W środę JPMorgan rozpoczął analizę akcji Indosat Tbk PT (ISAT:IJ) (OTC: PTITF), indonezyjskiej spółki telekomunikacyjnej, z rekomendacją Overweight i ustalił cenę docelową na poziomie 15 000,00 IDR. Firma podkreśliła znaczący wzrost udziału w rynku i solidny wzrost zysków od czasu fuzji, przewidując ponad 25% potencjalny wzrost.
Indosat doświadczył znacznego wzrostu po fuzji z Hutch, zdobywając około 220 punktów bazowych udziału w rynku przychodów i osiągając 49% wzrost EBITDA w ciągu dwóch lat od fuzji.
Zyski te znalazły odzwierciedlenie w notowaniach spółki, której akcje wzrosły o ponad 80% od stycznia 2022 r., przewyższając zarówno indeks Jakarta Composite Index (JCI), jak i indeks MSCI Emerging Markets Index.
Pozytywne prognozy JPMorgan dla Indosat wynikają z segmentu mobilnego, który ma przyczynić się do poprawy zysków, poprawy zwrotu z zainwestowanego kapitału (ROIC) i wzrostu mnożników wyceny. Firma zauważa również, że nowe inicjatywy rozwojowe firmy, takie jak stacjonarne łącza szerokopasmowe i GPU-as-a-Service, mogą stanowić dalsze ryzyko wzrostu zysków.
Analityk JPMorgan podkreślił udaną realizację po fuzji jako kluczowy czynnik byczego nastawienia do Indosat, stwierdzając, że jest to ich preferowana indonezyjska spółka telekomunikacyjna.
Ponadto wspomnieli o scenariuszu wyceny "błękitnego nieba", w którym, jeśli wszystko pójdzie wyjątkowo dobrze, akcje mogą potencjalnie osiągnąć ponad 21 000 IDR, co wskazuje na ponad 80% wzrost w stosunku do obecnych poziomów.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.