W czwartek Wells Fargo potwierdziło swoją ocenę Equal Weight dla akcji Flutter Entertainment (NYSE:FLUT), utrzymując cenę docelową na poziomie 224,00 USD. Firma podkreśliła strategiczny przegląd Flutter Entertainment, który jest zgodny z długoterminowymi celami finansowymi i wskazuje na potencjał wzrostu. Kluczowe wskaźniki efektywności sugerują trajektorię w kierunku zwiększonej dominacji rynkowej, szczególnie w Stanach Zjednoczonych.
Według Wells Fargo, zintegrowane podejście Flutter Entertainment, nazwane Flutter Edge, które obejmuje rozwój produktów, technologię, ekspertyzę i skalę, demonstruje globalną dominację firmy.
Analiza wskazała na wyższy strukturalny hold na rynku amerykańskim i hojne zachęty dla klientów jako czynniki przyczyniające się do rozszerzania przewagi konkurencyjnej firmy.
Oczekuje się, że FanDuel, spółka zależna Flutter Entertainment, osiągnie długoterminowy strukturalny hold przychodów brutto z gier (GGR) na poziomie 16% do roku fiskalnego 2027, w porównaniu z 13% z ostatnich dwunastu miesięcy.
Po uwzględnieniu kosztów promocyjnych, które stanowią 4% handle i 25% GGR, przewiduje się, że marża przychodów netto z gier (NGR) wyniesie około 12%, co jest porównywalne z rynkiem australijskim.
Wiodąca pozycja FanDuel jest przypisywana jego lepszej ofercie produktowej, która skutkuje wyższym niż przeciętny mixem zakładów systemowych i większą liczbą selekcji na kupon, a także lepszymi strategiami cenowymi.
Raport sugeruje, że skala i strategia promocyjna FanDuel będą stanowić wyzwanie dla mniejszych konkurentów z niższym holdem i mixem zakładów systemowych, potencjalnie prowadząc do dalszego wzrostu udziału w rynku.
Oczekuje się, że Flutter Entertainment będzie nadal zdobywać większy udział w rynku zakładów sportowych online (OSB), z prognozowanym wzrostem aktywnego udziału NGR w stanach z około 39% w roku fiskalnym 2021 do około 51%, przy jednoczesnej optymalizacji długoterminowego EBITDA.
W innych ostatnich wiadomościach, Flutter Entertainment był przedmiotem analiz różnych analityków, przy czym MoffettNathanson podniósł cenę docelową do 275 USD, podczas gdy BTIG i Barclays ustaliły cele odpowiednio na 249,00 USD i 263,00 USD.
Wszystkie firmy utrzymały pozytywne oceny, podkreślając potencjał wzrostu firmy, szczególnie poza Stanami Zjednoczonymi. Flutter Entertainment odnotował 20% wzrost przychodów w drugim kwartale do 3 611 milionów USD i 17% wzrost skorygowanego EBITDA do 738 milionów funtów.
Firma potwierdziła również przejęcie Snaitech S.p.A., włoskiego operatora gier, za około 2,3 miliarda euro (2,53 miliarda USD), które ma zostać sfinalizowane w drugim kwartale 2025 roku.
Analitycy sugerują, że włoskie operacje Flutter mogą potencjalnie podwoić się w ciągu najbliższych czterech do pięciu lat, w oparciu o stały wzrost rynku i zmiany w dynamice rynku. Są to ostatnie wydarzenia w wynikach finansowych i inicjatywach strategicznych Flutter Entertainment.
Barclays podkreślił również znaczący całkowity adresowalny rynek we Włoszech, który wynosi 21 miliardów euro, z zaledwie 21% penetracją online, co stanowi znaczącą szansę na wzrost dla Snaitech, który ma skorzystać z prognozowanej ekspansji włoskiego rynku cyfrowego.
Spostrzeżenia InvestingPro
Podczas gdy Flutter Entertainment (NYSE:FLUT) kontynuuje strategiczne posunięcia w kierunku dominacji rynkowej, szczególnie w USA, aktualne dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro dostarczają głębszego wglądu w kondycję finansową firmy i wyniki rynkowe. Kapitalizacja rynkowa firmy utrzymuje się na solidnym poziomie 43,46 miliarda USD, odzwierciedlając zaufanie inwestorów i silną obecność na rynku. Mimo że firma nie była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, analitycy przewidują, że w tym roku osiągnie zysk, co sugeruje potencjalny wzrost dla inwestorów. Ten optymizm jest dodatkowo wzmocniony solidnym wzrostem przychodów firmy, który wyniósł 16,28% za ostatnie dwanaście miesięcy do drugiego kwartału 2024 roku.
Inwestorzy powinni zauważyć, że akcje Flutter Entertainment odnotowały silny zwrot w ciągu ostatniego miesiąca, ze wzrostem o 14,95%, i jeszcze bardziej imponujący trzymiesięczny całkowity zwrot z ceny na poziomie 32,51%. Te liczby wskazują na rosnący momentum firmy na rynku. Warto rozważyć wskazówkę InvestingPro dotyczącą Relative Strength Index (RSI), która sugeruje, że akcje są obecnie w strefie wykupienia. Może to oznaczać, że niedawne zyski akcji mogą skłonić niektórych inwestorów do realizacji zysków, potencjalnie prowadząc do krótkoterminowej korekty.
Dla osób poszukujących bardziej kompleksowej analizy i dodatkowych spostrzeżeń, dostępnych jest ponad 10 wskazówek InvestingPro, które obejmują dalsze oceny poziomów zadłużenia firmy, mnożników wyceny i kwestii płynności. Dostęp do tych wskazówek można uzyskać za pośrednictwem dedykowanej strony InvestingPro dla Flutter Entertainment pod adresem https://pl.investing.com/pro/FLUT.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.