We wtorek Oppenheimer podniósł cenę docelową dla akcji Mueller Water Products (NYSE: MWA) do 22,00 USD, w porównaniu z poprzednimi 21,00 USD. Firma utrzymała również rekomendację Outperform dla akcji spółki. Korekta odzwierciedla pozytywne prognozy analityka dotyczące popytu firmy na rynku końcowym, szczególnie ze względu na solidne wydatki na naprawy i wymianę komunalną.
Analityk podkreślił utrzymującą się przewagę cenową i kosztową Mueller, która może być umiarkowana w porównaniu z poziomami z pierwszej połowy, ale nadal oczekuje się, że przyczyni się do poprawy kondycji finansowej firmy.
Ponadto firma jest optymistycznie nastawiona do realizacji operacyjnej i wydajności Muellera, ponieważ firma zbliża się do końca wieloletniej transformacji produkcyjnej.
Analityk uważa, że Mueller ma znaczny potencjał wzrostu w drugiej połowie roku, na co wskazuje znormalizowana sezonowość, i spodziewa się silnej dynamiki operacyjnej w roku podatkowym 2025.
Prognoza opiera się na oczekiwaniu solidnego i niezawodnego popytu komunalnego w latach fiskalnych 2025-2026, który może zostać dodatkowo wzmocniony przez wydatki na Infrastructure Investment and Jobs Act (IIJA), potencjalnie znaczący, ale niedoceniany katalizator dla Mueller Water Products.
Ponadto analityk spodziewa się zwiększonego tempa rozwoju gruntów mieszkalnych, chociaż czas tego pozostaje niepewny. Odnowione i zmodernizowane operacje firmy są również postrzegane jako źródło atrakcyjnej dźwigni operacyjnej.
Biorąc pod uwagę te czynniki, a także zdyskontowaną wycenę, która wspiera akcje, biorąc pod uwagę realistyczny i wciąż niedoceniany wzrost zysków i strat, firma przewiduje solidne wyniki akcji Mueller Water Products.
W innych niedawnych wiadomościach Mueller Water Products poinformował o dobrym drugim kwartale z rekordową sprzedażą netto i znacznym wzrostem skorygowanej EBITDA. Dobre wyniki firmy były napędzane przez wyższe wolumeny i lepszą marżę brutto. Mueller otrzymał również podwyższenie ratingu ESG do AAA od MSCI i podniósł roczne prognozy sprzedaży netto i skorygowanej EBITDA.
Baird podniósł cenę docelową akcji Mueller do 24,00 USD, utrzymując neutralny rating. Firma podkreśliła wzrost rentowności Muellera, przypisując go lepszym wynikom produkcyjnym i skutecznym strategiom cenowym. Ponadto Baird wyraził optymizm co do potencjału Muellera do dalszej poprawy w roku podatkowym 2025.
RBC Capital Markets podniósł również cenę docelową akcji Muellera do 20,00 USD, utrzymując rekomendację sektorową. Firma zauważyła, że zyski Muellera były dwukrotnie wyższe niż przewidywali analitycy, co wskazuje na silny popyt na jej produkty.
Co więcej, RBC Capital wspomniało o trwającej modernizacji zdolności produkcyjnych Mueller, a nowa odlewnia ma być w pełni operacyjna do końca roku.
Z innych wydarzeń, Mueller ogłosił kluczową zmianę na stanowisku kierowniczym. Martie Zakas, który wcześniej pełnił funkcję tymczasowego dyrektora generalnego i dyrektora finansowego, został mianowany stałym dyrektorem generalnym. Decyzja ta może odzwierciedlać zaufanie do obecnej trajektorii firmy, biorąc pod uwagę jej ostatnie pozytywne wyniki finansowe.
InvestingPro Insights
Uzupełniając optymistyczne prognozy Oppenheimera, dane InvestingPro odzwierciedlają spółkę o silnych fundamentach finansowych i potencjale wzrostu. Mueller Water Products może pochwalić się kapitalizacją rynkową na poziomie 2,73 mld USD, co wskazuje na stabilną obecność w branży. Przy perspektywicznym wskaźniku P/E na poziomie 23,17, spółka wydaje się być atrakcyjnie wyceniana w stosunku do krótkoterminowego wzrostu zysków. Dodatkowo, wskaźnik PEG poniżej 1, na poziomie 0,91, sugeruje, że akcje Mueller mogą być niedowartościowane, biorąc pod uwagę oczekiwany wzrost zysków, co czyni je intrygującą opcją dla inwestorów wartościowych.
Jeśli chodzi o działalność operacyjną, Mueller Water Products wykazał się rentownością, z marżą zysku brutto na poziomie 32,74% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (stan na 2. kwartał 2024 r.). InvestingPro Tips podkreśla, że spółka nie tylko utrzymała wypłaty dywidendy przez 19 kolejnych lat, ale także podniosła dywidendę przez 9 kolejnych lat, pokazując swoje zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy. Co więcej, przy pięciu analitykach, którzy skorygowali w górę swoje zyski na nadchodzący okres, a spółka działa z umiarkowanym poziomem zadłużenia, kondycja finansowa Mueller Water Products wydaje się solidna.
Inwestorzy zainteresowani głębszym spojrzeniem na Mueller Water Products mogą zapoznać się z dodatkowymi poradami InvestingPro, które zagłębiają się w różne aspekty wyników i perspektyw spółki. Dla tych, którzy chcą odblokować pełny zestaw spostrzeżeń, użyj kodu kuponu PRONEWS24, aby uzyskać do 10% zniżki na roczną subskrypcję Pro oraz roczną lub dwuletnią subskrypcję Pro+ na stronie https://www.investing.com/pro/MWA. Łącznie dostępnych jest 9 dodatkowych wskazówek InvestingPro, dzięki czemu dostępnych jest wiele danych, które mogą pomóc w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.