Na zakończenie tygodnia omawiamy dwa exchange-traded funds (ETF), które mogą być odpowiednie dla tych, którzy chcą inwestować w tzw. "grzeszne" akcje. Takie przedsiębiorstwa zazwyczaj koncentrują się na tytoniu, alkoholu, przemyśle zbrojeniowym, hazardzie, marihuanie i rozrywce dla dorosłych.
Uczestnicy rynku, których osobiste przekonania pozwalają im na inwestowanie w "akcje grzechu", mogą włączyć je do zdywersyfikowanych portfeli długoterminowych. Warto nadmienić, że akcje alkoholowe i tytoniowe zazwyczaj wypłacają stabilne dywidendy.
Biorąc pod uwagę te informacje, przyjrzyjmy się naszym dwom funduszom na dziś.
1. AdvisorShares Vice ETF
Obecna cena: $30.97
52-tygodniowy przedział: $25.42 - $36.86
Zysk z dywidendy: 1,17%.
Wskaźnik kosztów: 0,99% rocznie
AdvisorShares Vice ETF (NYSE:VICE) inwestuje w akcje przedsiębiorstw z branży "grzechu" na całym świecie. Ten aktywnie zarządzany fundusz początkowo rozpoczął notowania w grudniu 2017 r. W listopadzie 2020 r. zmienił jednak swój ticker giełdowy.
VICE posiada 38 tytułów uczestnictwa, z czego 10 wiodących nazw obejmuje około 45% aktywów netto o wartości prawie 12,1 mln dol. Oznacza to, że jest to mały ETF z wysokim wskaźnikiem kosztów.
Alokacja sektorowa funduszu według wagi wygląda następująco: hazard i kasyna (30,5%), restauracje i hotelarstwo (16,3%), alkohol (również 16,3%), gry wideo i e-sport (13,5%), tytoń (6,5%) i inne. Blisko 90% firm ma swoje siedziby w Ameryce Północnej.
Wśród największych udziałów znajdują się firmy produkujące broń Smith & Wesson Brands (NASDAQ:SWBI) i Sturm Ruger & Company (NYSE:RGR); grupa rozrywkowa Boyd Gaming (NYSE: BYD); fundusz powierniczy zajmujący się inwestycjami w nieruchomości (REIT) Gaming and Leisure Properties (NASDAQ:GLPI), który wynajmuje nieruchomości operatorom gier; oraz firma zajmująca się technologią audio Turtle Beach (NASDAQ:HEAR).
Meksyk złożył ostatnio pozew w USA przeciwko 10 firmom produkującym broń, w tym SWBI i RGR. W związku z tym nazwy te mogą być zmienne w nadchodzących tygodniach.
Jak dotąd w 2021 roku VICE wzrósł o 2,4% i osiągnął rekordowy poziom w czerwcu. Jednak od tego czasu znalazł się pod presją i stracił około 14% swojej wartości. Potencjalni inwestorzy mogą potraktować ten spadek jako dobrą okazję do kupna w funduszu.
2. ETFMG Alternative Harvest ETF
Obecna cena: 15.88 dol.
52-tygodniowy przedział: 10.12 - 34.58 dol.
Zysk z dywidendy: 2,20%.
Wskaźnik kosztów: 0,75% rocznie
Ostatnie metryki sugerują, że "globalny rozmiar rynku konopi indyjskich został wyceniony na 20,6 miliarda dolarów w 2019 r. i przewiduje się, że w latach 2021-2027 odnotuje złożoną roczną stopę wzrostu w wysokości 28,5%, aby zgromadzić 118,9 miliarda dolarów do końca ram czasowych analizy."
ETFMG Alternative Harvest (NYSE:MJ) był pierwszym funduszem z siedzibą w USA, który inwestował w globalny przemysł konopi indyjskich. Jednak od tego czasu poszerzył on swoje ukierunkowanie. Teraz, jeśli chodzi o sektory, widzimy farmaceutyki (51,5%), a następnie tytoń (22,6%), sprzedaż detaliczną artykułów gospodarstwa domowego (9,8%) i biotechnologię (4,9%).
MJ, który posiada 32 pakiety akcji, śledzi Prime Alternative Harvest Index. Fundusz rozpoczął notowania w grudniu 2015 roku. 10 największych nazw stanowi blisko 55% aktywów netto o wartości 1,23 mld dol.
Canopy Growth (NASDAQ:CGC); Tilray (NASDAQ:TLRY), GrowGeneration (NASDAQ:GRWG); OrganiGram Holdings (NASDAQ:OGI) i Aurora Cannabis (NASDAQ:ACB) przewodzą nazwom w spisie.
Nieco ponad 48% firm ma siedzibę w Stanach Zjednoczonych, a następnie 41,6% w Kanadzie, gdzie marihuana została zalegalizowana pod koniec 2018 roku. Wielu z naszych czytelników może wiedzieć, że marihuana jest towarem rolniczym, którego produkcja jest kapitałochłonna.
Chociaż legalizacja w Kanadzie zapewniła wsparcie dla branży, wiele firm mimo to boryka się z problemami związanymi z łańcuchem dostaw, a także z brakiem wystarczającego popytu. W rezultacie, większość kanadyjskich producentów nie jest jeszcze rentowna i nadal przepuszcza znaczne ilości gotówki.
Firmy z branży marihuany muszą doczekać się federalnej legalizacji w Stanach Zjednoczonych, dla której nie ma konkretnych ram czasowych.
MJ zwrócił około 28% w ciągu ostatniego roku i 14% od początku roku. Jednak po osiągnięciu wieloletniego maksimum w lutym, MJ znalazła się pod presją. Inwestorzy, którzy uważają, że sektor ten będzie się rozwijał, zwłaszcza po federalnej legalizacji w USA, mogą rozważyć dalsze badanie funduszu.