Obecnie podstawowe pytanie odnośnie rynku kontraktów na WIG20 dotyczy tego, jak wysoko kurs może dotrzeć i czy to tylko korekta, czy coś więcej.
Gdy spojrzy się na wykres miesięczny, to widać, że raczej mamy do czynienia z korektą, a w najlepszym razie dla Byków z pierwszą fazą kształtowania się jakiejś formacji odwrócenia trendu.
Za tym, że kurs może zejść niżej, przemawiają następujące argumenty:
1. jeśli spojrzy się na flage prospadkową (ozn. brązowa pogrubiona linia), w którą przekształciła się chorągiewka, to jest jeszcze przestrzeń do spadku, taka, ażeby kurs dotknął dolnego ograniczenia flagi;
2. ostatni zdecydowany ruch spadkowy wydaje się być zbudowany za pomocą trzech podfal , tak więc naturalne jest oczekiwanie, że po korekcie obecnej (opisanej wstępnie jako podfala czwarta), mielibyśmy dalszą zniżkę w ramach podfali piątej;
3. po tak mocnym ruchu na południe trudno sobie wyobrazić gwałtowne odwrócenie trendu bez zbudowania rozszerzonej formacji dołkowej;
4. zasięg wybicia z trójkąta (ozn. kolor fioletowy), będącego składową chorągiewki, lekko przekracza zasięg dotychczas osiągnięty.
Jeśli dojdziemy do wniosku, że kurs się wkrótce cofnie, żeby ponownie zaatakowac skutecznie (bądź nie) dotychczasowe minima, to narzuca się pytanie, jak wysoko możemy w międzyczasie pójść teraz w górę.
Ażeby to zanalizować, najpierw spójrzmy na wykres dzienny, D1. Widzimy na nim dwie większe korekty (ozn. pomarańczowe prostokąty), które kurs obecnie mógłby próbować wyrównać.
W zasadzie mniejsza z korekt została już wyrównana. Gdyby rynek zamierzał jednak wyrównać większą korektę, to oznaczałoby podejście pod 1900-06 ( a nawet do ok. 1920).
Ten drugi wariant, tzn. 1900-06, wydaje się trochę bardziej prawdopodobny, ponieważ:
1. wcześniejsza korekta na D1, do której porównujemy obecną, wydaje się być tak ukształtowana, że większy prostokąt obejmuje mniejszy;
2.można tak zinterpretować ostatni wzrost na wykresie H1 poniżej, że mieliśmy do czynienia z pięcioma falami ( wsród których piąta była wydłużona).
(Przypominam, że podawane w tym cyklu artykułów kwotowania dotyczą instrumentu FPL20 na bossafx. Różnią się one od FW20 o 1 pkt, tzn. gdy mówimy w artykule np. o poziomie 2000, odnosimy się jednocześnie do poziomu 2001 na FW20.)
Z tego z kolei wypływają dwa wnioski:
A) jeśli w ramach korekty wystąpiła pięciofalowa struktura wzrostowa, to można sie spodziewać następnej o takim charakterze;
B) jeśli w ramach tej pięciofalowej struktruy mieliśmy piatą falę wydłużoną, to może teraz dojść do dość mocnej korekty spadkowej tej pierwszej pąatki.
[To zaś w tym konkretnym przypadku mogłoby oznaczać najpierw zniżkę do rejonu 1809-11, a potem powtórne pięcie się kursu w górę, w stronę 1900 i ewentualnie wyżej.]
Jeśli pójść dalej tropem tych rozważań, to można by dodać, że powstały w ten sposób zygzak/ zigzag (Elliottowska korekta prosta) dobrze korespondowałaby (w oparciu o zasadę zmienności w teorii Elliotta) z korektą nieregularną na D1, do której obecną korektę (ten potencjalny zygzak) porównujemy.
Jeszcze tylko dodam, że w piątek nasi czytelnicy w Mentoring & Trading Room-ie mieli dobry plan na zarobienie ok. 20 pkt, ale jego realizacja musiałaby przypaść w ostatniej fazie sesji, kiedy Trzy Wiedźmy najbardziej zagrażają. Nota bene plan polegał z grubsza na tym, że o ile dojdzie do przełamania lokalnego oporu 1851-54, to można grać na wzrosty w stronę 1860-64 i 1873-75.
Plan A – spadkowy.
1.Jeśli dojdzie do skutecznego przełamania wsparcia 1860-64, to rozważyłbym zagranie na krótko w stronę 1851-54 .
2. Jeśli rynek przełamałby 1851-54, to spróbowałbym kontynuować grę na zniżki z celem: 1831-34 ( z "przystankiem" w okolicy 1841), a gdyby i ta strefa uległa naporowi podaży, grałbym dalej shorta w stronę 1809-11.
3. Gdyby kurs obecnie wzrósł do jednego z trzech oporów: 1873-75,1900-06, lub łączona strefa 1921-23 i 1926-29, a następnie tam utworzył mocne intradayowe potwierdzenie świecowe nastawienia prospadkowego , wziąłbym pod uwagę shorty w kierunku 1860-64. Następnie postępowałbym zgodnie z pkt 1 i 2.
Plan B – wzrostowy.
1. Jeśli Byki zanegują opór 1873-75, będę skłonny pomyśleć o zagraniu na długo z celem 1885-90 i 1900-06.
2. Gdyby opór 1900-06 został przełamany przez popyt , można by rozważyć otwieranie longów z kolejnym celami: ok. 1915, 1921-23 i ewentualnie 1926-29.
3. Gdyby rynek najpierw zszedł do 1809-11, a następnie tam utworzył mocne intradayowe potwierdzenie świecowe nastawienia prowzrostowego, to można by z kolei zagrać na długo w kierunku: 1831-34, ok. 1841, 1851-54, 1860-64 i 1873-75.
Przygotował: Miłosz Fryckowski, MentorFinansowy.pl