W piątek Jefferies skorygował swoje prognozy dla akcji Constellation Brands (NYSE:STZ), wiodącej firmy produkującej napoje, nieznacznie podnosząc cenę docelową do 311 USD z 310 USD. Firma utrzymała rekomendację Kupuj dla akcji spółki, notowanych na nowojorskiej giełdzie pod symbolem NYSE:STZ.
Korekta odzwierciedla pozytywny pogląd na segment piwa spółki, który ma kontynuować wzrostową trajektorię. Jefferies zauważa, że Constellation Brands zyskuje miejsce na półkach i korzysta z korzystnych danych demograficznych, co powinno przyczynić się do pozytywnego roku podatkowego 2025 pomimo ogólnej słabości kategorii.
Podczas gdy dział Wine & Spirits Constellation Brands stanął w obliczu wyzwań, analityk spodziewa się poprawy trendów, a wzrost spodziewany jest w drugiej połowie roku.
Optymizm firmy opiera się również na solidnym wzroście wolumenu Constellation Brands, rosnących marżach, lepszych wolnych przepływach pieniężnych i potencjale zwiększonego zwrotu kapitału dla akcjonariuszy.
Komentarz analityka sugeruje, że przy 13-krotności EBITDA akcje Constellation Brands nie zrealizowały jeszcze w pełni wartości tych pozytywnych zmian biznesowych. Trwały wzrost wolumenu i wyniki finansowe firmy mają kluczowe znaczenie dla pozytywnych prognoz Jefferies.
W innych niedawnych wiadomościach, Kuaishou Technology, wiodąca platforma krótkich filmów wideo w Chinach, otrzymała od Citi rekomendację Kupuj. Firma podkreśliła niezwykłe zaangażowanie użytkowników Kuaishou, silny wzrost wartości towarów brutto w handlu elektronicznym oraz potencjał do dalszego zwiększania marży. Ostatnie wydarzenia sugerują, że zagraniczne operacje Kuaishou poprawiają monetyzację i zmniejszają straty.
W międzyczasie Constellation Brands rozpoczął rok fiskalny 2025 z silnym wzrostem, napędzanym głównie przez dział piwa. Sprzedaż netto spółki osiągnęła lepsze wyniki niż cały sektor dóbr konsumpcyjnych, a spółka zwróciła akcjonariuszom 185 mln USD w formie dywidendy i przeprowadziła odkup akcji o wartości 200 mln USD. Pomimo 7% spadku sprzedaży netto w branży winiarskiej i spirytusowej, firma jest na dobrej drodze do spełnienia swoich całorocznych prognoz.
Ponadto portfolio piw Constellation Brands osiągnęło wysoki jednocyfrowy wzrost sprzedaży netto, co oznacza 57. kwartał z rzędu wzrostu uszczuplenia. Firma jest optymistycznie nastawiona do drugiej połowy roku, spodziewając się wzrostu sprzedaży netto w segmencie Enterprise o 6% do 7% w pierwszym kwartale roku obrotowego 2025 oraz całorocznego wzrostu porównywalnego dochodu operacyjnego w segmencie Enterprise o 8% do 10%. Analiza ta pochodzi z niedawnego wezwania do zapłaty i notatek analityków.
InvestingPro Insights
Constellation Brands (NYSE: STZ) jest obecnie notowana przy wskaźniku forward P / E na poziomie 18,65, co odzwierciedla nastroje rynkowe, które są zgodne z optymistycznymi prognozami Jefferies. Spółka wykazała się dobrymi wynikami finansowymi, osiągając marżę zysku brutto na poziomie 51,12% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (stan na 1. kwartał 2023 r.). Ta solidna marża stanowi podstawę zdolności spółki do generowania znacznych zysków w stosunku do przychodów, co jest pozytywnym wskaźnikiem dla inwestorów patrzących na rentowność i wydajność spółki.
Wskazówki InvestingPro sugerują dalsze zaufanie do kondycji finansowej Constellation Brands, zauważając, że firma nie tylko była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, ale także podnosiła dywidendę przez 9 kolejnych lat. Taki konsekwentny wzrost dywidendy, który w I kwartale 2023 r. wyniósł 13,48%, może być szczególnie atrakcyjny dla inwestorów nastawionych na dochód. Ponadto płynne aktywa Constellation Brands przewyższają jej krótkoterminowe zobowiązania, zapewniając poduszkę, która upewnia inwestorów o zdolności spółki do wywiązania się z jej bezpośrednich zobowiązań finansowych.
Dla tych, którzy chcą zagłębić się w profil inwestycyjny Constellation Brands, dostępne są dodatkowe porady InvestingPro. Potencjalni inwestorzy mogą użyć kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+, uzyskując dostęp do szeregu dogłębnych analiz i danych, które pomogą im w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.