W czwartek firma Rosenblatt utrzymała rekomendację Kupuj dla PTC Inc. (NASDAQ: NASDAQ:PTC) z niezmienioną ceną docelową 195,00 USD. Firma spodziewa się, że PTC przedstawi wyniki za IV kwartał i cały rok fiskalny 2024 zgodne z oczekiwaniami. Przewiduje się, że raport zostanie opublikowany około 30 października po zamknięciu rynku, choć dokładna data nie została jeszcze oficjalnie ogłoszona.
Analiza odzwierciedla stabilne otoczenie makroekonomiczne z utrzymującymi się wskaźnikami odnowień klientów i wydłużonymi cyklami sprzedaży. Niektóre regiony w Europie mogą wykazywać dalsze osłabienie, ale ogólne warunki powinny odzwierciedlać ostatnie trendy. Firma skupi się na wynikach rozwiązania Application Lifecycle Management (ALM) firmy PTC, szczególnie w sektorze motoryzacyjnym, w tym producentów oryginalnego wyposażenia (OEM) i łańcuchów dostaw.
Pod obserwacją jest również sprzedaż krzyżowa rozszerzonego portfolio Service Lifecycle Management (SLM) firmy PTC, które zostało wzmocnione przez przejęcie ServiceMax w styczniu 2023 roku. Przejęcie to dodało około 160 milionów USD rocznych przychodów cyklicznych (ARR). Firma będzie również uważnie monitorować wpływ PTC w europejskim sektorze produkcyjnym, ze szczególnym uwzględnieniem branży motoryzacyjnej oraz lotniczej i obronnej (A&D).
Rosenblatt utrzymuje swoje szacunki na IV kwartał 2024 roku bez zmian i dokonał niewielkich korekt w prognozach na lata fiskalne 2025 i 2026, szczególnie w obszarach przychodów z Product Lifecycle Management (PLM), podatku dochodowego i marży operacyjnej. Utrzymana cena docelowa 195 USD odzwierciedla zaufanie do dalszych wyników i pozycji rynkowej PTC.
W innych ostatnich wiadomościach, Vimeo mianował Charliego Ungashicka na stanowisko nowego dyrektora ds. marketingu, który skupi się na integracji zaawansowanych technologii AI w celu ulepszenia oferty platformy. Jeśli chodzi o zmiany w zarządzie, PTC Inc. powitało Roberta Bernshteyna, partnera generalnego w ICONIQ Capital, w swoim zarządzie. W kwestii rozwoju finansowego, PTC Inc. odnotowało 11,5% wzrost rocznych przychodów cyklicznych rok do roku, zgodnie z oczekiwaniami, oraz 19% wzrost przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej i wolnych przepływów pieniężnych.
Firma nawiązała również strategiczną współpracę z Amazon Web Services w celu ulepszenia swojej natywnej dla chmury oferty projektowania wspomaganego komputerowo Onshape. Partnerstwo to ma na celu rozwój ulepszeń produktów, zwiększenie adopcji przez klientów i inicjatywy związane ze sztuczną inteligencją.
W ocenach analityków, BMO Capital podniósł cenę docelową akcji PTC Inc. do 206 USD i utrzymał ocenę Outperform, podczas gdy Piper Sandler zwiększył swój cel do 182 USD, utrzymując ocenę Neutral. Jednak Mizuho Securities obniżyło rekomendację z Kupuj do Neutral, powołując się na słabe trendy popytu i wolniejsze niż oczekiwano przejście na model biznesowy SaaS.
Są to ostatnie wydarzenia, o których inwestorzy powinni wiedzieć. Średnioterminowa prognoza wzrostu ARR firmy została zrewidowana do niskich dwucyfrowych wartości, odzwierciedlając obecne warunki rynkowe. Strategiczne skupienie PTC Inc. nadal koncentruje się na zdyscyplinowanej realizacji i alokacji zasobów.
Spostrzeżenia InvestingPro
Wskaźniki finansowe i wyniki rynkowe PTC Inc. są zgodne z optymistyczną prognozą Rosenblatt. Według danych InvestingPro, PTC może pochwalić się kapitalizacją rynkową na poziomie 21,82 miliarda USD i imponującą marżą zysku brutto wynoszącą 79,81% za ostatnie dwanaście miesięcy do III kwartału 2024 roku. Jest to zgodne z jedną z wskazówek InvestingPro podkreślającą "imponujące marże zysku brutto" PTC, co potwierdza silną pozycję firmy na rynku oprogramowania.
Wzrost przychodów firmy o 7,78% w tym samym okresie wskazuje na stabilną ekspansję, chociaż kwartalny wzrost przychodów wykazuje niewielki spadek o -4,37% w III kwartale 2024 roku. Ten mieszany obraz wzrostu może odzwierciedlać wydłużone cykle sprzedaży i regionalne słabości wspomniane w analizie Rosenblatt.
Wskazówki InvestingPro zwracają również uwagę, że 13 analityków zrewidowało w górę swoje prognozy zysków na nadchodzący okres, co potwierdza oczekiwania Rosenblatt dotyczące wyników zgodnych z oczekiwaniami. Ponadto, PTC jest notowane blisko swojego 52-tygodniowego maksimum, z ceną na poziomie 93,49% swojego szczytu, co sugeruje zaufanie inwestorów do perspektyw firmy.
Dla czytelników zainteresowanych głębszą analizą finansów i pozycji rynkowej PTC, InvestingPro oferuje 15 dodatkowych wskazówek, zapewniając kompleksowy obraz mocnych stron i potencjalnych wyzwań firmy.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.