W środę Canaccord Genuity utrzymało rekomendację "Kupuj" i cenę docelową 12,00 USD dla Udemy Inc (NASDAQ:UDMY), po publikacji wyników spółki za trzeci kwartał. Wyniki Udemy przekroczyły oczekiwania pod względem przychodów i rentowności, napędzane silnym wkładem sektorów usług profesjonalnych i finansowych, produkcji, technologii i handlu detalicznego. Jednakże, te zyski były nieco zrównoważone słabszymi wynikami w regionie EMEA.
Spółka wprowadziła również nowe narzędzia oparte na sztucznej inteligencji, mające na celu pomoc firmom w tworzeniu bardziej spersonalizowanych programów szkoleniowych na większą skalę. Mimo prognozy przychodów na IV kwartał, która nieznacznie nie spełniła konsensusu, perspektywa skorygowanej EBITDA była bardziej pozytywna niż oczekiwano. Udemy zidentyfikowało 50 milionów USD rocznych strukturalnych oszczędności kosztów, co stanowi znaczący wzrost w porównaniu z wcześniej szacowanymi 25 milionami USD.
Zarząd wskazał, że trwające przesunięcie zasobów Enterprise w kierunku bardziej lukratywnych segmentów rynku prawdopodobnie spowoduje umiarkowany wzrost w roku fiskalnym 2025. Ta strategiczna reorientacja jest częścią zobowiązania Udemy do skupienia się na inicjatywach o wysokim zwrocie z inwestycji i poprawy efektywności operacyjnej. Spółka przewiduje, że te wysiłki pozwolą jej osiągnąć cele dotyczące rentowności, mimo przewidywanych krótkoterminowych wyzwań związanych ze wzrostem w tym okresie przejściowym.
Oczekuje się, że proces dostosowawczy dla strategicznego przesunięcia Udemy potrwa kilka kwartałów, ale według Canaccord Genuity, te zmiany strategicznie pozycjonują spółkę do wykorzystania rosnącego popytu na narzędzia umożliwiające dużym przedsiębiorstwom ciągłe doskonalenie umiejętności pracowników. Firma uważa, że akcje Udemy są szczególnie atrakcyjne dla cierpliwych inwestorów przy obecnej cenie, biorąc pod uwagę potencjał poprawy marży.
W innych ostatnich wiadomościach, Udemy, globalna platforma do nauki online, ogłosiła plan restrukturyzacji, który ma wpłynąć na około 280 pracowników na całym świecie. Ten strategiczny ruch ma na celu poprawę efektywności operacyjnej w firmie. Plan obejmuje ponowne zatrudnienie około połowy dotkniętych stanowisk w obszarach o niższych kosztach, przy czym spółka spodziewa się ponieść koszty restrukturyzacji między 16 a 19 milionów USD.
Jeśli chodzi o wyniki finansowe, Udemy odnotowało 9% wzrost przychodów w drugim kwartale 2024 roku, osiągając 194 miliony USD, oraz 17% wzrost rocznych przychodów powtarzalnych rok do roku, osiągając prawie 500 milionów USD. Jednakże, spółka zrewidowała swoje prognozy przychodów na cały rok do 779 milionów USD ze względu na niższe oczekiwania dotyczące przychodów konsumenckich i wpływ kursów walutowych.
Jeśli chodzi o analizy, Citi potwierdziło swoje pozytywne stanowisko wobec Udemy, utrzymując rekomendację "Kupuj" i podkreślając postępy spółki w kierunku realizacji celów dotyczących zysku i wolnych przepływów pieniężnych. Jednocześnie Cantor Fitzgerald skorygował cenę docelową Udemy do 18,00 USD z 20,00 USD, utrzymując jednocześnie rekomendację "Overweight" dla akcji.
W strategicznym posunięciu Udemy ogłosiło powołanie swojego współzałożyciela Erena Bali na stanowisko Dyrektora ds. Technologii. Spółka zmienia również swoje ukierunkowanie na dużych klientów korporacyjnych, co według zarządu będzie napędzać znaczący wzrost.
Spostrzeżenia InvestingPro
Ostatnie wyniki finansowe i inicjatywy strategiczne Udemy są zgodne z kilkoma kluczowymi spostrzeżeniami z InvestingPro. Imponujące marże zysku brutto spółki, podkreślone przez InvestingPro Tips, są widoczne w raportowanej marży zysku brutto na poziomie 59,96% za ostatnie dwanaście miesięcy. Ta silna marża wspiera zdolność Udemy do inwestowania w nowe narzędzia oparte na sztucznej inteligencji i strategiczną reorientację.
Mimo obecnej nierentowności spółki, dane InvestingPro pokazują wzrost przychodów o 12,83% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, osiągając 765,47 milionów USD. Ten wzrost, w połączeniu z działaniami spółki mającymi na celu oszczędność kosztów, może utorować drogę do przyszłej rentowności, jak sugerują analitycy, którzy przewidują, że spółka będzie rentowna w tym roku.
Silny zwrot z akcji spółki na poziomie 13,71% w ciągu ostatniego miesiąca, jak podaje InvestingPro, może odzwierciedlać optymizm inwestorów co do strategicznych zmian i inicjatyw oszczędnościowych Udemy. Jednakże potencjalni inwestorzy powinni zauważyć, że ruchy cen akcji są dość zmienne, co jest ważnym czynnikiem do rozważenia, biorąc pod uwagę trwający okres przejściowy spółki.
Dla osób zainteresowanych głębszą analizą, InvestingPro oferuje 10 dodatkowych wskazówek dotyczących Udemy, zapewniając bardziej kompleksowy obraz kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.