W niedawnym wezwaniu do zapłaty za drugi kwartał 2024 r. spółka 10x Genomics Inc. (NASDAQ: TXG) poinformowała o wzroście przychodów i omówiła strategiczne aktualizacje w trudnych warunkach makroekonomicznych. Całkowite przychody spółki za kwartał wyniosły 153 mln USD, co oznacza 4% wzrost rok do roku i 9% wzrost w porównaniu z poprzednim kwartałem.
Pomimo pozytywnych wyników, szczególnie w zakresie materiałów eksploatacyjnych do badań przestrzennych i pojedynczych komórek, 10x Genomics zrewidowało swoje całoroczne prognozy przychodów do poziomu od 640 mln USD do 660 mln USD ze względu na wolniejszą sprzedaż instrumentów, w tym platformy Xenium. W rozmowie telefonicznej podkreślono również zmiany w przywództwie - Mennah Moustafa został dyrektorem handlowym, a Adam Taich został nowym dyrektorem finansowym.
Kluczowe wnioski
- 10x Genomics odnotowało w drugim kwartale 2024 r. przychody w wysokości 153 mln USD, co oznacza wzrost o 4% rok do roku.
- Firma obniżyła prognozę przychodów na cały rok 2024 do 640-660 mln USD.
- Odnotowano silny popyt na przestrzenne materiały eksploatacyjne i sekwencyjny wzrost w zakresie materiałów eksploatacyjnych do pojedynczych komórek.
- Sprzedaż instrumentów, w szczególności platformy Xenium, ucierpiała z powodu niekorzystnych warunków gospodarczych.
- Firma pozostaje przekonana o swojej wiodącej technologii i długoterminowym potencjale.
- Nowe nominacje obejmują Mennah Moustafa na stanowisko dyrektora handlowego i Adama Taicha na stanowisko dyrektora finansowego.
Perspektywy firmy
- Oczekuje się, że przychody za cały rok 2024 wzrosną o 5% w połowie nowej prognozy.
- Zmieniona prognoza przychodów uwzględnia wyzwania makroekonomiczne i restrukturyzację handlową.
- 10x Genomics przewiduje podział przychodów na 45% w pierwszej połowie i 55% w drugiej połowie roku.
- Spółka spodziewa się utrzymania rentowności i dodatnich przepływów pieniężnych, co pozwoli na ukierunkowane inwestycje.
Najważniejsze niedźwiedzie
- Na sprzedaż instrumentów wpłynęły ostrożne wydatki klientów i szersza presja gospodarcza.
- Sprzedaż instrumentów Xenium spadła, co przypisuje się raczej środowisku makroekonomicznemu niż konkurencji.
- Wyzwania zarówno na rynku akademickim, jak i farmaceutycznym zostały potwierdzone bez konkretnych strategii konwersji na zamówienia.
Najważniejsze wydarzenia
- Wzrost przekroczył oczekiwania w drugim kwartale, a chrom wzrósł o 12% w ujęciu sekwencyjnym.
- Firma dostrzega silną dynamikę zarówno dla Visium, jak i Xenium.
- Wprowadzenie GEM-X doprowadziło do 10% obniżki ceny za próbkę, zwiększając popyt.
- Oczekuje się, że niższe ceny będą napędzać dalszy popyt i ekspansję rynkową.
Braki
- Firma nie przedstawiła konkretnych strategii radzenia sobie z wyzwaniami związanymi z przekształcaniem możliwości sprzedaży w zamówienia.
- Nastąpiła początkowa przerwa w popycie na instrument Xenium ze względu na oczekiwanie na nowy instrument 5K.
Najważniejsze pytania i odpowiedzi
- Kierownictwo omówiło wpływ otoczenia makro na drogie instrumenty, takie jak Xenium.
- Oczekuje się, że restrukturyzacja handlowa zoptymalizuje wzrost dzięki bardziej holistycznemu podejściu.
- Wyrażono zaufanie do nowej organizacji sprzedaży, której celem jest przyspieszenie wzrostu.
Podsumowując, 10x Genomics odnotowało wzrost sprzedaży materiałów eksploatacyjnych, ale stoi w obliczu przeciwności w sprzedaży instrumentów ze względu na warunki makroekonomiczne. Firma dostosowała swoją strategię i przywództwo, aby sprostać tym wyzwaniom i wykorzystać długoterminowe możliwości wzrostu.
InvestingPro Insights
Wśród strategicznych zmian i wyzwań rynkowych, przed którymi stoi 10x Genomics Inc. (NASDAQ: TXG), najnowsze wskaźniki finansowe i analizy InvestingPro oferują głębsze zrozumienie pozycji spółki. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi około 2,51 mld USD, co odzwierciedla wycenę firmy przez inwestorów w obecnym klimacie gospodarczym. Pomimo korekty prognozy przychodów, TXG odnotowało solidny wzrost przychodów o 16,64% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, począwszy od pierwszego kwartału 2024 r., wykazując odporność w swoich podstawowych segmentach działalności.
Jedną ze wskazówek InvestingPro, która się wyróżnia, jest zdolność TXG do utrzymywania większej ilości gotówki niż zadłużenia w bilansie, co jest uspokajającym sygnałem stabilności finansowej. Jest to szczególnie godne uwagi, ponieważ spółka radzi sobie z wolniejszą sprzedażą instrumentów i zrewidowanymi prognozami przychodów. Ponadto wskazówka, że płynne aktywa TXG przekraczają jej krótkoterminowe zobowiązania, dodatkowo podkreśla zdolność spółki do wywiązania się z jej bezpośrednich zobowiązań finansowych.
Inwestorzy powinni zauważyć, zgodnie z InvestingPro Tips, że analitycy niedawno skorygowali w dół swoje oczekiwania dotyczące zysków na nadchodzący okres, co może wskazywać na bardziej ostrożne spojrzenie na wyniki spółki w najbliższym czasie. Co więcej, cena akcji doświadczyła znacznej zmienności, z sześciomiesięcznym całkowitym zwrotem na poziomie -60.54%, co podkreśla czynniki ryzyka związane z inwestowaniem w TXG w tym czasie.
Dla osób zainteresowanych dalszymi spostrzeżeniami dostępne są dodatkowe porady InvestingPro, do których można uzyskać dostęp dla 10x Genomics Inc. pod adresem https://www.investing.com/pro/TXG, oferując kompleksową analizę umożliwiającą podejmowanie świadomych decyzji.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.