W piątek Deutsche Bank rozpoczął analizę Close Brothers Group PLC (CBG:LN) (OTC: CBGPY), brytyjskiej grupy bankowości handlowej, z rekomendacją Kupuj i ustalił cenę docelową na poziomie 6,10 GBP za akcję. Stanowisko firmy wynika z oceny potencjalnych wyników trwającego przeglądu Financial Conduct Authority (FCA) dotyczącego finansowania motoryzacyjnego i jego implikacji dla firmy.
Analiza banku sugeruje, że obawy związane z przeglądem finansowania motoryzacyjnego FCA znacząco wpłynęły na akcje Close Brothers, tworząc atrakcyjny punkt wejścia dla inwestorów. Deutsche Bank uważa, że ostateczne ustalenia przeglądu będą możliwe do opanowania przez Close Brothers, a kapitał spółki pozostanie na akceptowalnym poziomie.
Ponadto bank spodziewa się wzrostu zwrotu z kapitału rzeczowego (ROTE) dla spółki i oczekuje, że obecne dyskonto na akcjach znormalizuje się z czasem. Analityk powołał się na precedens ustanowiony przez orzeczenie w sprawie Payment Protection Insurance (PPI), które może mieć minimalny wpływ na Close Brothers, biorąc pod uwagę zdywersyfikowane ryzyko w ramach portfela kredytów samochodowych.
Firma uwzględniła opłatę za postępowanie w wysokości 150 milionów funtów, którą uważa za możliwą do zarządzania i mało prawdopodobną, aby wymagała znaczących korekt w prognozach finansowych Close Brothers. Pozytywna prognoza Deutsche Bank opiera się na wycenie Close Brothers na poziomie 0,5-krotności materialnej wartości księgowej (TBV), co zdaniem banku uzasadnia ryzyko dla inwestorów przy obecnych poziomach cen akcji.
InvestingPro Insights
Ponieważ Close Brothers Group PLC (CBG:LN) (OTC: CBGPY) przyciąga uwagę zainicjowaniem przez Deutsche Bank pokrycia, najnowsze wskaźniki InvestingPro zapewniają dodatkowy kontekst dla inwestorów rozważających pozycję w spółce. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 854,7 mln USD i atrakcyjnym wskaźniku P / E wynoszącym zaledwie 4,75, Close Brothers przedstawia atrakcyjną propozycję wyceny. Akcje spółki notowane są przy niskim wskaźniku cena/wartość księgowa na poziomie 0,37, co wzmacnia przekonanie o niedowartościowanej okazji inwestycyjnej, jak sugeruje analiza Deutsche Bank.
InvestingPro Tips podkreśla historię wiarygodności dywidendy spółki, która podniosła dywidendę przez 3 kolejne lata i utrzymała wypłaty przez 32 lata, co może być interesujące dla inwestorów skoncentrowanych na dochodach. Co więcej, analitycy przewidują rentowność w bieżącym roku, a pomimo trudnych wyników półrocznych, spółka odnotowała znaczny zwrot w ciągu ostatniego tygodnia. Dzięki tym spostrzeżeniom inwestorzy mogą dalej oceniać potencjał Close Brothers Group PLC. Dla tych, którzy chcą zagłębić się w temat, dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, oferujące kompleksowy wgląd w kondycję finansową i pozycję rynkową spółki. Użyj kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+ i uzyskać dostęp do łącznie 11 porad InvestingPro dla Close Brothers Group PLC.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.