W czwartek Stifel potwierdził swoją rekomendację "kupuj" dla Third Harmonic Bio (NASDAQ: THRD) z niezmienioną ceną docelową 23,00 USD. Rekomendacja ta pojawia się po aktualizacji wyników spółki za trzeci kwartał 2024 roku, która podkreśliła oczekiwane wyniki badania klinicznego fazy 1 z pojedynczą dawką rosnącą/wielokrotną dawką rosnącą (SAD/MAD) dla THB335, spodziewane w pierwszym kwartale 2025 roku.
Nadchodzące wyniki badania są postrzegane jako znaczący punkt zwrotny dla akcji spółki. Oprócz bezpieczeństwa i farmakokinetyki (PK), kluczowym wskaźnikiem z badania będzie redukcja poziomów tryptazy, ze względu na jej obserwowaną korelację ze skutecznością w przewlekłej pokrzywce spontanicznej (CSU) i przewlekłej pokrzywce indukowanej (CIndU) - schorzeniach leczonych lekami z klasy KIT. Analityk zwrócił uwagę na znaczenie tryptazy jako biomarkera, co zostało podkreślone przez obszerne dane PK/farmakodynamiczne (PD) z programu Barzolvolimab firmy Celldex Therapeutics.
Wcześniejsze prace Third Harmonic Bio z THB001 w badaniach fazy 1 do 1b sugerują, że znacząca redukcja poziomów tryptazy w części MAD nadchodzącego badania mogłaby prowadzić do wyników skuteczności porównywalnych z tymi obserwowanymi dla Barzolvolimab w badaniach o dłuższym czasie trwania. Jednakże pełny indeks terapeutyczny inhibicji KIT pozostaje do pełnego zrozumienia, pozostawiając optymalny zakres docelowy na niższym końcu do określenia.
Skupienie się na tryptazie jako biomarkerze opiera się na jej silnym związku z pozytywnymi wynikami w całej klasie leków KIT, która obejmuje Barzolvolimab, obecnie program z najbardziej obszerną bazą danych PK/PD. Perspektywy Stifel są wzmocnione potencjałem THB335 firmy Third Harmonic Bio do wykazania podobnych redukcji poziomów tryptazy, co mogłoby wskazywać na udany profil terapeutyczny.
W innych niedawnych wiadomościach, Third Harmonic Bio otrzymało podwyższenie oceny od Morgan Stanley, która podniosła rating akcji spółki z Equalweight do Overweight. Firma podniosła również cenę docelową dla akcji spółki biotechnologicznej do 20,00 USD z poprzednich 12,00 USD.
Ta zmiana stanowiska następuje po ogłoszeniu przez Third Harmonic Bio przyspieszonego postępu w rozwoju leku THB335, który jest obecnie w fazie 1 badań klinicznych. Publikacja danych związanych z THB335 jest teraz spodziewana w pierwszym kwartale 2025 roku, wcześniej niż początkowo przewidywano.
Analityk Morgan Stanley podkreślił potencjał tych nadchodzących danych do zmniejszenia ryzyka związanego z akcjami i wyraził pewność co do przyszłych wyników Third Harmonic Bio.
Spostrzeżenia InvestingPro
Sytuacja finansowa Third Harmonic Bio oferuje kilka interesujących spostrzeżeń, które uzupełniają niedawną analizę Stifel. Według danych InvestingPro, kapitalizacja rynkowa spółki wynosi 545,36 mln USD, co odzwierciedla zainteresowanie inwestorów jej potencjałem. Mimo optymistycznej rekomendacji "kupuj" od Stifel, warto zauważyć, że Third Harmonic Bio nie jest obecnie rentowne, z ujemnym wskaźnikiem P/E wynoszącym -17,85 i dochodem operacyjnym -46,61 mln USD w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy do drugiego kwartału 2024 roku.
Jednakże akcje spółki wykazały niezwykłe wyniki, z całkowitym zwrotem cenowym 120,43% w ciągu ostatniego roku. Jest to zgodne z jedną z wskazówek InvestingPro, która podkreśla "wysoki zwrot w ciągu ostatniego roku". Dodatkowo, akcje wykazały "silny zwrot w ciągu ostatnich trzech miesięcy", z całkowitym zwrotem cenowym 21,08% w tym okresie.
Inna istotna wskazówka InvestingPro wskazuje, że Third Harmonic Bio "posiada więcej gotówki niż długu w swoim bilansie", co może być kluczowe dla finansowania trwających badań i rozwoju, w tym badania fazy 1 SAD/MAD dla THB335 wspomnianego w artykule.
Dla inwestorów poszukujących bardziej kompleksowej analizy, InvestingPro oferuje 7 dodatkowych wskazówek dla Third Harmonic Bio, zapewniając głębsze zrozumienie kondycji finansowej i pozycji rynkowej spółki.
Artykuł został przetłumaczony przy pomocy sztucznej inteligencji. Zapoznaj się z Warunkami Użytkowania, aby uzyskać więcej informacji.