Analitycy ostatnio podnieśli prognozy EPS Pfizer Inc (NYSE:PFE) z $0,74 do $0,75. Czy ta zmiana doprowadzi do testu styczniowego szczytu na $39,43?
Ogólny bilans popytu i podazy zdaje się wskazywać, że tak się jednak nie stanie.
Pfizer to diament, który zaczyna się kruszyć
Cena akcji Pfizer już od pewnego czasu tworzy formację diamentu. Jest to rzadka, choć potencjalnie zyskowna formacja, gdy w końcu dojdzie do jej wybicia dołem. Prawa strona górnego ograniczenia jest kropkowana, aby wskazać, że jest to zaledwie przypuszczalny poziom oporu. Zakładając, że wzór diamentu będzie się nadal formował na wykresie poprzedni szczyt z 28 lutego, na 37,28 USD powinien powstrzymać wzrosty.
Powyższa formacja składa się z dwóch mniejszych. Po lewej stronie, w połowie września na wykresie zaczął się tworzyć klin, po prawej zaś formuje się coś, co przypomina trójkąt.
Formację można opisać jako złożoną głowę i ramiona z linią szyi w kształcie litery V.
Thomas Bulkowski jest inwestorem i autorem kilku bestsellerów. Jego badania pokazują, że 58 procent czasu byczych wzrostów przed formacją diamentu jest strome. Pomiędzy 21 sierpnia a 12 września, czyli poniżej trzech tygodni, cena wzrosła o ponad 10 procent. W tym samym okresie indeks S & P 500 wzrósł o 3,1%. Trzykrotna przebitka wartości benchmarku, niż spełnia wymogu gwałtownego wzrostu.
Kiedy taki wzrost rzeczywiście ma miejsce, badania Bulkowskiego pokazują, że wybicie z diamentu najczęściej następuje dołem i jest równie strome. Oznacza to, że gdyby cena spadła poniżej 36 USD, powinna ona prawie automatycznie spaść do początku ostatniego ruchu z 21 sierpnia czyli 32,32 USD.
Retesty diamentów występują w 54 procentach. Kiedy już się pojawiają, mają tendencję do zmniejszania wydajności wejścia. Wejście po przebiciu ograniczenia formacji z zleceniami zabezpieczającymi powyżej diamentu powininno wyeliminować problemy.
84 procent przypadków wybicia dołem zapewnia co najmniej 10-procentowy zysk. W szesnastu procent przypadków spadki nie sięgają dalej nż 10%, czyli poniżej średniej dla większości formacji odwrócenia trendu. Statystyki te sprawiają, że formacja diamentu ma ponadprzeciętną szansę na generowanie zysków przy minimalnym ryzyku.
200 DMA zwiększa wagę całej formacji, ponieważ "chroni" jej dno.
Strategia tradingowa - krótkie pozycje
Konserwatywni traderzy powinni zaczekać na trzyprocentowe wybicie dołem formacji i prawdopodobny ruch powrotny w górę, który potwierdziłby opór formacji przynajmniej jedną czerwoną świecą obejmującą świecę zieloną.
Umiarkowani traderzy będą usatysfakcjonowani 2% wybiciem i mogą zaczekać na ruch powrotny w celu lepszego wejścia w pozycję.
Agresywni traderzy mogą wejść w krótkie pozycje już teraz, licząc na podówjny opór ostatniego szczytu z 28 lutego na $37,28. Kropkowana linia trendu spadkowego pociągnięta z szczytu formacji z 30 stycznia jest jedynie możliwością na wypadek gdyby poprzedni szczyt utrzymywał opór.