Zedge Inc. opublikował wyniki finansowe za Q4 2024, ujawniając znaczące rozczarowanie zarówno w zakresie zysku na akcję (EPS), jak i prognoz przychodów, co doprowadziło do gwałtownego spadku ceny akcji spółki. Firma wykazała EPS na poziomie 0 zł, nie spełniając prognozy 0,04 zł, podczas gdy przychody osiągnęły 7,2 mln zł, poniżej oczekiwanych 8,1 mln zł. W rezultacie cena akcji spadła o 16,49% przed otwarciem rynku.
Kluczowe wnioski
- EPS i przychody Zedge nie spełniły oczekiwań analityków.
- Cena akcji spadła o 16,49% w handlu przedrynkowym.
- Przychody z subskrypcji wzrosły o 21% rok do roku.
- Firma odnotowała stratę netto według GAAP w wysokości 300 000 zł.
- Rezerwy gotówkowe pozostają silne na poziomie ponad 20 mln zł.
Wyniki spółki
Zedge wykazał mieszane wyniki w Q4 2024. Chociaż firma odnotowała wzrost przychodów z subskrypcji i usług premium, jej ogólne wyniki finansowe były poniżej oczekiwań. Wzrost przychodów o 1,6% rok do roku został przyćmiony przez stratę netto według GAAP i znaczny spadek skorygowanej EBITDA z 1,5 mln zł do 300 000 zł.
Najważniejsze dane finansowe
- Przychody: 7,2 mln zł, wzrost o 1,6% rok do roku.
- Zysk na akcję: 0 zł, nie spełniając prognozy 0,04 zł.
- Strata netto według GAAP: 300 000 zł.
- Skorygowana EBITDA: 300 000 zł, spadek z 1,5 mln zł w poprzednim roku.
- Środki pieniężne i ich ekwiwalenty: Ponad 20 mln zł.
Wyniki vs prognozy
Zysk na akcję Zedge wynoszący 0 zł nie spełnił prognozy o 0,04 zł, co stanowi znaczące odchylenie, które wpłynęło na nastroje inwestorów. Niedobór przychodów o około 11,1% w porównaniu z oczekiwaniami również przyczynił się do negatywnej reakcji rynku.
Reakcja rynku
Rynek zareagował negatywnie na rozczarowanie wynikami Zedge, a cena akcji spadła o 16,49% w handlu przedrynkowym. Ten ruch jest znaczący w porównaniu z 52-tygodniowym zakresem, wskazując na silne rozczarowanie inwestorów.
Perspektywy spółki
Pomimo rozczarowania wynikami, Zedge pozostaje skoncentrowany na innowacjach i wzroście. Firma dąży do utrzymania dodatniej EBITDA i oczekuje, że Q2 będzie sezonowo silniejszy. Inicjatywy strategiczne obejmują rozszerzenie narzędzi kreatywnych opartych na sztucznej inteligencji i optymalizację pozyskiwania użytkowników.
Komentarz zarządu
Dyrektor generalny Jonathan Wright stwierdził: "Weszliśmy w rok fiskalny 2025 z myślą o napędzaniu innowacji, poprawie efektywności operacyjnej i pozycjonowaniu Zedge dla zrównoważonego długoterminowego wzrostu." Podkreślił zaangażowanie firmy w dostarczanie długoterminowej wartości dla akcjonariuszy i zarządzanie w celu osiągnięcia dodatniej EBITDA.
Pytania i odpowiedzi
Podczas wyników finansowych analitycy pytali o strategię i potencjał GuruShots, modele subskrypcji dożywotniej oraz wyzwania związane z reklamami. Firma odniosła się do planów wzrostu liczby aktywnych użytkowników miesięcznie i efektywności marketingowej.
Ryzyka i wyzwania
- Dalsze niedobory przychodów i EPS mogą wpłynąć na zaufanie inwestorów.
- Nasycenie rynku reklam mobilnych może ograniczyć wzrost.
- Presja ekonomiczna może wpłynąć na wydatki konsumentów na usługi premium.
- Rosnąca konkurencja na rynku narzędzi opartych na sztucznej inteligencji.
- Ryzyko związane z realizacją nowych produktów i transformacją platformy.
Pełny transkrypt - Zedge Inc (ZDGE) Q1 2025:
Operator konferencji: Dzień dobry i witamy na konferencji dotyczącej wyników finansowych Zedge za pierwszy kwartał roku fiskalnego 2025. Podczas przygotowanych uwag zarządu wszyscy uczestnicy będą w trybie tylko do słuchania. Po dzisiejszej prezentacji zarządu Zedge będzie możliwość zadawania pytań. Przekazuję teraz głos Brianowi Siegelowi. Proszę bardzo.
Brian Siegel, Relacje Inwestorskie, Zedge: Dziękuję, operatorze. Podczas dzisiejszego połączenia Jonathan Wright, Dyrektor Generalny Zedge oraz Yi Tsai, Dyrektor Finansowy Zedge, omówią wyniki finansowe i operacyjne Zedge, które zostały opublikowane dzisiaj. Wszelkie stwierdzenia dotyczące przyszłości dokonane podczas tej konferencji, podczas przygotowanych uwag lub w sesji pytań i odpowiedzi, czy to ogólne czy szczegółowe, podlegają ryzykom i niepewnościom, które mogą spowodować, że rzeczywiste wyniki w przyszłości będą się istotnie różnić od omawianych dzisiaj. Te ryzyka i niepewności obejmują, ale nie ograniczają się do konkretnych ryzyk i niepewności ujawnionych w okresowych raportach Zedge składanych do SEC. Zedge nie zobowiązuje się do aktualizacji jakichkolwiek stwierdzeń dotyczących przyszłości ani do aktualizacji czynników, które mogą spowodować, że rzeczywiste wyniki będą się istotnie różnić od prognozowanych.
Proszę zauważyć, że nasze sprawozdanie z wyników jest dostępne na stronie Relacji Inwestorskich Zedge i zostało również złożone w formularzu 8-K do SEC. Wreszcie, na tym połączeniu będziemy używać miar niebędących GAAP. Przykłady obejmują EPS niebędący GAAP, dochód netto niebędący GAAP i skorygowaną EBITDA. Proszę zapoznać się z naszym sprawozdaniem z wyników, aby uzyskać wyjaśnienie dotyczące naszego wykorzystania tych miar niebędących GAAP. Teraz chciałbym przekazać głos Jonathanowi.
Jonathan Wright, Dyrektor Generalny, Zedge: Dzień dobry. Dziękuję, Brian, i dziękuję wszystkim za przyłączenie się do nas dzisiaj. Weszliśmy w rok fiskalny 2025 z myślą o napędzaniu innowacji, poprawie efektywności operacyjnej i pozycjonowaniu Zedge dla zrównoważonego długoterminowego wzrostu. Chociaż kwartał przyniósł pewne wyzwania, pozytywny impet w kluczowych obszarach naszego portfolio i postępy, jakie poczyniliśmy, potwierdzają nasze zaufanie w naszą zdolność do dostarczenia silnych wyników w ciągu roku fiskalnego. Rynek Zedge nadal przewodzi w naszym ekosystemie.
Przychody z subskrypcji wzrosły o 21% rok do roku, wspierane przez przyspieszony wzrost subskrypcji dożywotnich, co przyczyniło się do 8% wzrostu ogólnej liczby subskrybentów. Zedge Premium było również wyróżniającym się elementem w kwartale, z wartością brutto transakcji lub GTV rosnącą o 62% rok do roku dzięki kombinacji wydajności naszych tapet 3D Parallax, optymalizacji CPM wideo z nagrodami i uruchomieniu Paint 2.0, które wprowadziło potężne nowe możliwości tworzenia, w tym obrazu do obrazu i edycji zdjęć w czasie rzeczywistym oraz ulepszeń AI. Te innowacyjne produkty demonstrują rosnące zapotrzebowanie na spersonalizowane, interaktywne, cyfrowe doświadczenia oparte na sztucznej inteligencji. Kolejnym godnym uwagi osiągnięciem w tym kwartale był 22% wzrost średniego przychodu na miesięcznego aktywnego użytkownika lub ARP MAU, odzwierciedlający nasz sukces w przyciąganiu użytkowników o wyższych profilach wartości. Na przykład, na iOS przychody wzrosły o ponad 60% rok do roku, podkreślając niewykorzystany potencjał tej platformy o wyższym ARP mail.
Dzięki ciągłym ulepszeniom i ukierunkowanemu marketingowi widzimy znaczną przestrzeń do dalszego wzrostu na iOS. Podczas gdy przychody z reklam były negatywnie dotknięte przez wyzwania, w tym tymczasowy błąd, który został rozwiązany przed końcem kwartału, opóźnienia w testowaniu reżimu partnera reklamowego i złożoności integracji związane z dodaniem nowej platformy mediacji do naszego stosu, pozostajemy pozytywnie nastawieni do środowiska. Ponadto, przyjęliśmy bardziej konserwatywne podejście do płatnego pozyskiwania użytkowników, priorytetyzując wyższe zwroty z wydatków na reklamę lub ROAS nad szybkim skalowaniem przychodów. Emojipedia osiągnęła wyjątkowe wyniki w Q1, z przychodami wzrastającymi o 33% rok do roku, osiągając najwyższe w historii kwartalne wyniki. Dziś Emojipedia generuje 100% swoich przychodów z reklam.
A ciągła optymalizacja stosu reklamowego przez nasz światowej klasy zespół operacji reklamowych nadal się opłaca. Ten sukces potwierdza również rolę Emojipedii jako potęgi generującej przychody w naszym portfolio i potwierdza naszą pierwotną tezę akwizycyjną. W Cyber Monday Emojipedia rozszerzyła swój plac zabaw emoji o beta-wersję generatora emoji AI, wyznaczając kolejny kamień milowy w naszej strategii przekształcenia Emojipedii w interaktywną i kreatywną platformę. Użytkownicy mogą teraz projektować własne niestandardowe emoji, czyniąc to bardzo osobistym doświadczeniem i pozwalając im urzeczywistnić swoje kreatywne marzenia. Jest to zgodne z naszym celem przekształcenia konsumentów w twórców.
Chociaż jest za wcześnie, aby raportować o metrykach zaangażowania, wierzymy, że ta funkcja wraz z nadchodzącym przeprojektowaniem strony internetowej są kluczowe dla rozszerzenia bazy użytkowników Emojipedii i pogłębienia zaangażowania istniejących użytkowników. GuruShots pozostaje pracą w toku i podejmujemy zdecydowane kroki, aby poprawić jego trajektorię wzrostu. Nasza strategia koncentruje się na przyciąganiu nowych użytkowników i przekształcaniu ich w powtarzających się płacących graczy. Do tej pory wprowadziliśmy zabawne i kompleksowe doświadczenie wdrożeniowe, aby z łatwością wprowadzić nowych użytkowników do rozgrywki i przeszliśmy na ekonomię gry opartą na monetach, aby umożliwić więcej możliwości nagradzania i monetyzacji graczy. Uruchomiliśmy również Misje, zestaw zadań, które gracze muszą wykonać, aby zdobyć nagrody.
Razem wzięte, te inicjatywy przyniosły zachęcające rezultaty, poprawiając zaangażowanie i retencję nowych graczy. W ciągu ostatniego tygodnia zaczęliśmy debiutować Duele, szybką mechanikę gry w czasie rzeczywistym gracz kontra gracz, która dodaje ekscytującą warstwę konkurencyjną do GuruShots. Wierzymy, że to ulepszenie będzie również napędzać dalsze zaangażowanie wszystkich graczy, w tym nowych, starszych, a nawet tych, którzy mogą nie być przyciągnięci wyłącznie tradycyjnym formatem gry. Chociaż przejście wiązało się z obciążeniem krótkoterminowych przychodów, jesteśmy optymistycznie nastawieni do długoterminowego potencjału tych wysiłków. Poprzez dostosowanie naszej mapy produktów do solidnych inicjatyw marketingowych i wykorzystanie strategii LiveOps, dążymy do poszerzenia górnej części lejka, przyciągnięcia nowych użytkowników i odblokowania wzrostu przychodów.
Patrząc na resztę roku fiskalnego 2025, naszym celem jest wykorzystanie generatywnej sztucznej inteligencji do przekształcenia użytkowników w twórców i napędz
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.