W czwartek Goldman Sachs zaktualizował swoją prognozę dla Q2 Holdings (NYSE:QTWO), dostawcy rozwiązań bankowości cyfrowej, podnosząc cenę docelową do 103 USD z 86 USD, jednocześnie potwierdzając rekomendację Kupuj dla akcji. Instytucja finansowa odnotowała wzrost popytu w różnych segmentach banków, a także znaczący wzrost zamówień w Q2 Innovation Studio.
Q2 Holdings niedawno opublikował wyniki za trzeci kwartał, które nie tylko przekroczyły szacunki konsensusu, ale także przewyższyły górne granice własnych prognoz spółki. Ten wynik przypisuje się silnemu popytowi w całym sektorze finansowym oraz udanej realizacji umów ekspansyjnych.
Rapid Processing Output (RPO) spółki wzrósł o 30%, przewyższając 28% wzrost z poprzedniego kwartału. Ponadto, subskrypcyjny roczny powtarzalny przychód (ARR) wzrósł o 20%, co stanowi niewielką poprawę w stosunku do 19% wzrostu w drugim kwartale.
Największa umowa ARR w kwartale została zawarta z bankiem z segmentu Tier 2, obejmując sektory komercyjny, detaliczny i MŚP.
Dodatkowo, Q2 Holdings zabezpieczyło trzy znaczące umowy na bankowość cyfrową z instytucjami z segmentu Tier 1 i na poziomie przedsiębiorstw oraz zawarło trzy umowy dotyczące wyceny relacji, podkreślając zapotrzebowanie rynku na konkurencyjne narzędzia do pozyskiwania klientów. Co warte odnotowania, zamówienia Q2 Innovation Studio więcej niż podwoiły się w porównaniu do poprzedniego roku.
Mimo że kierownictwo spółki przewiduje spowolnienie wzrostu subskrypcyjnego ARR do 12-14% rok do roku w czwartym kwartale, Goldman Sachs pozostaje optymistyczny. Ta prognoza uwzględnia trudne porównanie z czwartym kwartałem ubiegłego roku, który obejmował dwie największe umowy w historii spółki.
Pewność Goldman Sachs wzmacnia potencjał Q2 do nie tylko osiągnięcia, ale możliwie przekroczenia celów przychodowych na rok 2025, które zakładają około 15% wzrost przychodów z subskrypcji. Dodatkowo, firma spodziewa się, że Q2 będzie działać na górnym końcu swoich celów ekspansji marży, które zakładają wzrost o 300-400 punktów bazowych rocznie do 2026 roku.
W innych niedawnych wiadomościach, Q2 Holdings był przedmiotem kilku aktualizacji od firm analitycznych. Citi podniosło cel dla Q2 do 96 USD, powołując się na zwiększone przychody i znaczący wzrost skorygowanej EBITDA.
Inne firmy również wypowiedziały się na temat perspektyw Q2. DA Davidson utrzymało rekomendację Neutralną z niezmienioną ceną docelową 76,00 USD, a Truist Securities potwierdziło rekomendację Kupuj i cenę docelową 78,00 USD. Tymczasem Baird ponownie wydało rekomendację Przewyższaj z niezmienioną ceną docelową 76,00 USD.
W obliczu nadchodzącej zmiany w zarządzie, Jonathan Price ma zastąpić Davida Mehoka na stanowisku CFO w listopadzie. Firmy analityczne takie jak Citi, Truist Securities i Baird utrzymały pozytywne oceny dla spółki, podczas gdy DA Davidson zachowało neutralne stanowisko.
To są ostatnie wydarzenia, które wpłynęły na trajektorię Q2 Holdings.
Spostrzeżenia InvestingPro
Ostatnie wyniki Q2 Holdings i optymistyczna prognoza Goldman Sachs są dodatkowo wspierane przez dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 5,46 miliarda USD, odzwierciedlając zaufanie inwestorów do jej potencjału wzrostu. Q2 Holdings wykazało imponujący wzrost przychodów, z 10,92% wzrostem w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy i 12,94% kwartalnym wzrostem w trzecim kwartale 2024 roku. Jest to zgodne z silnymi wynikami spółki wspomnianymi w artykule.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że oczekuje się wzrostu dochodu netto Q2 Holdings w tym roku, a analitycy przewidują, że spółka będzie rentowna. Ta prognoza odpowiada pozytywnemu spojrzeniu Goldman Sachs na zdolność spółki do osiągnięcia i potencjalnego przekroczenia celów przychodowych na rok 2025.
Akcje wykazały niezwykłe wyniki, z 162,78% całkowitym zwrotem z ceny w ciągu ostatniego roku i obecnie są notowane blisko 52-tygodniowego maksimum. Te silne wyniki rynkowe odzwierciedlają zwiększony popyt na rozwiązania bankowości cyfrowej Q2 w różnych segmentach banków, jak zauważono w artykule.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowych informacji, InvestingPro oferuje 16 dodatkowych wskazówek dla Q2 Holdings, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.