przyszłych zysków i obecną strukturę finansową spółki.
Rating Outperform sugeruje, że Oppenheimer nadal postrzega P10 Inc jako korzystną inwestycję w porównaniu z innymi spółkami, oczekując, że akcje będą radzić sobie lepiej niż szerszy rynek.
Skorygowana cena docelowa P10 Inc. i utrzymujące się pozytywne prognozy Oppenheimera mogą wpłynąć na nastroje inwestorów, gdy rynek przetworzy tę zaktualizowaną analizę finansową.
Z innych niedawnych wiadomości, P10 Holdings poinformowało o rekordowych przychodach w pierwszym kwartale w wysokości 66,1 mln USD, co oznacza wzrost o 15% rok do roku, oraz o znacznym wzroście zysku netto do 5 mln USD, w porównaniu z 800 000 USD w pierwszym kwartale ubiegłego roku. Wzrost ten jest wspierany przez wzrost aktywów pod zarządzaniem (AUM), przy czym firma zebrała 670 milionów dolarów w AUM płacących opłaty. Firma aktywnie dąży również do fuzji i przejęć.
Jeśli chodzi o przyszły rozwój, P10 planuje utrzymać swoją trajektorię wzrostu, ze strategiami pozyskania i wdrożenia ponad 2,5 miliarda dolarów nowych aktywów brutto w ciągu roku oraz utrzymania dwucyfrowego wzrostu przychodów. Inauguracyjny Dzień Inwestora spółki zaplanowano również na koniec tego roku.
Warto zauważyć, że dyrektor generalny P10, Luke Sarsfield, wyraził przekonanie o atrakcyjności średniego rynku pomimo presji makroekonomicznej. Co więcej, działalność venture capital, w szczególności fundusz TrueBridge, przeżywa silną dynamikę, wspieraną przez trend AI.
Firma kładzie również nacisk na realizację i odpowiedzialność w ramach swojej strategii, jednocześnie podkreślając rosnącą integrację danych i sztucznej inteligencji w operacjach.
InvestingPro Insights
Wraz z niedawną korektą ceny docelowej Oppenheimera dla P10 Inc, inwestorzy mogą znaleźć dodatkowy kontekst dzięki danym i wskazówkom InvestingPro. Warto zauważyć, że kapitalizacja rynkowa P10 Inc. wynosi 929,05 mln USD, co odzwierciedla jej miejsce w branży.
Pomimo ujemnego wskaźnika P / E na poziomie -232,52, który wskazuje, że spółka była nierentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, analitycy prognozują zwrot, oczekując rentowności w tym roku. Jest to zgodne z pozytywną prognozą Oppenheimera, ponieważ płynne aktywa spółki również przewyższają jej krótkoterminowe zobowiązania, co sugeruje stabilność finansową.
Wzrost przychodów pozostaje solidny, ze wzrostem o 18,02% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy od 1. kwartału 2024 r. i kwartalnym wzrostem o 15,48% w 1. kwartale 2024 r.. Dane te sugerują, że P10 Inc. skutecznie rozszerza swoje strumienie przychodów. Co więcej, spółka oferuje stopę dywidendy na poziomie 1,7%, co może spodobać się inwestorom skoncentrowanym na dochodach, zwłaszcza przy wzroście dywidend o 16,67% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (stan na 1. kwartał 2024 r.).
Inwestorzy poszukujący dalszych analiz i spostrzeżeń mogą zapoznać się z dodatkowymi poradami InvestingPro, które obejmują szczegółowe korekty zysków i prognozy przyszłego wzrostu. Dla osób zainteresowanych głębszą analizą dostępne są 2 dodatkowe porady InvestingPro, do których można uzyskać dostęp w ramach subskrypcji. Użyj kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+, zapewniając kompleksowy zestaw narzędzi do podejmowania świadomych decyzji inwestycyjnych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.