UBS w środę podniosło ocenę akcji Light & Wonder (NASDAQ: LNW) z Neutralnej do Kupuj. Firma doceniła postępy spółki w transformacji i umacnianie jej pozycji w różnych sektorach gier, w tym w segmencie premium leased, outright sale oraz treści iGaming. UBS przewiduje, że Light & Wonder osiągnie swój cel skorygowanej EBITDA (AEBITDA) na rok fiskalny 2025 i oczekuje dalszego wzrostu napędzanego zwiększonym udziałem w rynku przychodów z automatów do gry w Ameryce Północnej.
Firma zwróciła uwagę na potencjał pozytywnej zmiany nastrojów inwestorów, jeśli Light & Wonder wyznaczy nowy cel finansowy po roku fiskalnym 2025. Mogłoby to wzmocnić zaufanie do zdolności spółki do utrzymania dynamiki wzrostu. UBS przyznało, że Light & Wonder w przeszłości miało trudności z przekraczaniem wysokich oczekiwań dotyczących wzrostu rynku.
Podwyższenie oceny nastąpiło po 18-procentowym spadku akcji Light & Wonder w następstwie nakazu sądowego dotyczącego produktu Dragon Train. UBS uważa, że obecna niższa wycena akcji stwarza okazję, sugerując, że potencjał wzrostu przewyższa teraz ryzyko. Firma wspomniała, że akcje są notowane z około 20-procentowym dyskontem w porównaniu do wskaźników cena/zysk (PE) spółek porównywalnych.
Pozytywne perspektywy UBS dla Light & Wonder opierają się częściowo na oczekiwanym dalszym wzroście udziału spółki w przychodach z automatów do gry w Ameryce Północnej. Analiza firmy wskazuje, że niedawna reakcja rynku na nakaz sądowy dotyczący Dragon Train stworzyła korzystny punkt wejścia dla inwestorów, a wycena akcji jest bardziej atrakcyjna niż wcześniej.
W innych ostatnich wiadomościach, Light & Wonder doświadczyło kilku znaczących wydarzeń. Spółka odnotowała skonsolidowane przychody w II kwartale na poziomie 818 mln USD, co oznacza wzrost o 12%, a dochód operacyjny wzrósł do 175 mln USD.
Ponadto Light & Wonder zainicjowało program odkupu akcji o wartości 1 mld USD i wyznaczyło cel skorygowanej AEBITDA na poziomie 1,4 mld USD do 2025 roku. Jednak prawne niepowodzenie związane z franczyzą Dragon Train spowodowało, że Stifel i Susquehanna zrewidowały swoje cele cenowe dla spółki odpowiednio do 100 USD i 90 USD.
Sąd Okręgowy NV przyznał Aristocrat tymczasowy nakaz sądowy, ograniczający możliwość kontynuowania sprzedaży lub leasingu Dragon Train przez Light & Wonder. Mimo problemów prawnych, Maxim Group rozpoczęło pokrywanie Light & Wonder z rekomendacją kupuj i celem cenowym 144 USD, przewidując wzrost sprzedaży o 11% w 2024 roku i 8% w 2025 roku.
Light & Wonder ujawniło również aktualizację regulacyjną dla Australian Securities Exchange dotyczącą swoich CHESS Depositary Interests, demonstrując swoje zaangażowanie w międzynarodową zgodność regulacyjną. Są to ostatnie wydarzenia, podkreślające kondycję finansową spółki i wyzwania rynkowe.
Spostrzeżenia InvestingPro
Podczas gdy UBS podnosi ocenę Light & Wonder (NASDAQ: LNW) do Kupuj, dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu dla inwestorów rozważających te akcje. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi solidne 8,03 mld USD, odzwierciedlając jej znaczącą obecność w sektorze gier.
Przy prognozowanym wskaźniku P/E wynoszącym 18,95, Light & Wonder jest pozycjonowane na potencjalnie atrakcyjne zyski w porównaniu do obecnej wyceny. Co więcej, marża zysku brutto spółki imponująco sięga 70,46%, wskazując na silną efektywność operacyjną i zdolność do utrzymania wysokiej rentowności.
Wskazówki InvestingPro dodatkowo wzbogacają analizę informacjami, że oczekuje się wzrostu dochodu netto spółki w tym roku, a także imponujących marż zysku brutto. Te czynniki, w połączeniu z faktem, że cena akcji Light & Wonder ostatnio spadła, sugerują, że akcje mogą rzeczywiście znajdować się w strefie wyprzedaży, oferując potencjalnie lukratywną okazję dla inwestorów.
Dla osób poszukujących bardziej kompleksowej analizy, dostępnych jest dodatkowych 10 wskazówek InvestingPro, które można znaleźć na InvestingPro. Z kolejną datą publikacji wyników wyznaczoną na 6 listopada 2024 roku, inwestorzy będą uważnie obserwować, czy spółka może nadal spełniać swoje cele wzrostowe i uzasadnić pozytywne nastawienie analityków.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.