We wtorek Citi podniosło ocenę akcji Hormel Foods Corporation (NYSE: NYSE:HRL), zmieniając ją z neutralnej na kupuj i podnosząc cenę docelową do 37,00 USD, w porównaniu z poprzednimi 33,00 USD.
Firma przewiduje możliwość umiarkowanego wzrostu zysku na akcję (EPS) w trzecim kwartale 2024 r. (3Q24) i w całym roku (FY24), z dalszymi wzrostami oczekiwanymi w FY25 i FY26.
Analityk zauważył poprawę podstawowych trendów sprzedaży detalicznej dla Hormel Foods, pomimo wyzwań wynikających z tymczasowego wstrzymania produkcji produktów Planters™.
Środowisko kosztowe dla nakładów, w szczególności pasz, staje się coraz bardziej korzystne, co może przyczynić się do poprawy wyników spółki. Ponadto oczekuje się, że spadek produkcji indyków doprowadzi do wzrostu cen, co może być korzystne dla Hormel.
Pozytywna perspektywa Citi dla Hormel Foods kontrastuje z ogólnie negatywnym sentymentem wśród analityków po stronie sprzedaży, przy czym rekomendacja Citi Kupuj wyróżnia się jako jedyna tego rodzaju rekomendacja.
Co więcej, obecne konsensusy szacunkowe, według danych Visible Alpha, wydają się dyskontować możliwość osiągnięcia przez Hormel docelowej poprawy zysku operacyjnego o 250 mln USD do roku obrotowego 26.
Firma podkreśliła również, że akcje Hormel Foods są notowane z premią w porównaniu do większości akcji z branży spożywczej. Jednak biorąc pod uwagę historyczne mnożniki ceny do zysku (P/E) i wartości przedsiębiorstwa do EBITDA (EV/EBITDA), Hormel jest notowany z większym dyskontem w stosunku do swoich historycznych średnich i spółek porównywalnych z sektora spożywczego. Ta luka w wycenie dodatkowo wspiera ulepszone stanowisko Citi wobec spółki.
InvestingPro Insights
Podwyższenie przez Citi ratingu Hormel Foods Corporation (NYSE: HRL) do poziomu Kupuj i podniesienie ceny docelowej jest wzmocnione kilkoma kluczowymi wskaźnikami i wskazówkami InvestingPro, które sugerują potencjał dla wyników akcji spółki. Wieloletnia historia podnoszenia dywidend przez Hormel, z 54 kolejnymi latami utrzymywania wypłat dywidend, wskazuje na silne zaangażowanie w zwroty dla akcjonariuszy. Potwierdza to fakt, że przepływy pieniężne Hormel mogą w wystarczającym stopniu pokryć płatności odsetek, co świadczy o stabilności finansowej.
InvestingPro Data podkreśla kapitalizację rynkową Hormel na poziomie 17,13 mld USD i wskaźnik P / E na poziomie 22,43, który dostosowuje się do 20,98 za ostatnie dwanaście miesięcy od 2. kwartału 2024 r. Pomimo niewielkiego spadku przychodów o 1,8% w tym samym okresie, marża zysku brutto spółki wynosi 16,84%, co świadczy o zdolności spółki do utrzymania rentowności. Co więcej, stopa dywidendy Hormel wynosi obecnie 3,62%, co jest atrakcyjne dla inwestorów poszukujących dochodu, zwłaszcza na rynku, na którym rentowności ulegają wahaniom.
InvestingPro Tips ujawnia również, że chociaż analitycy zrewidowali w dół swoje zyski na nadchodzący okres, oczekuje się, że firma nadal będzie rentowna w tym roku i była rentowna w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy. Ponadto płynne aktywa Hormel przewyższają zobowiązania krótkoterminowe, a spółka działa z umiarkowanym poziomem zadłużenia, co jest pozytywnym wskaźnikiem kondycji finansowej.
Dla czytelników poszukujących bardziej dogłębnej analizy i dodatkowych spostrzeżeń, na stronie https://www.investing.com/pro/HRL dostępnych jest więcej porad InvestingPro, które mogą pomóc w podejmowaniu świadomych decyzji inwestycyjnych dotyczących Hormel Foods Corporation.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.