B.Riley utrzymało rekomendację "Kupuj" dla Novavax (NASDAQ: NVAX) i podniosło cenę docelową do 26,00 USD z poprzednich 23,00 USD.
Firma przewiduje znaczącą zmianę w modelu biznesowym Novavax, przechodząc z podejścia skoncentrowanego na badaniach i rozwoju do takiego, które potencjalnie obejmuje więcej partnerstw tworzących wartość. Ta perspektywa pojawia się przed publikacją wyników finansowych spółki za trzeci kwartał, spodziewanych na początku listopada.
Analityk podkreślił rozpoczęcie badania klinicznego fazy III dla kandydata na szczepionkę łączoną przeciwko COVID i grypie jako kluczowy katalizator dla firmy. Badanie, które rozpoczęło się w tym miesiącu, postępuje szybko, z rekrutacją 4 000 uczestników w wieku 50 lat i starszych na półkuli południowej. Dane z tego badania mogą doprowadzić do odczytu umożliwiającego rejestrację do połowy 2025 roku, w tym do sześciu miesięcy punktów końcowych dotyczących bezpieczeństwa, tolerancji i immunogenności.
Badania Novavax nad produktami szczepionkowymi z adiuwantami dla populacji osób starszych są postrzegane jako obiecujący obszar, szczególnie biorąc pod uwagę sukces podobnych produktów konkurencji. Dane z fazy II firmy wykazały już nie gorsze wyniki w porównaniu do szczepionek wysokodawkowych od Sanofi i CSL, co stanowi mocny argument za potencjałem kandydatów Novavax. To porównanie jest szczególnie istotne, ponieważ firma dąży do wykazania konkurencyjności swoich wysokoskutecznych szczepionek respiracyjnych z adiuwantami w stosunku do alternatyw opartych na mRNA.
Firma zwróciła również uwagę na wysiłki Novavax zmierzające do zdobycia udziału w rynku komercyjnym szczepionek przeciwko COVID w USA jako bezpośredni priorytet. Wczesne oznaki zdobywania udziału w rynku, przypisywane terminowej dostępności zaktualizowanych, jednodawkowych, wstępnie napełnionych prezentacji szczepionek Novavax, są postrzegane jako zachęcające sygnały dla strategii firmy.
W innych niedawnych wiadomościach, zaktualizowana szczepionka Nuvaxovid przeciwko COVID-19 firmy Novavax otrzymała pozwolenie na dopuszczenie do obrotu od Komisji Europejskiej dla osób w wieku 12 lat i starszych. Szczepionka jest zaprojektowana do zwalczania wariantu JN.1 i jego linii oraz jest również dopuszczona do użytku w nagłych wypadkach w Stanach Zjednoczonych. Ponadto, Jefferies utrzymało rekomendację "Kupuj" dla Novavax, podkreślając silne perspektywy sprzedaży szczepionki przeciwko COVID-19 i potencjał wzrostu firmy.
Novavax mianował Ruxandrę Draghia-Akli, MD, PhD, na stanowisko nowego Wiceprezesa Wykonawczego i Szefa Badań i Rozwoju. Firma raportowała również przychody w drugim kwartale 2024 roku w wysokości 415 milionów USD, głównie dzięki znaczącemu partnerstwu z Sanofi, i przewiduje całkowite przychody między 700 a 800 milionów USD na cały rok 2024.
To są ostatnie wydarzenia dla Novavax. Firma bada strategie redukcji kosztów, w tym renegocjację lub wyjście z Umów Zakupu z Wyprzedzeniem dotyczących dystrybucji szczepionek i rozważa sprzedaż swojego zakładu produkcyjnego w Czechach. Zaktualizowana szczepionka przeciwko COVID-19 firmy Novavax jest teraz dostępna w aptekach w całym kraju, zapewniając opcję szczepienia opartą na białku dla osób w wieku 12 lat i starszych.
Spostrzeżenia InvestingPro
Najnowsze dane InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu do optymistycznej perspektywy B.Riley na temat Novavax. Pomimo znaczącego spadku przychodów o 38,17% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy, akcje Novavax wykazały niezwykłą odporność, z 197,65% zwrotem z ceny w ciągu ostatnich sześciu miesięcy. Jest to zgodne z poglądem B.Riley na potencjalną zmianę modelu biznesowego i wysiłki firmy zmierzające do zdobycia udziału w rynku komercyjnym szczepionek przeciwko COVID w USA.
Wskazówki InvestingPro podkreślają, że Novavax posiada więcej gotówki niż długu w swoim bilansie, co może zapewnić elastyczność finansową w trakcie transformacji modelu biznesowego i inwestycji w nowe szczepionki. Warto jednak zauważyć, że analitycy przewidują spadek sprzedaży w bieżącym roku, a firma nie jest oczekiwana jako rentowna w tym roku.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 11 dodatkowych wskazówek dla Novavax, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.