W piątek ULTA Beauty (NASDAQ:ULTA), detalista kosmetyczny o kapitalizacji rynkowej 18,5 mld dolarów i ocenie zdrowia finansowego "ŚWIETNE" według InvestingPro, otrzymał optymistyczną aktualizację od Raymond James. Firma podniosła cenę docelową akcji do 495 dolarów z 430 dolarów, utrzymując jednocześnie ocenę Outperform. Ta korekta nastąpiła po ogłoszeniu przez ULTA lepszych niż oczekiwano wyników finansowych w trzecim kwartale fiskalnym.
Sprzedaż porównywalna firmy wzrosła o 0,6% rok do roku, przewyższając zarówno szacunki Raymond James zakładające spadek o 2,5%, jak i oczekiwania konsensusu mówiące o spadku o 2%. Z solidnym zwrotem z kapitału własnego na poziomie 55% i obecnie notowana poniżej swojej wartości godziwej, ULTA demonstruje silną efektywność operacyjną. (Subskrybenci InvestingPro mają dostęp do 6 dodatkowych kluczowych informacji na temat wyników i wskaźników wyceny ULTA.)
ULTA zaraportowała zysk na akcję (EPS) w wysokości 5,14 dolara, co znacznie przekroczyło szacunki konsensusu wynoszące 4,53 dolara. Było to częściowo spowodowane spowolnieniem spadku marży operacyjnej do -50 punktów bazowych rok do roku, co stanowi poprawę po trójcyfrowych spadkach w pierwszej połowie roku.
Analityk z Raymond James podkreślił kilka czynników przyczyniających się do pozytywnej trajektorii firmy, w tym innowacje produktowe, bardziej efektywne promocje i stabilizację w zakresie ubytków, co łącznie może prowadzić do szybszego ożywienia w roku fiskalnym 2025.
W odpowiedzi na wyniki ULTA za trzeci kwartał, Raymond James zrewidował swoje szacunki EPS na lata fiskalne 2024 i 2025 odpowiednio do 23,75 dolara i 23,65 dolara. Podniesiona cena docelowa 495 dolarów opiera się na docelowym mnożniku wartości przedsiębiorstwa do zysku przed odsetkami, opodatkowaniem, deprecjacją i amortyzacją (EV/EBITDA) na poziomie 14-krotności, w porównaniu do obecnego EV/EBITDA wynoszącego 11,2x.
Notowana przy wskaźniku P/E 15,75x i utrzymująca zdrowy wskaźnik bieżącej płynności na poziomie 1,76, ULTA wykazuje silne fundamenty. Firma potwierdziła ocenę Outperform, sygnalizując zaufanie do zdolności ULTA do kontynuowania pozytywnego momentum w nadchodzących latach fiskalnych. Aby uzyskać kompleksową analizę wyceny i wskaźników finansowych ULTA, zapoznaj się ze szczegółowym raportem Pro Research dostępnym na InvestingPro.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.