NORFOLK, Va. - PRA Group, Inc. (NASDAQ:PRAA), firma specjalizująca się w nabywaniu i windykacji kredytów zagrożonych, ogłosiła zamiar emisji dodatkowych obligacji senioralnych o wartości 100 mln USD z terminem wykupu w 2030 roku. Oferta ta jest uzależniona od warunków rynkowych i innych czynników oraz jest zwolniona z wymogów rejestracyjnych Ustawy o Papierach Wartościowych z 1933 roku.
Proponowane obligacje są kontynuacją istniejących obligacji senioralnych spółki o oprocentowaniu 8,875% z terminem wykupu w 2030 roku, na tych samych warunkach co wcześniej wyemitowana kwota główna w wysokości 400 mln USD z dnia 20.05.2024. Jedyne różnice między nową emisją a istniejącymi obligacjami dotyczą daty emisji i ceny emisyjnej.
Obligacje te będą gwarantowane przez krajowe spółki zależne PRA Group, które są również stronami Północnoamerykańskiej Umowy Kredytowej spółki. Firma zamierza wykorzystać wpływy netto z tej oferty na spłatę około 100 mln USD zadłużenia w ramach swojej północnoamerykańskiej odnawialnej linii kredytowej.
Oferta jest skierowana do kwalifikowanych nabywców instytucjonalnych zgodnie z Regułą 144A Ustawy o Papierach Wartościowych oraz do niektórych podmiotów spoza USA zgodnie z Regulacją S tej samej ustawy. Należy zaznaczyć, że sprzedaż tych papierów wartościowych nie zostanie zarejestrowana na mocy Ustawy o Papierach Wartościowych ani stanowych przepisów dotyczących papierów wartościowych i nie będzie dostępna do sprzedaży w Stanach Zjednoczonych, z wyjątkiem określonych zwolnień.
To ogłoszenie nie stanowi oferty sprzedaży ani zaproszenia do składania ofert kupna jakichkolwiek papierów wartościowych, ani też nie dojdzie do sprzedaży obligacji w żadnej jurysdykcji, w której taka oferta, zaproszenie lub sprzedaż byłyby niezgodne z prawem przed rejestracją lub kwalifikacją na mocy przepisów o papierach wartościowych danej jurysdykcji.
PRA Group, Inc. jest globalnym podmiotem, który nabywa i windykuje kredyty zagrożone, zwracając kapitał bankom i innym wierzycielom, i działa z personelem rozproszonym w obu Amerykach, Europie i Australii.
Informacje zawarte w tym artykule opierają się na oświadczeniu prasowym PRA Group, Inc.
W innych niedawnych wiadomościach, PRA Group, Inc. poinformowała o silnych wynikach finansowych w rozmowie o zyskach za trzeci kwartał 2024 roku. Firma odnotowała 30% wzrost przychodów, osiągając 281 mln USD, oraz zysk netto w wysokości 27 mln USD, czyli 0,69 USD na rozwodnioną akcję. Nabycia portfeli w kwartale osiągnęły wysoki poziom 350 mln USD, przyczyniając się do łącznej sumy 975 mln USD od początku roku. Wpływy gotówkowe wzrosły o 12%, osiągając łącznie 1,4 mld USD od początku roku. Szacunkowe Pozostałe Wpływy (ERC) firmy osiągnęły rekordowy poziom 7,3 mld USD, co stanowi wzrost o 22% w porównaniu z poprzednim rokiem. W celu zwiększenia elastyczności finansowej, PRA Group przedłużyła terminy zapadalności swojej linii kredytowej do października 2029 roku i dąży do obniżenia wskaźnika zadłużenia do skorygowanej EBITDA do poziomu 3x. Są to jedne z najnowszych wydarzeń w trwających wysiłkach firmy mających na celu poprawę efektywności kosztowej i wsparcie jej trajektorii wzrostu.
Spostrzeżenia InvestingPro
Decyzja PRA Group o ofercie dodatkowych obligacji senioralnych jest zgodna z jej obecną pozycją finansową i wynikami rynkowymi. Według danych InvestingPro, firma ma kapitalizację rynkową wynoszącą 880 mln USD i wskaźnik P/E na poziomie 20,33, co sugeruje umiarkowaną wycenę w stosunku do jej zysków.
Wskazówka InvestingPro sugeruje, że PRA Group jest notowana przy niskim wskaźniku P/E w stosunku do jej krótkoterminowego wzrostu zysków, co może uczynić tę ofertę atrakcyjną dla inwestorów poszukujących potencjalnej wartości. Jest to dodatkowo wspierane przez silny wzrost przychodów firmy, który wyniósł 29,69% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy do trzeciego kwartału 2023 roku.
Inna istotna wskazówka InvestingPro podkreśla, że aktywa płynne PRA Group przewyższają jej zobowiązania krótkoterminowe. Ta stabilność finansowa może zapewnić potencjalnym inwestorom pewność co do nowej oferty obligacji senioralnych. Zdolność firmy do zarządzania swoim zadłużeniem jest kluczowa, szczególnie biorąc pod uwagę jej zamiar wykorzystania wpływów do spłaty istniejących pożyczek.
Warto zauważyć, że według kolejnej wskazówki InvestingPro, ruchy cen akcji PRA Group są dość zmienne. Ta zmienność może wpłynąć na postrzeganie przez inwestorów nowej oferty obligacji i ogólnej strategii finansowej firmy.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje dodatkowe wskazówki i spostrzeżenia, które mogą być cenne w ocenie kondycji finansowej i przyszłych perspektyw PRA Group.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.