We wtorek Barclays dokonał korekty swojej prognozy dla NXP Semiconductors NV (NASDAQ: NASDAQ:NXPI), obniżając cenę docelową do 280 USD z wcześniejszych 330 USD, jednocześnie utrzymując rekomendację Przeważaj dla akcji spółki. Zmiana ta nastąpiła po niedawnych wytycznych firmy, które wskazywały na słabsze niż oczekiwano perspektywy dla sektora motoryzacyjnego i trudną sytuację w środowisku przemysłowym.
Kierownictwo firmy podkreśliło Chiny jako pozytywny aspekt na rynku motoryzacyjnym, mimo że ogólnie w sektorze oczekuje się sekwencyjnego spadku w nadchodzących kwartałach. Prognoza sugeruje, że przychody z sektora motoryzacyjnego mogą spaść o średni jednocyfrowy procent kwartał do kwartału. Ta korekta ustanawia niższy punkt wyjścia w 2025 roku niż wcześniej przewidywano.
Barclays zauważył, że ograniczona ekspozycja NXP Semiconductors na słaby sektor przemysłowy może być korzystna w porównaniu z konkurencją. Jednakże, wytyczne sugerują również, że marża brutto firmy może rozpocząć rok kalendarzowy 2025 na poziomie około 56%, z przychodami potencjalnie spadającymi poniżej 3 miliardów USD w pierwszym kwartale 2025 roku i perspektywą spadków średniej ceny sprzedaży (ASP) rok do roku.
Analityk z Barclays wyraził opinię, że perspektywy były bardziej negatywne niż oczekiwano, ale jednocześnie zwrócił uwagę, że wyniki NXP Semiconductors w sektorze motoryzacyjnym są nadal tylko o wysoki jednocyfrowy procent niższe od szczytowych. Kontrastuje to z konkurencją, która już odnotowała spadki rzędu kilkunastu procent.
Analityk podsumował, wyrażając nadzieję, że NXP Semiconductors przyjmie bardziej ostrożne stanowisko podczas Dnia Analityka, co potencjalnie mogłoby otworzyć drogę inwestorom do ponownego zaangażowania się w akcje spółki.
W innych niedawnych wiadomościach, NXP Semiconductors NV odnotowało mieszane wyniki w trzecim kwartale, raportując przychody w wysokości 3,25 miliarda USD, co oznacza spadek o 5% rok do roku, ale wzrost o 4% w ujęciu sekwencyjnym. Zysk na akcję spółki według standardów non-GAAP wyniósł 3,45 USD, z prognozą 3,13 USD na następny kwartał. NXP Semiconductors skorygowało swoją prognozę przychodów na czwarty kwartał do około 3,1 miliarda USD, co wskazuje na 5% spadek w porównaniu z poprzednim kwartałem.
Firmy świadczące usługi finansowe Stifel, Jefferies i Deutsche Bank również zrewidowały swoje cele cenowe dla NXP Semiconductors. Stifel obniżył swój cel do 231 USD z 260 USD, utrzymując rekomendację Trzymaj dla akcji. Jefferies obniżyło swój cel do 300 USD z 325 USD, ale utrzymało rekomendację Kupuj. Deutsche Bank obniżył swój cel do 285 USD z 300 USD, również utrzymując rekomendację Kupuj dla akcji.
Te korekty następują w obliczu wyzwań w całej branży, szczególnie w sektorach motoryzacyjnym i przemysłowym, i oferują ostrożne perspektywy. Mimo tych przeciwności, NXP Semiconductors planuje zwrócić ponad 700 milionów USD akcjonariuszom i pozostaje zaangażowane w swój model finansowy.
Spostrzeżenia InvestingPro
Aby uzupełnić analizę Barclays dotyczącą NXP Semiconductors NV (NASDAQ: NXPI), najnowsze dane z InvestingPro dostarczają dodatkowego kontekstu. Pomimo obniżonej ceny docelowej, kapitalizacja rynkowa NXPI wynosi solidne 57,16 miliarda USD, odzwierciedlając znaczącą obecność firmy w branży półprzewodników. Wskaźnik P/E spółki na poziomie 20,57 sugeruje, że inwestorzy nadal są skłonni płacić premię za jej zyski, nawet w obliczu krótkoterminowych wyzwań.
Wskazówki InvestingPro podkreślają siłę finansową NXPI i konsekwentne wyniki. Firma podnosi dywidendę od 6 lat z rzędu, demonstrując zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy. Jest to szczególnie godne uwagi, biorąc pod uwagę cykliczny charakter branży półprzewodników. Dodatkowo, NXPI może pochwalić się doskonałym wynikiem Piotroski Score wynoszącym 9, co wskazuje na silną kondycję finansową w różnych aspektach.
Warto jednak zauważyć, że 20 analityków zrewidowało w dół swoje prognozy zysków na nadchodzący okres, co jest zgodne z bardziej ostrożnym spojrzeniem Barclays. Może to być związane z przewidywanymi wyzwaniami w sektorach motoryzacyjnym i przemysłowym, o których mowa w artykule.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 11 dodatkowych wskazówek dla NXPI, zapewniając głębsze spojrzenie na pozycję finansową i wyniki rynkowe spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.