W piątek Oppenheimer utrzymał swoją ocenę "Perform" dla Unity Software (NYSE:U) przed publikacją wyników spółki za trzeci kwartał 2024 roku, która zaplanowana jest na 7 listopada po zamknięciu rynku. Stanowisko firmy wynika z oznak sekwencyjnego wzrostu przychodów z gier mobilnych, które wzrosły o ponad 13% w porównaniu z poprzednim kwartałem.
Mimo pozytywnych danych branżowych, oczekiwania dotyczące segmentu Grow Unity w najbliższym czasie pozostają stonowane. Analityk z Oppenheimer podkreślił, że zaufanie inwestorów do akcji Unity może być umiarkowane do czasu znaczącej poprawy wyników segmentu Grow.
Patrząc w dalszą przyszłość, własny model Oppenheimer sugeruje potencjalny wzrost przychodów Unity z segmentu Create w 2025 roku. Ten optymizm opiera się na przewidywanym przejściu klientów z subskrypcji Unity Plus na bardziej premium subskrypcje Pro.
Unity Software, znane ze swojej platformy do tworzenia aplikacji 3D w czasie rzeczywistym, jest uważnie obserwowane przez inwestorów pod kątem oznak wzrostu i stabilności w różnych segmentach biznesowych. Nadchodzący raport kwartalny dostarczy dalszych informacji na temat kondycji finansowej firmy i jej strategicznego kierunku w konkurencyjnym krajobrazie branży gier.
W innych niedawnych wiadomościach, Unity Software wprowadziło Unity 6, wersję oferującą ulepszoną wydajność i funkcje. Nowe wydanie ma na celu poprawę szybkości i efektywności tworzenia gier, z takimi udoskonaleniami jak kompleksowe przepływy pracy dla gier wieloosobowych, narzędzia do targetowania mobilnego internetu i nowe możliwości graficzne. Unity zobowiązało się do długoterminowego wsparcia dla Unity 6, dążąc do rozszerzenia jego funkcji i funkcjonalności.
Firma wprowadziła również zasoby mające pomóc deweloperom w wykorzystaniu Unity 6, takie jak demo kinematograficzne w czasie rzeczywistym Time Ghost, zoptymalizowane pod kątem urządzeń mobilnych demo Fantasy Kingdom oraz demo Megacity Metro.
Ponadto Unity doświadczyło serii aktualizacji analityków po wprowadzeniu istotnych zmian w modelu cenowym. HSBC podniosło cenę docelową dla Unity do 21,80 USD, utrzymując ocenę "Hold", podczas gdy Macquarie podniosło cenę docelową Unity do 15,00 USD, mimo utrzymania oceny "Underperform". Stifel podniósł cenę docelową dla Unity do 25 USD, utrzymując ocenę "Buy", a Oppenheimer utrzymał ocenę "Perform". Morgan Stanley utrzymał ocenę "Equalweight" i cenę docelową 22 USD dla Unity Software, wskazując, że te zmiany mogą prowadzić do 5% wzrostu EBITDA Unity w 2026 roku.
Mimo 16% spadku przychodów rok do roku do 449 mln USD w drugim kwartale, oczekuje się wzrostu przychodów strategicznych i poprawy rentowności w dalszej części roku.
Spostrzeżenia InvestingPro
Gdy Unity Software (NYSE:U) zbliża się do publikacji wyników za trzeci kwartał 2024 roku, dane InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu do analizy Oppenheimer. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 8,44 mld USD, co odzwierciedla jej znaczącą obecność w sektorze tworzenia gier. Przychody Unity za ostatnie dwanaście miesięcy do drugiego kwartału 2024 roku osiągnęły 2,06 mld USD, z godnym uwagi wzrostem przychodów o 14,13% w tym samym okresie. Ten wzrost jest zgodny z obserwacjami Oppenheimer dotyczącymi zwiększonych przychodów z gier mobilnych.
Jednak rentowność Unity pozostaje kwestią problematyczną, co podkreśla wskazówka InvestingPro mówiąca, że firma nie była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy. Potwierdza to ujemny dochód operacyjny wynoszący -820,33 mln USD i marża dochodu operacyjnego na poziomie -39,76% za ten sam okres. Te liczby podkreślają wyzwania, przed którymi stoi Unity w przekładaniu wzrostu przychodów na zyski netto, co może wyjaśniać ostrożne stanowisko Oppenheimer.
Na pozytywną uwagę zasługuje wskazówka InvestingPro ujawniająca, że Unity doświadczyło silnego zwrotu w ciągu ostatnich trzech miesięcy, z danymi o całkowitym zwrocie z ceny pokazującymi wzrost o 29,93%. Ta niedawna wydajność akcji może sugerować rosnący optymizm inwestorów, prawdopodobnie związany z oczekiwaniami przyszłego wzrostu w segmencie Create, o którym wspomniał Oppenheimer.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 7 dodatkowych wskazówek dla Unity Software, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej firmy i jej pozycji rynkowej.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.