Carrier Global Corporation (CARR) odnotował solidny drugi kwartał 2024 r., ze znacznym wzrostem zamówień organicznych i dobrymi wynikami w branży HVAC. Skorygowany EPS spółki wzrósł o 10% rok do roku do 0,87 USD, a wolne przepływy pieniężne wzrosły o 35% do około 550 mln USD. Carrier ogłosił również plany wykupu akcji własnych o wartości wielu miliardów dolarów i spodziewa się, że całoroczna sprzedaż osiągnie około 25,5 miliarda dolarów, a skorygowany zysk na akcję wyniesie od 2,80 do 2,90 dolara. Pomimo wyzwań w niektórych sektorach, Carrier robi postępy w swojej transformacji, dążąc do osiągnięcia pozycji lidera w zakresie inteligentnych rozwiązań klimatycznych i energetycznych.
Kluczowe wnioski
- Organiczne zamówienia w 2. kwartale wzrosły o około 30% rok do roku; organiczne zamówienia HVAC wzrosły o ponad 40%.
- Skorygowany zysk na akcję za 2 kwartał wyniósł 0,87 USD, co oznacza 10% wzrost w porównaniu z rokiem poprzednim.
- Wolne przepływy pieniężne za kwartał wyniosły około 550 mln USD, co oznacza wzrost o 35% rok do roku.
- Całoroczne prognozy sprzedaży ustalono na około 25,5 mld USD, przy skorygowanym zysku na akcję na poziomie 2,80-2,90 USD.
- Carrier planuje zainicjować wielomiliardowy wykup akcji własnych w drugiej połowie roku.
- Firma nadal koncentruje się na zostaniu globalnym liderem w dziedzinie inteligentnych rozwiązań klimatycznych i energetycznych.
Perspektywy spółki
- Carrier przewiduje stały dwucyfrowy wzrost na rynku wtórnym.
- Firma współpracuje z Viessmann Climate Solutions w celu wykorzystania synergii i możliwości rozwoju.
- Pomimo słabszego rynku mieszkaniowego w Europie, Carrier jest przekonany o swoim długoterminowym potencjale wzrostu.
- Inwestycje w łączność, sztuczną inteligencję i zrównoważone rozwiązania mają kluczowe znaczenie dla strategii Carrier jako lidera w dziedzinie inteligentnych rozwiązań klimatycznych i energetycznych.
Najważniejsze niedźwiedzie
- Słabość firm RLC w Europie i Chinach zrównoważyła pewne zyski.
- Warunki na rynku mieszkaniowym HVAC w Europie pozostają trudne.
- Viessmann Climate Solutions spodziewa się wysokiego spadku sprzedaży w III kwartale i płaskiej sprzedaży w IV kwartale rok do roku.
Najważniejsze wydarzenia
- Dobre wyniki w segmencie Global Commercial i Light Commercial HVAC.
- Znaczący wzrost marży przyczyniający się do wzrostu skorygowanego zysku na akcję.
- Wzrost na rynku wtórnym w drugim kwartale wyniósł 9%, a celem jest stały dwucyfrowy wzrost.
- Pozytywne perspektywy dla sektora centrów danych dzięki dedykowanemu zespołowi i silnemu popytowi.
Braki
- Organiczna sprzedaż chłodnicza wzrosła tylko o 1%.
- Dział Fire & Security odnotował spadek sprzedaży o 7%, pomimo wzrostu sprzedaży organicznej o 3%.
- Sprzedaż fotowoltaiki znacznie spadła, z 60% spadkiem w 2 kwartale.
Najważniejsze pytania i odpowiedzi
- Firma zajmuje się redukcją kosztów i dostosowaniem kosztów ogólnych ze względu na zbycie.
- Carrier absorbuje wpływ niższych cen miedzi w innych segmentach działalności.
- Dyrektor generalny David Gitlin wyraził przekonanie o wzroście udziału Carrier w rynku i trajektorii wzrostu.
- Nie oczekuje się znaczącego wpływu działań poprzedzających zakup na wzrost cen podstawowych produktów 410A.
Carrier Global Corporation nadal radzi sobie z wahaniami rynkowymi, utrzymując silną trajektorię wzrostu. Koncentrując się na innowacjach i inteligentnych rozwiązaniach, firma Carrier pozycjonuje się na trwały sukces i pozycję lidera w branży rozwiązań klimatycznych i energetycznych.
InvestingPro Insights
Carrier Global Corporation (CARR) nie tylko osiągnął dobre wyniki w drugim kwartale, ale także wykazuje obiecujące oznaki przyszłego wzrostu. Z kapitalizacją rynkową wynoszącą 59,46 mld USD, Carrier jest znaczącym graczem w branży produktów budowlanych, a jego strategiczne posunięcia są uważnie obserwowane przez inwestorów.
InvestingPro Tips podkreśla, że Carrier konsekwentnie zwiększa swoją dywidendę, co oznacza czwarty rok z rzędu takiego wzrostu, co odzwierciedla zaufanie spółki do jej stabilności finansowej i zaangażowanie w nagradzanie akcjonariuszy. Ponadto oczekuje się, że w tym roku spółka pozostanie rentowna, a prognozowany dochód netto wzrośnie. Jest to zgodne z pozytywnymi perspektywami Carrier i jej planem zainicjowania wielomiliardowego wykupu akcji własnych, co sygnalizuje optymistyczne nastawienie do wartości jej akcji.
Z perspektywy wyceny, Carrier notowany jest przy wysokich mnożnikach, ze wskaźnikiem cena/zysk (P/E) na poziomie 44,01 i wskaźnikiem cena/księga (P/B) na poziomie 5,14, co może sugerować, że akcje są wyceniane wyżej w stosunku do zysków i wartości księgowej. Niemniej jednak wskaźniki te mogą również wskazywać, że inwestorzy są skłonni zapłacić premię za jakość, stabilność i perspektywy wzrostu Carrier.
InvestingPro Data zapewnia dodatkowy kontekst dla kondycji finansowej i wyników rynkowych Carrier. Przychody spółki za ostatnie dwanaście miesięcy od pierwszego kwartału 2024 r. wyniosły 23,01 mld USD, przy stopie wzrostu na poziomie 9,35%. Ta solidna baza przychodów, w połączeniu z marżą zysku brutto na poziomie 29,27%, stanowi podstawę solidnej sytuacji finansowej i wydajności operacyjnej firmy.
Dla inwestorów zainteresowanych dalszymi spostrzeżeniami i analizami dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, do których można uzyskać dostęp za pośrednictwem dedykowanej strony InvestingPro dla Carrier pod adresem https://www.investing.com/pro/CARR. Korzystając z kodu kuponu PRONEWS24, czytelnicy mogą uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+, odblokowując cenne informacje inwestycyjne, które pomogą im w podejmowaniu decyzji.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.