W poniedziałek Bernstein, grupa świadcząca usługi finansowe, skorygowała cenę docelową dla HCL Technologies (HCLT:IN), podnosząc ją do INR1,520 z INR1,460. Firma utrzymała rekomendację Market Perform dla akcji. Decyzja ta została podjęta po tym, jak HCL Technologies poinformowało o swoich kwartalnych wynikach finansowych.
Ostatnie wyniki finansowe pokazały, że HCL Technologies odnotowało spadek przychodów o 1,6% kwartał do kwartału przy stałej podstawie walutowej. W porównaniu do swojego odpowiednika, TCS, który odnotował wzrost o 2,2% w tym samym okresie, przychody z usług HCL spadły o 1,9%. Jednak segment produktów i platform firmy pozostał stabilny.
Pomimo niewielkiego spadku przychodów kwartalnych, HCL Technologies utrzymało swoje przyszłe wytyczne dotyczące przychodów na niezmienionym poziomie, dążąc do wzrostu o 3-5% rok do roku w oparciu o stałą walutę do roku finansowego 2025. Firma utrzymała również prognozę marży EBIT, przewidując, że wyniesie ona od 18% do 19%.
Jeśli chodzi o rzeczywiste liczby, HCL Technologies odnotowało całkowite przychody w wysokości 3 364 mln USD, co oznacza spadek o 1,9% kwartał do kwartału przy stałej podstawie walutowej, ale wzrost o 5,1% rok do roku. Marża EBIT wyniosła 17,1%, co oznacza spadek o 50 punktów bazowych w porównaniu z poprzednim kwartałem, zgodnie z konsensusem.
Całkowita wartość kontraktów (TCV) nowych transakcji netto w pierwszym kwartale roku obrotowego 2025 była stabilna i wyniosła 1,9 mld USD. Oznacza to spadek o 14% w porównaniu z poprzednim kwartałem, ale wzrost o 25% w ujęciu rok do roku. Po tych wynikach stanowisko firmy w sprawie akcji pozostaje na poziomie Market Perform.
W innych niedawnych wiadomościach HCL Technologies podało, że przychody za pierwszy kwartał roku obrotowego 2025 wyniosły 3 364 mln USD, co oznacza wzrost o 5,6% rok do roku, ale spadek o 1,9% kwartał do kwartału.
Pomimo tych danych, marża EBIT spółki utrzymała się na stałym poziomie 17,1%, zgodnie z konsensusem szacunków. Ponadto zarząd HCL Technologies podtrzymał prognozę wzrostu przychodów w roku fiskalnym 2025 o 3-5% rok do roku w stałej walucie oraz prognozę marży na poziomie 18-19%.
Jeśli chodzi o ratingi analityków, UBS podtrzymał rekomendację Neutralnie dla HCL Technologies z ceną docelową INR1,500, powołując się na spadek przychodów spółki w pierwszym kwartale i marżę EBIT, która nie spełniła oczekiwań dotyczących marży.
W międzyczasie Morgan Stanley utrzymał rekomendację Overweight dla spółki i podniósł cenę docelową do INR1,705, podkreślając potrzebę dobrych wyników w nadchodzących kwartałach, aby sprostać prognozowanemu wzrostowi.
Z drugiej strony, CLSA obniżyła ocenę akcji HCL Technologies z "Outperform" do "Hold" i nieznacznie skorygowała cenę docelową do 1.556 INR. Zmiana ta jest w dużej mierze przypisywana offshoringowi znaczącego kontraktu w sektorze bankowości, usług finansowych i ubezpieczeń oraz zapewnieniu korzyści w zakresie produktywności głównym klientom w pierwszym kwartale.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.