We wtorek Citi podniosło cenę docelową akcji Hims and Hers Health, Inc. (NYSE:HIMS) do 24 USD z 20 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację Neutralną. Rewizja nastąpiła po niedawnym raporcie finansowym spółki, który przekroczył oczekiwania i zawierał podniesioną prognozę.
Na wyniki szczególnie wpłynęło wprowadzenie programu GLP-1 przez Hims & Hers, który był przedmiotem zainteresowania podczas telekonferencji wynikowej i późniejszych rozmów z zarządem.
Program GLP-1 spółki, będący terapią odchudzającą, był kluczowym czynnikiem jej silnych wyników finansowych. Analiza Citi wskazuje na rosnącą pewność co do zdolności Hims & Hers do zaoferowania kompleksowego rozwiązania w zakresie utraty wagi, gdy obecne niedobory GLP-1 na rynku zostaną rozwiązane.
Oczekuje się, że przewidywane rozwiązanie będzie obejmować spersonalizowane dawki złożonego GLP-1, leki doustne oraz Liraglutide, agonistę receptora GLP-1.
Poza programem GLP-1, Hims & Hers wykazał solidny wzrost w swojej działalności niezwiązanej z GLP-1, z 40% wzrostem liczby subskrybentów rok do roku. Połowa tych subskrybentów korzysta ze spersonalizowanych rozwiązań, co przyczyniło się do lepszych wskaźników utrzymania klientów i możliwości sprzedaży krzyżowej. Ten aspekt działalności również przekracza oczekiwania, podkreślając ogólnie pozytywny impet spółki.
Mimo pozytywnych perspektyw, Citi ostrzega, że akcje Hims & Hers mogą doświadczyć zmienności. Wrażliwość rynku na wiadomości o niedoborach GLP-1 oraz strategiczne posunięcia konkurentów Eli Lilly i Novo Nordisk mające na celu ochronę ich markowych produktów mogą wpłynąć na wyniki akcji Hims & Hers.
Podsumowując, podniesienie ceny docelowej odzwierciedla silne wyniki finansowe spółki i obiecujące perspektywy wzrostu, szczególnie w zakresie spersonalizowanych rozwiązań opieki zdrowotnej. Jednakże inwestorzy powinni mieć na uwadze potencjalne wahania rynkowe wynikające z rozwoju sytuacji w branży.
W innych niedawnych wiadomościach, Hims & Hers Health Inc. odnotowało solidne wyniki finansowe, z przychodami w trzecim kwartale przekraczającymi 400 mln USD, co oznacza znaczący wzrost o 77% rok do roku. Skorygowana EBITDA spółki również wzrosła, osiągając ponad 50 mln USD, co wskazuje na zdrową marżę na poziomie 13%.
Truist Securities utrzymało rekomendację Trzymaj dla Hims & Hers Health, mimo silnych wyników spółki, szczególnie w zakresie przychodów generowanych z produktów związanych z GLP-1, które przekroczyły oczekiwania. BofA Securities natomiast utrzymało rekomendację Kupuj i podniosło cenę docelową do 27 USD z 25 USD, po silnych wynikach w trzecim kwartale.
Hims & Hers ogłosiło również plany zwiększenia wydatków marketingowych w czwartym kwartale, mając na celu wykorzystanie rosnącego rozpoznania swojej oferty produktów do odchudzania. Spółka planuje także wprowadzenie liraglutidu, pierwszego generycznego GLP-1, w 2025 roku.
Na czwarty kwartał 2024 roku Hims & Hers prognozuje przychody między 465 mln USD a 470 mln USD, co oznacza wzrost o 89% do 91% rok do roku. Przychody za cały rok mają wynieść między 1,46 mld USD a 1,465 mld USD, co odzwierciedla wzrost o 67% do 68%. To są najnowsze wydarzenia w działalności spółki.
Spostrzeżenia InvestingPro
Niedawne wyniki finansowe i perspektywy wzrostu Hims & Hers Health, podkreślone w analizie Citi, są dodatkowo wspierane przez dane w czasie rzeczywistym z InvestingPro. Wzrost przychodów spółki o 50,15% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy i solidny kwartalny wzrost o 51,82% w drugim kwartale 2024 roku podkreślają jej silną pozycję rynkową i sukces spersonalizowanych rozwiązań opieki zdrowotnej, w tym programu GLP-1.
Wskazówki InvestingPro ujawniają, że Hims & Hers było rentowne w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, a analitycy przewidują dalszą rentowność w tym roku. Jest to zgodne z pozytywną oceną Citi dotyczącą trajektorii finansowej spółki. Ponadto, aktywa płynne spółki przewyższające zobowiązania krótkoterminowe sugerują solidne podstawy finansowe do wspierania jej inicjatyw wzrostowych.
Jednakże inwestorzy powinni zauważyć, że Hims & Hers jest notowane przy wysokim wskaźniku P/E wynoszącym 246,82, co może odzwierciedlać optymistyczne oczekiwania rynku co do przyszłego wzrostu. Ten wysoki mnożnik wyceny jest zgodny z imponującym zwrotem z ceny akcji spółki wynoszącym 220,37% w ciągu ostatniego roku, jak podaje InvestingPro.
Dla osób poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 17 dodatkowych wskazówek dla Hims & Hers Health, zapewniając głębszy wgląd w kondycję finansową i pozycję rynkową spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.