Kurs NYCB runął o ponad 60%. Kryzys bankowy podnosi swój łeb?
New York Community Bancorp to jeden z największych banków w Stanach Zjednoczonych, który okazał się jednym z największych zwycięzców kryzysu bankowego z 2023 r., w wyniku którego upadły Silvergate Capital, Signature Bank, Silicon Valley Bank i First Republic.
To właśnie NYCB korzystając z zeszłorocznych zawirowań, przejął upadły Signature Bank, przejmując większość jego depozytów i jedną trzecią aktywów, w tym 13 miliardów dolarów pożyczek. Początkowo inwestorzy zareagowali z entuzjazmem, windując akcje NYCB o blisko 140%.
Na realizację zysków nie trzeba było jednak długo czekać, a inwestorzy przeczuwali, że trudne środowisko gospodarcze przełoży się na wyniki za cały 2023 r. Mimo to informacja, zgodnie z którą w IV kw. 2023 r. NYCB odnotował stratę w wysokości 260 mln USD w porównaniu z zyskiem w wysokości 164 mln USD w tym samym okresie poprzedniego roku, zszokowała inwestorów.
Ponadto bank zdecydował się obniżyć kwartalną dywidendę z 17 do 5 centów, co zostało odebrane jako przyznanie się do trudnej sytuacji finansowej i próbę utrzymania się na powierzchni.
Sytuację banku pogarsza fakt, że w minionym tygodniu liczni analitycy giełdowi zdecydowali się obniżyć swoje rekomendacje dla NYCB, a Moody’s Investors Service dokonał przeglądu kredytu spółki w celu obniżenia ratingu.
– Inwestorzy obawiają się, że pożyczki dla XLF oraz Kushner Group, z którymi związany był odpis na straty (nieruchomości komercyjne) doprowadzą bank do upadłości, związanej z masowym odpływem depozytów. Ostatnie dni bezprecedensowej od 2008 roku wyprzedaży nie spotkały się z żadnym, rzeczowym komunikatem banku, podsycając niepewność dot. płynności – komentują sprawę analitycy XTB (WA:XTB).
Problemem NYCB może być teraz panika, ponieważ za większość depozytów NYCB odpowiadają klienci przechowujący w nim środki powyżej $250,000 (max. gwarancja FDIC), co może oznaczać, że będą skłonni chronić kapitał i wypłacać z niego pieniądze, ‘na wszelki wypadek’, a to mogłoby prowadzić do dalszych problemów.
Tym samym wygląda na to, że wraz z utrzymaniem jastrzębiej polityki amerykańskiej Rezerwy Federalnej rosną obawy o powtórkę z kryzysu bankowego 2023 r.