W poniedziałek Truist Securities zmieniło swoje stanowisko wobec IQVIA Holdings (NYSE:IQV), obniżając cenę docelową do 265 USD z poprzednich 286 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację Kupuj dla akcji. Rewizja nastąpiła po opublikowaniu przez IQVIA raportu z wynikami za trzeci kwartał 31 października i późniejszych rozmowach z kierownictwem spółki.
IQVIA, znaczący gracz w sektorze danych i analityki opieki zdrowotnej, miała w zeszłym tygodniu telekonferencję dotyczącą wyników, podczas której przedstawiła swoje wyniki finansowe za trzeci kwartał. Po publikacji wyników, analitycy z Truist Securities przeprowadzili szczegółową rozmowę ze spółką, aby zgłębić różne aspekty jej działalności.
Rozmowa obejmowała działalność Contract Research Organization (CRO), wpływ niedawnego anulowania badania klinicznego i odroczenia dwóch znaczących badań. Dyskusja dotyczyła również perspektyw ożywienia w segmencie Technology & Analytics Solutions (TAS) oraz strategicznych partnerstw spółki.
Truist Securities przedstawiło dodatkowe spostrzeżenia z rozmowy z kierownictwem IQVIA. Mimo obniżonej ceny docelowej, firma potwierdza swoje zaufanie do IQVIA, powtarzając rekomendację Kupuj. Nowa cena docelowa 265 USD odzwierciedla korektę w dół z poprzedniego celu 286 USD, uwzględniając ostatnie wydarzenia omówione z kierownictwem spółki.
W innych niedawnych wiadomościach, IQVIA Holdings odnotowała stabilny wzrost w wynikach finansowych za trzeci kwartał, z przychodami rosnącymi o 4,3% rok do roku do 3,896 mld USD i skorygowanym zyskiem na akcję rosnącym o 14% do 2,84 USD. Pomimo znaczącego anulowania, spółka zwiększyła swój portfel zamówień o 8% rok do roku do rekordowego poziomu 31,1 mld USD.
W obliczu tych ostatnich wydarzeń, IQVIA planuje agresywny skup akcji własnych w IV kwartale 2023 roku jako część swojej strategii alokacji kapitału.
Jeśli chodzi o stanowisko analityków, zarówno TD Cowen, jak i BTIG dostosowały swoje prognozy dla IQVIA, obniżając cenę docelową, ale utrzymując rekomendację Kupuj. TD Cowen obniżył cel z 270,00 USD do 255,00 USD, podczas gdy BTIG zredukował go z 290,00 USD do 260,00 USD. Te rewizje odzwierciedlają trudne warunki operacyjne w sektorze danych i analityki opieki zdrowotnej, w tym zakłócenia wynikające z Ustawy o Redukcji Inflacji (IRA) i szersze wyzwania gospodarcze.
Jednakże obie firmy wyraziły optymizm co do przyszłości IQVIA. TD Cowen podkreślił potencjał spółki do skorzystania z konsolidacji dostawców w branży farmaceutycznej i przewiduje pozytywny wzrost w obszarze Managed Service Provider (MSP) Total Addressable Market/Research & Development Services (TAS/RDS).
Podobnie BTIG przewiduje przyspieszenie wysiłków w zakresie badań i rozwoju w branży, co stanowi podstawę ich utrzymanej rekomendacji Kupuj dla IQVIA Holdings.
Spostrzeżenia InvestingPro
Wskaźniki finansowe i pozycja rynkowa IQVIA Holdings dostarczają dodatkowego kontekstu do analizy Truist Securities. Według danych InvestingPro, kapitalizacja rynkowa IQVIA wynosi 37,96 mld USD, podkreślając jej znaczącą obecność w branży Life Sciences Tools & Services. Wskaźnik P/E spółki na poziomie 27,45 sugeruje, że inwestorzy są skłonni płacić premię za jej zyski, co jest zgodne z utrzymaną przez Truist rekomendacją Kupuj, mimo obniżonej ceny docelowej.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że IQVIA była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, z wysokim zwrotem w ciągu ostatniej dekady. Ten trend rentowności wspiera optymistyczne prognozy Truist dla spółki. Dodatkowo, wskazówka sugerująca, że zarząd agresywnie skupuje akcje własne, może być postrzegana jako znak zaufania do przyszłych perspektyw spółki, potencjalnie równoważąc obawy związane z niedawnymi anulowaniami i odroczeniami badań klinicznych wspomnianymi podczas telekonferencji wynikowej.
Warto zauważyć, że akcje IQVIA są notowane przy niskim wskaźniku P/E w stosunku do krótkoterminowego wzrostu zysków, co może być atrakcyjne dla inwestorów zorientowanych na wartość. Dla osób zainteresowanych bardziej kompleksową analizą, InvestingPro oferuje 10 dodatkowych wskazówek, które mogą zapewnić głębszy wgląd w kondycję finansową i pozycję rynkową IQVIA.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.