We wtorek Wolfe Research skorygował swoją cenę docelową dla Fluence Energy Inc. (NASDAQ: FLNC), lidera na rynku integracji magazynowania energii, z 28,00 USD do 26,00 USD. Firma podtrzymała rekomendację Outperform dla akcji spółki. Korekta odzwierciedla metodologię wyceny firmy, która obejmuje wieloetapową analizę zdyskontowanych przepływów pieniężnych (DCF), sumę wartości przedsiębiorstwa do EBITDA (EV / EBITDA) oraz wielokrotność wartości przedsiębiorstwa do sprzedaży.
Fluence Energy jest znana ze swojej znaczącej obecności na globalnym rynku integracji pamięci masowych, szczycąc się większą zakontraktowaną i zainstalowaną mocą niż jakikolwiek inny konkurent. Firma czerpie korzyści z rozwijającego się rynku systemów magazynowania energii w akumulatorach (BESS), który ma szybko rosnąć ze względu na spadające koszty magazynowania i zwiększoną popularność. Ekspansja mocy energii odnawialnej również stanowi znaczący impuls dla firmy, ponieważ rozwiązania w zakresie magazynowania mają kluczowe znaczenie dla zwiększenia niezawodności i zmniejszenia nieciągłości źródeł odnawialnych.
Potrzeba magazynowania energii jest dodatkowo podkreślana przez rolę, jaką odgrywa ono we wzmacnianiu sieci energetycznej i zarządzaniu zapotrzebowaniem na obciążenie. Ponieważ wzrost zapotrzebowania na energię przewyższa infrastrukturę przesyłową, co powoduje dodatkowe obciążenie sieci, technologia magazynowania staje się coraz bardziej istotna. Rozwiązania Fluence Energy są w stanie skutecznie sprostać tym wyzwaniom.
Dokonana przez Wolfe Research wycena Fluence Energy na poziomie 26 USD za akcję opiera się na połączeniu prognoz finansowych i mnożników rynkowych. Analiza DCF wykorzystuje 10% stopę dyskontową i prognozuje 8% złożoną roczną stopę wzrostu (CAGR) dla przepływów pieniężnych spółki w latach 2027-2031. Dodatkowo, podejście EV/EBITDA stosuje 15-krotność dla EBITDA segmentu produktów i 20-krotność dla segmentów usług i cyfryzacji. Wreszcie, firma stosuje 1,25-krotność oczekiwanych przychodów firmy w 2025 roku.
W innych niedawnych wiadomościach Fluence Energy poinformowało o imponujących zyskach w drugim kwartale 2024 r., z przychodami sięgającymi 623 mln USD, nowymi zamówieniami przekraczającymi 700 mln USD i pozycją gotówkową w wysokości 541 mln USD. Firma ogłosiła również redukcję całkowitej liczby autoryzowanych akcji, wycofując znaczną część swoich akcji zwykłych klasy B-1 w ramach szerszej strategii usprawnienia struktury kapitałowej. Na froncie analitycznym, RBC Capital zainicjował pokrycie Fluence Energy z oceną Outperform i ceną docelową 29,00 USD, podkreślając duży potencjał spółki na rynku systemów magazynowania energii w akumulatorach (BESS). Piper Sandler utrzymał jednak neutralne stanowisko, sugerując, że prognozy przychodów na rok fiskalny 2025 mogą być zbyt optymistyczne.
Ponadto UBS potwierdził swoją rekomendację Kupuj dla Fluence Energy, powołując się na rosnący popyt ze strony centrów danych AI, podczas gdy Piper Sandler utrzymał swoją neutralną ocenę, wyrażając ostrożność co do prognoz przychodów spółki. Te ostatnie wydarzenia odzwierciedlają mieszane perspektywy analityków dotyczące wyników finansowych i przyszłych perspektyw Fluence Energy.
W innych strategicznych posunięciach Fluence Energy aktywnie zabezpieczało zabezpieczenia kontraktowe w celu złagodzenia krótkoterminowego wpływu taryf i ma możliwość niemal natychmiastowego zastąpienia chińskich dostaw, jeśli zajdzie taka potrzeba.
InvestingPro Insights
Niedawna korekta ceny docelowej Wolfe Research dla Fluence Energy Inc. (NASDAQ: FLNC) uwzględnia różne wskaźniki finansowe i warunki rynkowe. Uzupełniając tę analizę, dane InvestingPro ujawniają zniuansowany obraz kondycji finansowej spółki. Przy kapitalizacji rynkowej wynoszącej 2,95 mld USD i wysokiej wielokrotności ceny do wartości księgowej wynoszącej 7,14 w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy kończących się w drugim kwartale 2024 r., inwestorzy wyceniają aktywa FLNC z premią. Wzrost przychodów spółki wyniósł prawie 30% w tym samym okresie, podkreślając jej silną ekspansję przychodów pomimo ujemnego kwartalnego wzrostu przychodów o -10,75% w Q2 2024. Sugeruje to niedawną czkawkę w trendzie wzrostowym.
Pozycję Fluence Energy na konkurencyjnym rynku magazynowania energii podkreślają dwie wskazówki InvestingPro: firma posiada w swoim bilansie więcej gotówki niż długu, co może zapewnić elastyczność finansową, a analitycy spodziewają się wzrostu zysku netto w tym roku, co wskazuje na potencjalną rentowność w przyszłości. Ponadto, ponieważ analitycy przewidują wzrost sprzedaży w bieżącym roku, obecność Fluence Energy na rynku wydaje się być gotowa do dalszego wzmocnienia.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowego zestawu analiz i spostrzeżeń, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki dotyczące Fluence Energy, do których można uzyskać dostęp za pomocą kodu promocyjnego PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+. Dostępnych jest 9 dodatkowych porad InvestingPro, które mogą zapewnić większą jasność co do potencjału inwestycyjnego FLNC.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.