Materialise NV (MTLS), wiodący dostawca usług druku 3D i rozwiązań programowych, odnotował solidne wyniki finansowe w trzecim kwartale 2024 roku, z przychodami rosnącymi do 68,7 mln euro, co stanowi wzrost o 14% w porównaniu z analogicznym okresem ubiegłego roku. Segment medyczny firmy był wyjątkowym wykonawcą, przyczyniając się do 44% całkowitych przychodów i rosnąc o ponad 24%. Marża brutto poprawiła się do 57,2%, co przełożyło się na skorygowany EBIT w wysokości 4,4 mln euro, czyli 6,4% przychodów, oraz zysk netto w wysokości 3 mln euro, czyli 0,05 euro na akcję. Pozycja gotówkowa netto Materialise umocniła się do 63,1 mln euro na koniec kwartału.
Kluczowe wnioski
- Przychody Materialise w Q3 2024 wzrosły o 14% rok do roku do 68,7 mln euro.
- Segment medyczny wzrósł o ponad 24%, stanowiąc obecnie 44% całkowitych przychodów.
- Marża brutto wzrosła do 57,2%, przy skorygowanym EBIT wynoszącym 4,4 mln euro.
- Firma odnotowała zysk netto w wysokości 3 mln euro (0,05 euro na akcję).
- Pozycja gotówkowa netto wyniosła 63,1 mln euro, przy przychodach od początku roku sięgających 201 mln euro.
- Materialise pozostaje optymistyczny co do perspektyw wzrostu na pozostałą część 2024 roku.
Perspektywy firmy
- Prognoza przychodów na cały rok utrzymana na poziomie 265-275 mln euro.
- Prognoza skorygowanego EBIT na 2024 rok przewidywana jest w przedziale 11-14 mln euro.
- Firma przewiduje umiarkowany wzrost kosztów operacyjnych ze względu na rosnące koszty osobowe.
Negatywne aspekty
- Segment produkcyjny napotkał wyzwania w zakresie popytu na prototypowanie, co doprowadziło do niższego skorygowanego EBITDA w wysokości 4,7 mln euro (marża 2,6%).
- Oczekuje się, że koszty integracji i wyzwania związane z uruchomieniem nowego zakładu ACTech wpłyną na zyski.
Pozytywne aspekty
- Skorygowany EBITDA segmentu medycznego osiągnął 9,9 mln euro (marża 32,8%), napędzany wzrostem sprzedaży urządzeń medycznych i oprogramowania.
- Segment oprogramowania odnotował 3% wzrost przychodów, podczas gdy produkcja wzrosła o 9%.
Rozczarowania
- Chociaż firma odnotowuje wzrost, w przedstawionym kontekście nie wspomniano o konkretnych rozczarowaniach.
Najważniejsze punkty z sesji pytań i odpowiedzi
- Firma koncentruje się na skalowaniu operacji i przesunięciu koncentracji segmentu produkcyjnego z prototypowania na części końcowego użytku.
- Oczekuje się, że partnerstwa w segmencie oprogramowania będą sprzyjać przyszłemu wzrostowi, ale nie podano konkretnych prognoz na nadchodzące kwartały.
- Przejście klientów z modelu wieczystego na subskrypcyjny w segmencie oprogramowania zajmie trochę czasu.
Wyniki finansowe Materialise za Q3 2024 podkreśliły udaną ekspansję firmy w sektorze medycznym, szczególnie w opiece urazowej, oraz uruchomienie platform opartych na chmurze, takich jak Mimics Flow. Oczekuje się, że strategiczne postępy firmy, w tym partnerstwa i adopcja Materialise Magics 28, będą nadal napędzać wzrost. Dodatkowo, drugi zakład w ACTech ma zwiększyć możliwości produkcyjne złożonych części metalowych. Zarząd Materialise pozostaje pewny trajektorii wzrostu firmy na pozostałą część roku i w przyszłości.
Spostrzeżenia InvestingPro
Silne wyniki Materialise NV (MTLS) za Q3 2024 znajdują odzwierciedlenie w danych w czasie rzeczywistym z InvestingPro. Wzrost przychodów firmy o 27,83% w Q3 2024 jest zgodny z raportowanym 14% wzrostem w wynikach finansowych, pokazując konsekwentny wzrost. Ten wzrost jest szczególnie imponujący, biorąc pod uwagę wyzwania napotkane w segmencie produkcyjnym.
Marża zysku brutto firmy wynosząca 57,06% za ostatnie dwanaście miesięcy jest bliska 57,2% raportowanej za Q3, wskazując na utrzymującą się rentowność. Jest to dodatkowo poparte wskazówką InvestingPro, która podkreśla, że Materialise był rentowny w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy.
Inna wskazówka InvestingPro zauważa, że Materialise posiada więcej gotówki niż długu w swoim bilansie. Jest to zgodne z raportowaną silną pozycją gotówkową netto firmy wynoszącą 63,1 mln euro, demonstrując stabilność finansową i potencjał do przyszłych inwestycji lub ekspansji.
Ostatnie wyniki akcji były godne uwagi, z danymi InvestingPro pokazującymi 16,67% zwrotu w ciągu ostatniego tygodnia i 14,02% zwrotu w ciągu ostatniego miesiąca. Ta pozytywna dynamika może być przypisana solidnym wynikom finansowym firmy i optymistycznym perspektywom na pozostałą część 2024 roku.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 8 dodatkowych wskazówek dla Materialise NV, zapewniając głębszy wgląd w kondycję finansową i pozycję rynkową firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.