We wtorek Jefferies zaktualizował swoje prognozy finansowe dla Apollo Global Management (NYSE:APO), podnosząc cenę docelową akcji firmy inwestycyjnej do 134,00 USD z poprzednich 114,00 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację "Trzymaj" dla akcji.
Korekta nastąpiła po dniu inwestora Apollo, który odbył się w zeszłym tygodniu, podczas którego firma przedstawiła nowy pięcioletni plan strategiczny.
Szacunki zysku związanego z opłatami (FRE) na akcję za trzeci kwartał 2024 roku zostały nieznacznie obniżone do 0,86 USD z 0,88 USD, ale prognozy na cały rok 2024 pozostają na poziomie 3,32 USD. Prognoza na rok fiskalny 2025 została podniesiona do 3,96 USD z 3,74 USD, powołując się na silniejszy niż oczekiwano wzrost aktywów pod zarządzaniem (AUM), przy czym zarząd zakłada około 15% skumulowany roczny wskaźnik wzrostu AUM w ciągu najbliższych pięciu lat.
Jefferies dokonał również marginalnych korekt w szacunkach prostego zrealizowanego zysku (SRE) na cały rok 2024, podnosząc go do 3,2 mld USD z 3,1 mld USD, zgodnie z prognozami zarządu. Szacunki na rok fiskalny 2025 zostały podniesione do 3,7 mld USD, przekraczając oczekiwania zarządu wynoszące około 3,5 mld USD. Ten wzrost uwzględnia wpływ około 0,3 mld USD działań zarządczych podjętych w 2024 roku.
Ponadto, szacunki firmy dotyczące zysku do podziału (DE) na akcję za trzeci kwartał 2024 roku wynoszą obecnie 1,73 USD, w porównaniu z wcześniejszymi 1,67 USD, a prognozy na cały rok 2024 wzrosły do 7,02 USD z 6,76 USD. Prognoza DE na akcję na rok 2025 również została podniesiona do 8,45 USD z poprzedniego szacunku 7,86 USD.
W innych niedawnych wiadomościach, Apollo Global Management wycenił swoją ofertę 500 mln USD 6,000% Stałoprocentowych Resetowalnych Podporządkowanych Obligacji Junior z terminem zapadalności w 2054 roku, spodziewając się wpływów netto w wysokości około 495 mln USD. Apollo zabezpieczyło również umowę inwestycyjną o wartości 1 mld EUR z podmiotem powiązanym z Vonovia SE, co stanowi ich trzecią dużą transakcję.
Prognozy analityków dotyczące Apollo były pozytywne. BMO Capital Markets, Wells Fargo i JPMorgan podniosły swoje ceny docelowe dla spółki. Apollo zaproponowało również znaczącą inwestycję w wysokości do 5 mld USD w Intel i rozpoczęło współpracę w zakresie finansowania i rynków kapitałowych z BNP Paribas, który zobowiązał się do początkowego finansowania w wysokości 5 mld USD.
Ponadto Apollo ustanowiło program kredytów prywatnych i bezpośredniego pożyczania o wartości 25 mld USD we współpracy z Citigroup Inc.
Spostrzeżenia InvestingPro
Niedawny dzień inwestora Apollo Global Management i zaktualizowane prognozy Jefferies są zgodne z kilkoma kluczowymi wskaźnikami i trendami podkreślonymi przez InvestingPro. Kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 76,44 mld USD, co odzwierciedla jej znaczącą obecność w branży Rynków Kapitałowych. Wskaźnik P/E Apollo wynoszący 14,39 sugeruje stosunkowo atrakcyjną wycenę, szczególnie biorąc pod uwagę silne wyniki firmy.
Wskazówki InvestingPro pokazują, że Apollo utrzymuje wypłaty dywidend od 14 lat z rzędu, co świadczy o stabilności finansowej. Ta konsekwencja jest zgodna z pozytywnymi korektami prognoz Jefferies dotyczących zysków do podziału. Ponadto akcje są notowane blisko 52-tygodniowego maksimum, z solidnym zwrotem na poziomie 50,73% w ciągu ostatniego roku, co potwierdza optymistyczne perspektywy przedstawione podczas dnia inwestora.
Jednakże inwestorzy powinni zwrócić uwagę, że 4 analityków zrewidowało w dół swoje prognozy zysków na nadchodzący okres, co może wymagać ostrożności. Aby uzyskać bardziej kompleksową analizę, InvestingPro oferuje 11 dodatkowych wskazówek, które mogą dostarczyć cennych informacji na temat kondycji finansowej i pozycji rynkowej Apollo.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.