INDIANA, Pa. i CINCINNATI, Oh. - First Commonwealth Financial Corporation (NYSE: FCF), spółka macierzysta First Commonwealth Bank, ogłosiła fuzję w formie transakcji w całości opartej na akcjach z CenterGroup Financial, Inc., spółką holdingową CenterBank. Transakcja, wyceniana na około 54,6 mln USD w oparciu o cenę zamknięcia akcji First Commonwealth z 17 grudnia 2024 r., znacząco wzmocni obecność First Commonwealth na rynku w Cincinnati.
Umowa fuzji, zatwierdzona przez zarządy obu spółek, doprowadzi do połączenia CenterGroup z First Commonwealth, a następnie CenterBank zostanie włączony do First Commonwealth Bank. Ten strategiczny ruch ma dodać około 348,4 mln USD w aktywach ogółem do portfela First Commonwealth, wraz z trzema oddziałami, biurem kredytowym i biurem hipotecznym w rejonie Cincinnati.
Akcjonariusze CenterGroup otrzymają 6,10 akcji zwykłych First Commonwealth za każdą posiadaną akcję zwykłą CenterGroup. Oczekuje się, że fuzja będzie reorganizacją wolną od podatku i zostanie sfinalizowana w pierwszej połowie 2025 roku, po uzyskaniu zgody akcjonariuszy CenterGroup i standardowych zatwierdzeń regulacyjnych dla banków.
Mike Price, prezes i dyrektor generalny First Commonwealth, wyraził entuzjazm wobec fuzji, podkreślając kulturową i handlową zgodność z CenterBank oraz potencjał wzrostu na rynku Cincinnati. Stewart Greenlee, prezes i dyrektor generalny CenterGroup, również zwrócił uwagę na wspólne wartości i korzyści z rozszerzenia oferty produktów bankowych dla klientów i społeczności.
Pod względem finansowym oczekuje się, że fuzja przyniesie około 2% wzrostu zysków First Commonwealth w 2025 roku i około 3% w 2026 roku, przy pełnej realizacji przewidywanych oszczędności kosztów. Szacowane rozwodnienie wartości księgowej netto powinno być mniejsze niż 2%, wliczając w to szacowane jednorazowe opłaty.
Raymond James & Associates, Inc. i Squire Patton Boggs (US) LLP doradzają First Commonwealth, podczas gdy Janney Montgomery Scott i Dinsmore & Shohl, LLP doradzają CenterGroup.
Dzisiejsze oświadczenie wskazuje, że fuzja ta jest strategicznym wysiłkiem mającym na celu wzmocnienie operacji bankowości komercyjnej First Commonwealth i bazy klientów na rynku Cincinnati. Podane informacje opierają się na komunikacie prasowym. Dla inwestorów poszukujących możliwości oceny podobnych regionalnych możliwości bankowych, InvestingPro oferuje rozbudowane narzędzia do porównywania spółek z tej samej branży i wskaźniki wyceny w sektorze bankowym, wraz z analizami ekspertów w ramach kompleksowych raportów badawczych Pro.
W innych niedawnych wiadomościach, First Commonwealth Financial opublikował wyniki za trzeci kwartał 2024 roku, które pokazały mieszane rezultaty. Spółka zarejestrowała zysk na akcję w wysokości 0,31 USD, nie spełniając prognoz analityków o 0,03 USD z powodu wyższych niż oczekiwano rezerw i wydatków. Jednak niewielki wzrost przychodów z opłat pomógł zrównoważyć te rozbieżności. Piper Sandler, w odpowiedzi na wyniki, skorygował cenę docelową dla First Commonwealth z 17,00 USD do 16,00 USD, utrzymując neutralną rekomendację.
Raport First Commonwealth ujawnił również niewielki spadek marży odsetkowej netto do 3,56% oraz wzrost odpisów netto i aktywów niepracujących, częściowo przypisywany kredytom nabytym w ramach niedawnej akwizycji. Z drugiej strony, średnie depozyty wzrosły o 3,2% w ujęciu rocznym, podczas gdy salda kredytów pozostały stabilne. Spółka przewiduje przychody pozaodsetkowe między 22 mln USD a 24 mln USD oraz koszty pozaodsetkowe w przedziale od 67 mln USD do 68 mln USD w nadchodzącym czwartym kwartale.
Oprócz wyników finansowych, First Commonwealth został uznany za drugiego co do wielkości pożyczkodawcę SBA w zachodniej Pensylwanii w roku fiskalnym 2024. Spółka poinformowała również, że zadowolenie klientów osiągnęło pięcioletnie maksima, a także przeprowadziła skup akcji własnych po średniej cenie 16,83 USD. Są to najnowsze wydarzenia w bieżącej działalności First Commonwealth.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.