W czwartek JPMorgan zaktualizował cenę docelową dla Crescent Energy (NYSE:CRGY), podnosząc ją do 18,00 USD z poprzednich 16,00 USD, utrzymując jednocześnie neutralną rekomendację dla akcji. Obecnie notowane po 16,68 USD, akcje wykazały imponującą siłę, osiągając 57,6% zwrotu w ciągu ostatniego roku i zbliżając się do 52-tygodniowego maksimum wynoszącego 16,94 USD.
Rewizja odzwierciedla przewidywany wpływ przejęcia Ridgemar oraz niedawne wzrosty cen surowców. Według InvestingPro, wskaźnik RSI akcji sugeruje, że znajdują się one w strefie wykupienia, a subskrybenci mają dostęp do 12 dodatkowych ekskluzywnych informacji.
Oczekuje się, że Crescent Energy dostarczy wyniki produkcji za czwarty kwartał zgodne z szacunkami konsensusu, z prognozami 254 tysięcy baryłek ekwiwalentu ropy naftowej dziennie (MBoe/d), w tym 100 MBoe/d ropy. Jest to zbliżone do prognozy konsensusu wynoszącej 255 MBoe/d.
Szacunkowy EBITDAX (zysk przed odsetkami, opodatkowaniem, amortyzacją i kosztami poszukiwawczymi) za czwarty kwartał wynosi 489 milionów USD, co jest bliskie konsensusowi wynoszącemu 487 milionów USD. Jednak szacunek JPMorgan dotyczący przepływów pieniężnych na akcję (CFPS) wynoszący 1,70 USD jest nieco niższy od szacunku rynkowego wynoszącego 1,76 USD.
Nakłady inwestycyjne spółki na czwarty kwartał są modelowane na poziomie 220 milionów USD, co jest niższe od szacunków rynkowych wynoszących 230 milionów USD, z prognozowanym wolnym przepływem pieniężnym (FCF) na poziomie około 180 milionów USD przed zmianami w kapitale obrotowym. Szacunek JPMorgan dotyczący zysku na akcję (EPS) za czwarty kwartał wynoszący 0,21 USD jest znacznie niższy od obecnego szacunku rynkowego wynoszącego 0,46 USD, uwzględniając 55 milionów USD niepieniężnych kosztów ogólnych i administracyjnych związanych z przejęciami, zbyciem aktywów i emisją akcji.
Zwrócono uwagę na trendy produktywności odwiertów Crescent Energy, wykazujące roczny wzrost produkcji ropy w różnych regionach złoża Eagle Ford. Przy wzroście przychodów o 12,6% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, niedawna transakcja Ridgemar, przejęcie o wartości 905 milionów USD, które ma zostać sfinalizowane pod koniec stycznia 2025 roku, potencjalnie doda 20 MBoe/d wolumenów produkcji i 140 lokalizacji brutto do aktywów Crescent Energy. Analiza InvestingPro wskazuje, że spółka działa ze znacznym obciążeniem zadłużeniem, ze wskaźnikiem zadłużenia do kapitału własnego na poziomie 1,13x.
Z ogólnym wynikiem Kondycji Finansowej ocenianym jako "DOBRY" przez InvestingPro, patrząc w przyszłość na rok 2025, JPMorgan prognozuje całkowite wolumeny produkcji Crescent Energy na poziomie 263 MBoe/d, z programem nakładów inwestycyjnych wynoszącym 1 050 milionów USD.
Kompleksowy raport Pro Research spółki, dostępny dla subskrybentów, zapewnia szczegółową analizę jej pozycji finansowej wśród ponad 1 400 najlepszych akcji amerykańskich. Produkcja ropy szacowana jest na 110 MBoe/d, co jest nieco poniżej szacunków rynkowych wynoszących 112 MBoe/d.
Analityk przewiduje, że spółka skoncentruje się na redukcji zadłużenia po sfinansowaniu podstawowej dywidendy, modelując 400 milionów USD i 300 milionów USD delewarowania odpowiednio na lata 2025 i 2026. Obniżyłoby to wskaźnik dźwigni finansowej z około 1,4x na koniec pierwszego kwartału 2025 roku do około 1,0x na koniec 2026 roku, w oparciu o obecne trendy cenowe.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.