We wtorek Susquehanna zrewidowała swój cel cenowy dla akcji AES Corp. (NYSE: NYSE:AES), obniżając go do 21 USD z wcześniejszych 24 USD, jednocześnie utrzymując pozytywną ocenę akcji. Korekta nastąpiła po opublikowanych w zeszłym tygodniu wynikach spółki za trzeci kwartał, które wykazały zysk na akcję (EPS) przewyższający zarówno prognozę Susquehanna, jak i konsensus, głównie dzięki ulgom podatkowym.
AES Corp. potwierdziła swoją całoroczną prognozę EPS, ale zasygnalizowała, że skorygowana EBITDA ma być na dolnym końcu przedziału prognozy. W związku z tym Susquehanna obniżyła swoje szacunki skorygowanej EBITDA na rok 2025, powołując się na wyzwania w segmencie EnergyInfrastructure oraz sprzedaż AES Brazil.
Mimo tych przeciwności, firma zauważa, że AES nadal korzysta z rosnącego zapotrzebowania na zasilanie centrów danych, wykorzystując swoją rozległą skalę i zróżnicowaną ofertę produktową.
Skorygowany EPS AES Corp. za trzeci kwartał wyniósł 0,71 USD, przekraczając szacunki Susquehanna wynoszące 0,53 USD. Skorygowana EBITDA spółki za kwartał, uwzględniająca atrybuty podatkowe, osiągnęła 1,2 mld USD, co oznacza wzrost o 39% w porównaniu z analogicznym kwartałem poprzedniego roku. Ten wzrost był w dużej mierze przypisywany wkładowi nowo uruchomionych projektów odnawialnych.
Od czasu rozmowy o wynikach drugiego kwartału w sierpniu, AES ukończyła budowę 1,2 gigawatów (GW) nowych projektów, co daje łączną sumę 2,8 GW od początku roku. Ten postęp jest zgodny z celem firmy wynoszącym 3,6 GW nowych projektów na cały rok.
W innych niedawnych wiadomościach, AES Corporation przedstawiła mieszane wyniki za trzeci kwartał, z zyskami przekraczającymi oczekiwania, podczas gdy przychody nie spełniły prognoz. Spółka wykazała skorygowany zysk na akcję w wysokości 0,71 USD za trzeci kwartał, przewyższając konsensus analityków wynoszący 0,59 USD. Jednak przychody wyniosły 3,29 mld USD, nie spełniając szacunków wynoszących 3,46 mld USD.
Firma przypisała niedobór przychodów niższym marżom w segmencie Energy Infrastructure oraz poważnym warunkom suszy wpływającym na jej biznes odnawialny w Ameryce Południowej. Mimo niespełnienia oczekiwań dotyczących przychodów, AES potwierdziła swój przedział prognozy skorygowanego EPS na cały rok 2024 w wysokości od 1,87 USD do 1,97 USD, co jest zgodne z konsensusem wynoszącym 1,92 USD, oczekując wyników w górnej połowie tego przedziału.
Firma zwróciła również uwagę na strategiczne osiągnięcia, w tym przyznanie 2,2 GW nowych kontraktów na energię odnawialną lub wzrost obciążenia centrów danych w swoich amerykańskich zakładach użyteczności publicznej w ciągu kwartału. Te wydarzenia są jednymi z ostatnich ważnych punktów dla AES Corporation.
Spostrzeżenia InvestingPro
Aby uzupełnić analizę Susquehanna, najnowsze dane z InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu dotyczącego sytuacji finansowej i wyników rynkowych AES Corp. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 10,83 mld USD, co odzwierciedla jej znaczącą obecność w sektorze energetycznym. Wskaźnik P/E AES wynoszący 10,39 sugeruje stosunkowo niską wycenę w porównaniu z zyskami, co jest zgodne z pozytywną oceną Susquehanna pomimo obniżonego celu cenowego.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że AES podnosi dywidendę od 13 lat z rzędu, demonstrując zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy. Jest to szczególnie godne uwagi, biorąc pod uwagę obecną stopę dywidendy wynoszącą 4,53%, co może przyciągnąć inwestorów skupiających się na dochodach. Ponadto, oczekuje się, że dochód netto spółki wzrośnie w tym roku, potencjalnie wspierając pozytywne perspektywy utrzymywane przez analityków takich jak Susquehanna.
Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że AES jest notowana blisko swojego 52-tygodniowego minimum, z 1-miesięcznym całkowitym zwrotem z ceny wynoszącym -18,61%. Ta niedawna słaba wydajność może być związana z wyzwaniami w segmencie Energy Infrastructure wspomnianymi w artykule. Dla tych, którzy rozważają AES jako możliwość inwestycyjną, InvestingPro oferuje 8 dodatkowych wskazówek, które mogą dostarczyć dalszych informacji na temat perspektyw spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.