We wtorek Baird utrzymał pozytywne nastawienie do Shopify (NYSE: SHOP), podtrzymując rekomendację Outperform ze stałą ceną docelową 77,00 USD. Przeprowadzona przez firmę analiza danych za drugi kwartał podkreśliła dobre wyniki na międzynarodowych rynkach Shopify, co jest zgodne ze strategicznymi celami firmy.
Raport Baird wykazał, że ogólna liczba aktywnych sklepów Shopify netto odnotowała niewielki wzrost w ujęciu kwartalnym w drugim kwartale. Wzrost ten był szczególnie wyraźny w przypadku witryn spoza Stanów Zjednoczonych. Ustalenia te potwierdzają pogląd, że Shopify z powodzeniem rozszerza swój globalny zasięg, obszar, na którym firma koncentruje się strategicznie.
Zaktualizowana ankieta Baird sugeruje również, że trendy w handlu elektronicznym są nadal korzystne, co skłoniło firmę do nieznacznego podniesienia szacunków przychodów i wartości towarów brutto (GMV) dla Shopify. Mimo to prognozy Baird dotyczące skorygowanego zysku operacyjnego Shopify pozostają nieco poniżej konsensusu.
Patrząc w przyszłość, Baird przewiduje, że Shopify doświadczy wzrostu wskaźników dołączania, co odnosi się do dodatkowych usług, z których sprzedawcy korzystają oprócz podstawowej platformy. Oczekuje się, że przyczyni się to do znacznego potencjału dźwigni operacyjnej dla Shopify w perspektywie długoterminowej, wskazując na możliwość poprawy rentowności w miarę skalowania firmy.
Potwierdzona ocena Outperform i cena docelowa odzwierciedlają zaufanie Baird do zdolności Shopify do wykorzystania trwających zdrowych trendów w handlu elektronicznym i jego strategicznych inicjatyw, szczególnie na rynkach poza Stanami Zjednoczonymi.
W innych niedawnych wiadomościach Shopify było przedmiotem różnych działań analityków. Evercore ISI podniósł ocenę akcji Shopify z In Line do Outperform, powołując się na obiecującą pozycję rynkową dla wzrostu i potencjał zwiększenia marż wolnych przepływów pieniężnych. JPMorgan zainicjował pokrycie Shopify z ratingiem Overweight, prognozując 18% złożoną roczną stopę wzrostu przychodów do 2026 roku.
MoffettNathanson obniżył jednak ocenę Shopify z Kupuj do Neutralnie ze względu na obawy dotyczące wyceny i potencjalnych przeszkód w zakresie kosztów pozyskania klientów i rezygnacji sprzedawców. Jednak Wells Fargo utrzymał swoją ocenę Overweight dla Shopify, wyrażając zaufanie do potencjału firmy do zwiększenia udziału w rynku wśród większych sprzedawców.
InvestingPro Insights
Ostatnie wskaźniki wydajności Shopify oferują zniuansowany obraz jego kondycji finansowej i pozycji rynkowej, co zostało uchwycone przez InvestingPro. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 86,81 mld USD, wielkość firmy pozostaje znacząca w konkurencyjnym krajobrazie usług IT. Warto zauważyć, że wzrost przychodów Shopify był solidny, ze wzrostem o 25,56% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy od 1. kwartału 2023 r. i kwartalną stopą wzrostu na poziomie 23,41% w 1. kwartale 2023 r., co podkreśla dobre wyniki sprzedaży firmy. Jest to zgodne z obserwacjami Bairda dotyczącymi sukcesu Shopify na rynkach międzynarodowych i potencjału dalszej ekspansji przychodów.
InvestingPro Tips podkreśla siłę płynności Shopify, z większą ilością gotówki niż długu w bilansie i płynnymi aktywami przewyższającymi zobowiązania krótkoterminowe. Ta elastyczność finansowa może wspierać strategiczne inicjatywy firmy i ekspansję na rynki międzynarodowe, które omawia raport Bairda. Co więcej, analitycy przewidują, że Shopify osiągnie rentowność w tym roku, co może być kluczowym momentem dla firmy, wzmacniając pozytywne prognozy Bairda. Dla czytelników zainteresowanych głębszą analizą, InvestingPro oferuje dodatkowe 13 wskazówek dla Shopify, zapewniając kompleksowy obraz perspektyw firmy.
Dla tych, którzy chcą wykorzystać te spostrzeżenia i nie tylko, użyj kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+ w InvestingPro. Dzięki dostępowi do bogactwa danych i analiz ekspertów inwestorzy mogą podejmować świadome decyzje dotyczące spółek takich jak Shopify.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.